期权多在虚值和浅虚值部位增仓

隐含波动率全天震荡下行，最终较前一交易日走低。截至12月23日，上证50ETF当月合约平值期权隐含 波动率为10.45%。历史波动率低位运行，上证50ETF的30日历史波动率为10.59%，沪深300指数的30日 历史波动率为13.48%。隐含波动率与历史波动率差值有所收缩。 各大指数认购、认沽期权多在虚值和浅虚值部位增仓，且增持力度相当，市场交易者对标的资产价格在 短期内出现显著波动的预期增强。因此，做空波动率的组合建议逢低减持。 沪深300期权整体成交量回落，而持仓量回升。深交所沪深300ETF期权持仓量增加20.93%，上交所沪深 300ETF期权持仓量增加12.35%，中金所沪深300股指期权持仓量增加4.42%。与此同时，深交所沪深 300ETF期权成交量减少21.67%，上交所沪深300ETF期权成交量减少0.28%，中金所沪深300股指期权成 交量则增加3.19%。从交投较为活跃的上交所沪深300ETF期权持仓变动情况来看，1月合约总计增持 12.27万张。其中，认购增持6.17万张，认沽增持6.10万张。认购、认沽在浅虚值部位均大幅增持，力度 相当，且价位宽泛，预计沪深300指数短期宽幅波动。 ...