6月23日涨停分析 今日共71股涨停，连板股总数17只，15股封板未遂，封板率为82%（不含ST股、退市股）。焦点股方面，油气板块山东墨龙7连板、准油股份7天6板，固态 电池概念股诺德股份5连板，军工股长城军工4连板。 | 股票名称 | 板数 | 涨跌幅 | 涨停时间 | 上涨逻辑 | | --- | --- | --- | --- | --- | | 永安药业 | 8天4板 | 10.00% | 14:19 | 牛磺酸 | | 002365 | | | | | | 茂化实华 | 3天3板 | 10.06% | 09:30 | 石油化工 | | 000637 | | | | +光伏 | | 兴化股份 | 4天2板 | 9.92% | 09:49 | 甲醇 | | 002109 | | | | | | 渤海化学 | 首板 | 9.95% | 09:35 | 环氧丙烷 | | 600800 | | | | | | 中毅达 | 首板 | 10.02% | 09:42 | 双李戊四 | | 600610 | | | | 醇 | | 丹化科技 | 首板 | 10.09% | 10:15 | 煤化工 | | 600844 ...

今天上午，A股三类板块相继发力。 早盘，刺激油气开采、航运等板块大涨。 油气股方面，泰山石油、神开股份、山东墨龙涨停，新锦动 力涨逾14%。港口航运方面，宁波海运、连云港、宁波远洋、兴通股份等多股涨停。 随后，TMT板块拉升，其中半导体产业链发力明显。 中芯国际、华虹公司、北方华创、中微公司等大 市值龙头股均上涨。 临近上午收盘，大金融发力，银行、证券等板块拉升。 工商银行、农业银行、建设银行、兴业银行、 浦发银行、邮储银行盘中股价集体创历史新高。其中，工商银行上涨1.49%，日线迎来6连阳，最新总 市值为2.67万亿元，稳居A股第一。 三大股指走势分化，截至午间收盘，上证指数上涨0.15%，深证成指下跌0.16%，创业板指下跌0.33%。 半导体产业链走强 今天上午，半导体产业链上涨，光刻机、存储芯片、电子化学品等板块涨幅居前。两大晶圆代工龙头股 中芯国际、华虹公司分别上涨3.57%、3.82%。另外，北方华创、中微公司等设备龙头股也上涨。 存储芯片板块受多家机构看好，主要因素也来自涨价。业内人士称，自3月起，半导体存储市场逐步回 暖，存储芯片涨价延续至二季度，其中DDR4（第四代双倍数据速率同步动态随机存 ...

上周五，沪指盘中维持震荡整理走势，深证成指、创业板指弱势下探。截至收盘，沪指微跌0.07%报 3359.9点，深证成指跌0.47%报10005.03点，创业板指跌0.84%报2009.89点，上证50指数涨0.31%，沪深 北三市合计成交10919亿元，较此前一日减少近1900亿元。行业方面，石油、传媒、汽车等板块走低， 保险、酿酒、银行、半导体等板块拉升，复合铜箔、新型电池、航运概念、光刻机概念等活跃。 油价或将持续高位波动 据央视新闻报道，当地时间6月21日，美国投掷了六枚钻地弹用于袭击伊朗福尔多核设施，美国还向伊 朗其他核设施发射了30枚"战斧"导弹。21日，美国总统特朗普在其社交媒体"真实社交"上发文称，美国 已完成对伊朗福尔多、纳坦兹和伊斯法罕三处核设施的袭击。另据路透社消息，美国官员称，美国B-2 轰炸机参与了对伊朗核基地的打击。北京时间6月22日早上，特朗普发表讲话，称伊朗关键的核浓缩设 施已被彻底摧毁。美国和以色列作为一个团队进行了密切合作。如果伊朗不能实现和平，美国会继续攻 击。 中信证券指出，随着美国加入攻击伊朗核设施，中东形势有进一步扩大趋势，预计油价将大幅上行，短 期内油价将持续高位波 ...

