药明康德：2024年三季报点评：订单保持高增长趋势，收入利润实现逐季度环比改善

药明康德（603259.SH）2024 年三季报点评 [盈利预测与财务指标 Table_Forcast] 订单保持高增长趋势，收入利润实现逐季度环比改善 2024 年 10 月 29 日 ➢ 事件：2024 年 10 月 28 日，药明康德发布 2024 年三季报，公司前三季度 实现收入 277.0 亿元，同比下降 6.2%，剔除新冠后增速 4.6%；归母净利润 65.3 亿元，同比下降 19.1%；经调整净利润 73.5 亿元，同比下降 10.1%。单季度看， Q3 实现收入 104.6 亿元，环比增长 13.0%，非新冠同比增速 14.6%；经调整净 利润 29.7 亿元，环比增长 20.9%。 ➢ 在手订单延续上半年高增长趋势，海外客户收入加速复苏。前三季度公司新 增客户 800+，在手订单 438.2 亿元，同比增长 35.2%，下游创新需求和新签订 单保持旺盛。分地区看，美国收入 176.2 亿元，非新冠增速为 7.6%，欧洲收入 35.3 亿元，同比增长 14.8%，欧美订单收入加速回暖。公司维持 2024 年 383- 405 亿元的收入目标，剔除新冠项目后同比增长 2.7%-8.6%，经调整 ...