储能与锂电2026年度策略：能源转型叠加AI驱动，周期反转步入繁荣期

储能与锂电 2026 年度策略：能源转型叠加 AI 驱动，周期 反转步入繁荣期 20251225 摘要 AI 算力需求激增与电网扩容滞后导致欧美数据中心储能需求爆发，政策 驱动自建储能或电厂以满足并网，预计 2026 年美国 AI 相关储能需求达 59GWh，表前 46GWh，表后 13GWh。 数据中心储能需求从备用电源转向调峰调频和电网支撑，储能时长需求 至少 2 小时，部分激进方案采用 6-8 小时锂电池供电，自建储能可有效 过滤功率和频率波动，降低 GPU 故障风险，加速并网审批。 能源转型驱动储能需求，风光渗透率提高对输配网络改造提出更高要求， 储能可缓解拥堵问题，购网型储能提供电网支撑，维持电压频率稳定。 预计 2025 年全球储能市场达 438GWh，中国 250GWh，同比增长 67%。 美国《大美丽法案》调整 FOC 标准，引入 PFE 概念，限制中国资本持 股超 25%企业参与补贴项目，推动美国市场寻求中国以外供应链，但 2026 年仍将高度依赖中国供应链。 Q&A 欧洲净零工业法案鼓励使用本土产能，对非欧盟供应链占比过高环节进 行评分，政策倾斜温和，中国头部企业在欧洲设厂是利好。欧洲光伏 ...