冲刺A股路上突遭监管“当头棒喝”，桂林银行的上市焦虑

导读 从基金销售合规整改到资产质量管控，从高管团队稳定到盈利模式优化，每一步都考验着这家区域银行 的战略定力与执行能力。 近日，桂林银行在IPO冲刺关键期却因基金销售业务违规被广西证监局出具警示函，暴露出合规管理的 深层裂痕。从1997年成立至今，桂林银行凭借"国有控股+地方法人"的特殊身份，在广西12个地级市构 建起覆盖县域乡镇的庞大网络，但近年来这家资产规模突破6000亿元的区域城商行，正深陷资产质量下 滑、盈利承压、高管频繁变动的多重困境。 从"广西首家冲刺A股城商行"的雄心壮志，到如今被监管"敲打"、业绩承压的现实处境，桂林银行上市 之路的"最后冲刺"正面临前所未有的考验。 合规警报：基金销售业务暴露三大硬伤 广西证监局〔2025〕036号警示函直指桂林银行基金销售业务的两大核心问题：人员资质与宣传合规。 据现场检查发现，该行个别分支机构的基金销售业务负责人及信息平台运维人员未取得基金从业资格， 这直接违反了《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》对从业人员资质的强制性要求。 更值得关注的是，在宣传材料管理环节，基金销售业务负责人和合规风控人员未对宣传海报出具合规意 见书，部分海报甚至未突出风险提 ...