平安银行：2024年三季报点评：息差降幅收窄，利润维持正增

平安银行（000001.SZ）2024 年三季报点评 [盈利预测与财务指标 Table_Forcast] 息差降幅收窄，利润维持正增 2024 年 10 月 19 日 事件：10 月 18 日，平安银行发布 24Q3 财报。24Q1-3 实现营收 1115.8 亿元， YoY-12.6%；归母净利润 397.3 亿元，YoY+0.2%；不良率 1.06%，拨备覆盖率 251%。 ➢ 营收降幅边际收敛，归母净利润小幅正增。24Q1-3 平安银行营收、归母净 利润同比增速较 24H1 分别+0.4pct、-1.7pct。具体来看，其他非息收入仍为营 收的主要支撑项，24Q1-3 其他非息收入同比+52.6%；同时，营收和中收的拖 累有所减缓，24Q1-3 净利息收入同比-20.6%、中收同比-18.5%，降幅较 24H1 分别收窄 1.0pct、收窄 2.2pct。另外，在业务转型背景下，信用成本也有明显节 约，24Q1-3 信用减值损失同比-26.1%，支撑归母净利润维持正增长。 ➢ 零售调整结构，对公信贷发力。平安银行 24Q3 末贷款总额同比-1.2%，降 幅较 24H1 扩大 0.5pct。零售转型仍在进 ...