◇驱动:1)2025年6月19日,腾讯推出短剧小程序产品"短剧",主打全网口碑免费好剧。 2)2025年6月19日,B站发布了动画短剧的扶持政策"觉醒计划",提供30%至100%的成本覆盖、最高分- 成80%。 ◇国内市场:国内短剧行业逐渐进入成熟期,2024年我国中微短剧市场规模504亿,网民使用率近60%,预- 计2025年我国短剧市场规模将至686亿,增速36%,其中增量主要来自免费短剧。截止2025年3月,红果短- 剧(抖音旗下)APP MAU达1.73亿,同比增长220%,单月分账金额超5亿,人均使用时长比肩头部视频平台。 ◇海外市场:处于高速成长期,2025年Q1全球短剧总内购收入6.94亿美元,环比增长26%,同比增长400%- ◇AI漫剧:AI视频模型助力AI短剧创作,目前字节即梦AI、快手可灵AI均推出AI短剧创作激励,已有多部AI- 短剧上线;商业化角度,目前AI漫剧短期增势强劲,AI漫剧、AI动漫、2D转3D漫短剧等方向均有降本增效结- 果显现。 2025.6.20 市场逻辑精选 特别提示: 下文涉及的题材或公司,内容罗列和篇幅长短,与后续涨跌无关,亦均非进行推荐,仅作研究辅助- 。投资 ...

固态电池产业化趋势清晰，设备厂商优先受益 20250622 摘要 固态电池产业化加速，头部企业锚定 2027-2030 年量产目标，二线及 非上市企业积极推进，产业链发展节奏超预期，2026 年或可见小批量 推动，设备厂商有望优先受益。 固态电池设备变化集中在前道和中道，半固态增加固体电解质涂布和滚 压，全固态涉及干法工艺，干法混料、叠片、等静压设备是关键，保证 界面致密均匀性至关重要。 先导智能作为锂电设备龙头，在固态电池领域具备技术领先性和整线解 决方案，核心设备为干法混料机，已获头部客户订单；银河磁体在干法 和湿法工艺方面均有技术储备。 曼恩斯特在固态电池极片制造领域拥有领先技术，尤其在涂布头和干法 混合设备方面，采用陶瓷双螺杆现量化技术提高电极一致性，产品布局 覆盖电极制备、电解质涂布和整线集成。 纳科诺尔在管压设备制造方面具有细分市场优势，并在干法电极设备、 硫化物电解质成膜及锂金属界面优化等方面有较强技术储备，重点关注 其干法电极设备的优势。 Q&A 当前电信板块的主要投资机会是什么？ 当前阶段，光伏电池是值得在现价布局的新赛道。近期市场的边际催化频率较 高，特别是在固态电池领域。从今年年初以来， ...

高端装备半月谈：近期热点板块观点汇报 20250622 Q&A 2024 年和 2025 年全球 AI 领域的资本开支对 PCB 设备需求有何影响？ 2024 年和 2025 年全球围绕 AI 领域的资本开支显著拉动了 PCB 及其设备的需 求。国外方面，微软、谷歌、亚马逊和 Meta 四家公司的资本开支累计超过 3,200 亿美元，同比增幅为 31%。国内方面，字节跳动、阿里巴巴和腾讯三家 的资本开支预期累计超过 3,500 亿元，同比增幅超过 50%。国内 14 家 PCB 上市公司的收入在 2024 年同比增长 17%，净利润增长 19%，综合毛利率约 为 20%。这些公司在 2024 年的一季度收入同比改善，二季度净利润大幅改善。 PCB 设备订单从 2023 年第四季度开始出现边际改善，主要由于华为手机销量 超预期带动消费电子下游需求改善，而真正的 AI 相关资本开支则从 2024 年下 半年开始启动。预计整个 PCB 设备行业将在今年（2025 年）保持高速增长， 新签订单增幅在 50%到翻倍之间。 固态电池设备产业链预计在明后年迎来增长，2027 年部分装车。2025 年大部分大厂处于中试线阶段 ...

研报金选 618超级回归福利：年单8折起，直降700元！ 还送第一财经智享会员季卡权益。 年内最大优惠来袭，后无来者！ 仅本月有效！仅年单有效！错过这次再等一年！ 注：年单一人限购一单，同一手机号无法叠加。 第一财经智享会员季卡权益 请扫码联系小助手领取 金选导读 1、被错杀的化工遗珠！供给缺口警报已拉响，参考历史92%价格反弹，盈利有望快速拉升！3 大龙头垄断80%产能； 2、被忽视的固态电池上游稀缺品种！百万吨需求即将引爆，券商疾呼这3大龙头躺赢千亿替代 潮 1、被错杀的化工遗珠！供给缺口警报已拉响，参考历史92%价格反弹，盈利有望快速拉升！3 大龙头垄断80%产能； ①光引发剂需求稳定增长...... ②供给扰动频发下，供需格局有望改善...... ③历史价格弹性可观，景气当前处于低位，向上空间较大...... 点此解锁研报全文及推荐详情 2、被忽视的固态电池上游稀缺品种！百万吨需求即将引爆，券商疾呼这3大龙头躺赢千亿替代 潮 近期，****等多家车企密集公布全固态电池装车时间表，主流车企的固态电池装车时间集中 在2026-2030年，多家车企计划于 2027 年左右开始上市搭全固态电池车。中邮证券预计 ...

