全球科技 AI 光模块：增长逻辑胜于颠覆风险

March 3, 2026 08:45 AM GMT 全球科技 AI 光模块：增长逻辑胜于颠覆 风险 我们的全球团队共同对 AI 光模块市场的增长机会与潜在颠覆 风险进行了评估。行业总体可服务市场规模预计将从 2025年 的约180亿美元增至三倍，达到2028年的约500亿美元，主要 由 AI 数据中心架构在横向扩展、纵向扩展以及跨架构扩展方 面的推进所驱动。 要点： CPO带来的影响确实存在，但其威胁更多体现在中期而非短期： 情境分析： 请参见北美洞察报告：Into the Spotlight: Optical Market Opportunities • 乐观情境：CPO 的采用推迟至 2028 年以后；NPO 更早成熟；从更长期 看，光模块在高端市场的份额仍维持在 70% 以上。 • 基准情境：CPO 自 2027–2028 年开始放量；光模块与 CPO 在 3.2T 代际转 换过程中并存。 • 悲观情境：CPO 更早取得技术突破，压缩长期市场份额，但仍不足以破坏 短期盈利增长逻辑。 Global Insight M This translated report is made available fo ...