储锂需求景气延续-商业航天带来新催化

储锂需求景气延续，商业航天带来新催化 20260105 摘要 当前电信板块的主要赛道有哪些，近期的市场需求和政策进展如何？ 当前电信板块的主要赛道包括储能、锂电、AIDC（人工智能数据中心）和机器 人等。近期市场需求和政策进展整体表现良好。例如，储能方面，甘肃和湖北 等地区不断出台细化的容量电价政策，对需求形成了有力支撑。锂电方面，10 月及预计 1-2 月份的排产情况均较为理想，一季度环比持平。此外，谷歌收购 了一家清洁能源及储能开发公司，并且企业下单进展积极，这些都显示出对清 洁能源重视程度的提高。 2026 年哪些新兴产业在推动电信板块的发展？ 2026 年，新兴产业如太空光伏、商业航天以及风电等在推动电信板块的发展。 这些新兴产业带来了增量需求，例如商业航天对风电的带动作用明显。此外， AI 储能相关进展也非常显著，各类订单逐渐落地。总体来看，这些新兴产业为 未来发展提供了广阔空间。 电信板块中各子领域近期表现如何？ 储能领域：户用储能和大规模储能景气度较高，甘肃发布容量补偿机制，每度 每年的容量补偿标准为 330 元。考虑调频和辅助服务费用后，总体收益率超过 10%。此外，美国前 1-10 月装机体 ...