Macro News Summary - The State Administration for Market Regulation is accelerating the introduction of policies and measures to enhance quality financing and credit enhancement [5] - The People's Bank of China and the Hong Kong Monetary Authority jointly held a launch ceremony for cross-border payment [6] - The Central Cyberspace Affairs Commission is conducting a special action to rectify the abuse of AI technology [6] Industry Latest Developments - The International Solid-State Battery Technology Conference has opened, showcasing advanced materials and intelligent equipment, with related stocks including Winbond Technology (300457) and XianDao Intelligent (300450) [8] - The gaming industry is experiencing significant policy benefits, making the industry valuation attractive, with related stocks such as Giant Network (002558) and Zhangqu Technology (300315) [8] - The humanoid robot industry chain is gathering leading companies in Hangzhou to outline a new blueprint for intelligent manufacturing, with related stocks including Shenghong Technology (300476) and Wuzhou New Spring (603667) [8] Listed Company Focus - Jingye Intelligent (688290): Shareholder inquiry for transfer is preliminarily priced at 43.90 yuan per share, with a dividend plan adjusted to 10 pay 0.6453 yuan [10] - Shenzhen Huaqiang (000062): Has made small equity investments in several semiconductor IDM or design companies through CVC [10] - Aosaikang (002755): Announced that its wholly-owned subsidiary Jiangsu Aosaikang Pharmaceutical's Methotrexate Injection has obtained a drug registration certificate [10] - Xinhau Optoelectronics (301051): Announced plans to transfer 100% equity of its wholly-owned subsidiary Anhui Xinguang to Luxshare Precision [10] Market Review and Outlook - On June 20, the market experienced a downward trend, with the ChiNext Index leading the decline. The total trading volume of the Shanghai and Shenzhen markets was 1.07 trillion yuan, a decrease of 182.9 billion yuan from the previous trading day [12] - The market showed mixed performance with over 3600 stocks declining. Notable rebounds were seen in liquor stocks, while oil and gas stocks collectively adjusted [12] - The outlook suggests continued market consolidation, with a focus on the support level around 3332 for the Shanghai Composite Index. If this level holds, there may be short-term recovery opportunities in popular sectors [12]

2025 年 6 月 23 日 晨会速递 总量研究 【宏观】如何解读 5 月份财政数据？——2025 年 5 月财政数据点评 5 月份财政收支同比增速均较上月回落，主要关注以下三点：其一，财政支出仍较为 强劲，兜底"三保"支出力度较强，但基建支出同比增速回落幅度较大，需关注地方 投资动能和意愿表现；其二，非税收入同比增速继续回落指向地方资金环境持续好转， 但税收收入同比增速依然不高，在加强征管之外仍需提振价格表现；其三，土地市场 改善并不持续，指向房地产市场向下"惯性"仍在，积极财政政策仍需择机推出。风 险提示：政策落地不及预期，重大项目开工不及预期。 【宏观】美联储在等待关税"冲击"——2025 年 6 月 FOMC 会议点评 美联储在 6 月会议如期按兵不动、将继续观察，点阵图也并未调整 2025 年的利率预 测。观察 5 月以来的数据，关税对消费的冲击已经逐步显现，对就业造成了结构性的 影响，但对通胀的影响尚未体现出来。我们理解，美联储依然在等待关税对通胀的"一 次性冲击"，并权衡其对于经济和就业的冲击，才会决策是否要推动降息。 【策略】被动型资金和个人资金仍是资金面的主要变量——资金面系列报告之四 公 ...

2025 年 6 月 22 日 电力设备新能源、公用事业、环保 持续看好风电整机、固态电池板块，关注光伏"防内卷"后续政策 联系人：邓怡亮 021-52523802 dengyiliang@ebscn.com ——电新公用环保行业周报 20250622 电力设备新能源 买入（维持） 公用事业 买入（维持） 环保 买入（维持） 作者 分析师：殷中枢 执业证书编号：S0930518040004 010-58452071 yinzs@ebscn.com 分析师：郝骞 执业证书编号：S0930520050001 021-52523827 haoqian@ebscn.com 分析师：陈无忌 执业证书编号：S0930522070001 021-52523693 chenwuji@ebscn.com 分析师：宋黎超 执业证书编号：S0930523060001 021-52523817 songlichao@ebscn.com 分析师：和霖 执业证书编号：S0930523070006 021-52523853 helin@ebscn.com 行业与沪深 300 指数对比图 -20% 0% 20% 40% 2024/6/20 ...