监管出手规范投顾行业合规经营 机构依托“科技+投研”有望步入高质量发展新阶段

2026年开年，投资顾问行业再度迎来监管"雷霆"。深圳、北京、山西等地证监局密集发布罚单，对多家 投顾机构采取责令改正并暂停新增客户等措施，暂停期限从三个月至半年不等。 尽管乱象丛生，但投顾机构在资本市场中的价值不容否定。事实上，在成熟的资本市场中，投顾机构是 连接投资者与资本市场的重要桥梁。随着居民财富管理需求的激增，越来越多普通投资者进入资本市 场。上交所近日发布的新开户数据显示，2026年1月份A股新开户数491.58万户，环比增长89.3%，同比 增长213.1%。 但对于多数个人投资者，其缺乏专业的投研能力，容易陷入"追涨杀跌"的误区，而专业投顾机构的存 在，正是为了填补这一空白。 而随着行业乱象的深度出清，证券投顾行业正步入高质量发展的新阶段。以九方智投为例，其依托"科 技+投研"双轮驱动战略，通过人工智能、大数据等前沿技术的垂直化应用，不仅显著提升了投研效能 与服务精准度，更持续推动产品体系迭代升级。若能在此基础上构建更严密的内控合规体系，将形 成"安全垫"与"加速器"的双重效应：既能够为用户提供更优质的服务，又能通过规范化运营推动行业向 专业化、标准化的方向发展。 有业内人士表示，专业投顾能够 ...