港股上市数据合规风险防控与实务指南

中国法律法规项下的数据合规工作在港股上市项目中的重要性愈发凸显，建议相关企业重点关注并提前应对。 作者丨李瑞 李梦涵 一、港股上市项目中加强数据合规工作的背景 1、监管机构问询 1、境外上市新规的影响 近年来，随着数字经济的高速发展和数据立法的不断完善，数据合规已成为企业境外上市过程中不可忽视的重要环节。2023年3月31日，《境内企业境外 发行证券和上市管理试行办法》及配套指引正式生效，标志着境内企业境外上市监管进入全新阶段。中国证监会（CSRC）对境外上市活动的监管日趋严 格和主动，尤其是在港股上市项目中，审核逻辑与内容要求逐渐向A股IPO靠拢。企业能否顺利取得中国证监会的境外上市备案，已成为决定其能否成功 登陆港股市场的关键前提。 在这一背景下，中国律师需要更加深入参与中国法律尽职调查，出具满足中国证监会、香港联交所（HKEX）及香港证监会（SFC）三方要求的法律意见 书，还需深度参与备案材料的撰写工作，并与证监会沟通、回应问询。数据合规问题的处理是否得当，直接关系到企业是否能够顺利通过备案审查及港交 所聆讯。 基于上述监管环境的变化与中国律师职能的升级与转变，中国法律法规项下的数据合规工作在港股上市中 ...