威迈斯：2024半年报点评：收入稳健增长，研发费用导致净利率下降

[ T able_StockInfo] 2024 年 08 月 26 日 证券研究报告•2024 半年报点评 买入 （维持） 当前价：18.31 元 威 迈 斯（688612）汽车 目标价：28.60 元（6 个月） 收入稳健增长，研发费用导致净利率下降 [Table_Summary 事件：8月 23日，公司发布 ] 2024年半年报，24H1 实现营业收入 27.71亿元， 同比+22.93%；实现归母净利润 2.16亿元，同比+1.84%，实现扣非归母净利润 1.97 亿元，同比+2.83%。其中，2024Q2 实现营收 14.04 亿元，同环比分别 +15.98%/ +2.65%；实现归母净利润 1.02亿元，同环比分别-17.91%/ -11.12%； 实现扣非归母净利润 0.95 亿元，同环比分别-19.57%/ -7.33%。 车载电源收入稳健提升，盈利水平保持稳定，第四代产品性能与成本优势强化。 2024H1，公司车载电源产品收入 23.24 亿元，同比增长 15.20%，占总营收的 83.86%，其中集成产品收入 22.98亿元，占车载电源产品收入的 98.91%。公司 车载电源产品在市场竞争 ...