第2周周报：能源局部署新能源消纳工作，宁德时代回击美议员指责

电力设备 | 证券研究报告 — 行业周报 2024年6月10日 强于大市 电力设备与新能源行业 6 月 第 2 周周报 能源局部署新能源消纳工作，宁德时代回击美议员指责 光伏方面，6 月硅料月排产环比明显下降，多晶硅库存亦呈现下降趋势，硅 料底部价格基本确立，光伏上游供给已在市场作用下逐步优化，预计硅料价 格企稳将推动全产业链价格企稳，产业链各环节盈利继续下探动能较弱。产 能出清仍在进行时，建议优先配置行业格局较优、成本优势较为明显的行业 细分环节。风电方面，2024年装机有望呈现前低后高态势，风电千乡万村行 动或助力打开中长期陆风发展天花板，海风项目建设有序推进，我们预计 2024年海风招标与并网均有望实现较高景气度，建议优先配置后续增长潜力 较大的塔筒桩基与海缆环节，以及存在渗透率提升逻辑的国产化与新技术环 节。新能源汽车方面，随着以旧换新、新能源汽车下乡等政策深入实施，新 能源汽车消费市场有望进一步扩大，全年销量有望保持高景气。随着产能逐 步出清，电池和材料环节盈利有望回归合理，固态电池等新技术有望带动产 业技术升级。建议优先布局格局较优的电芯环节，海外客户放量以及一体化 布局较优的部分中游材料环节。电 ...