关税下的农林牧渔行业

关税战打了两周，虽有反复，但对抗的基调没有改变，所谓进口关税豁免，和关税暂缓实施，并不是缓和信号，懂王一天一个样，根本看不到关税战马上 会结束的样子。中国反制进口美国商品的关税能执行，肯定不是乱来的，也至少要做好维持一段时间的准备。 毕竟国际对抗不是过家家，在美国进口关税执行还不太顺利之际，这边中国的进口关税执行已经落地。 除了已经在国产替代风口上几年的芯片股，有更多的产业受此轮进口关税影响。农业这次受的影响也颇大，美国出口中国最多的是农产品。巨额关税后， 这一部分的进口量完全消失，成本上升在所难免，因此，国内作物将有一定量价齐升的机会，同时，大豆这类基础作物的价格上涨，将全面向下游包括 油、养殖行业蔓延。 因此，在关税过后的两周内，内需方向的股票都迎来一定炒作，农林牧渔行业罕见地实现了超额收益。 农林牧渔行业，不景气已有很长时间，股价低迷，行业也远没有到景气过热的阶段，进口关税带动的预期也是偏乐观的，大涨的背后，也不失为合理的回 归，那么，这个行业是否就此开启了新的向上周期呢？ 一、关税的影响路径 这次加全面关税，大家都很突然，短短时间内就从54%加到124%，虽说，农产品这种美国的优势产品，本身就已经有一 ...