高频因子跟踪：今年以来高频&基本面共振组合策略超额2.64%

ETF 轮动因子跟踪 我们对前期使用 GBDT+NN 机器学习因子构建的 ETF 轮动策略进行跟踪测试，发现因子在样本外表现出色：上周 IC 值 达 0.66%，多头超额收益率为 0.01%。策略的年化超额收益率为 11.79%，信息比率为 0.67 ，超额最大回撤为 17.31%， 上周超额收益率-0.26%，本月以来超额收益率 0.69%，今年以来超额收益率-1.75%，近期表现优异。 高频因子跟踪 我们对前期挖掘的高频选股因子进行跟踪测试，发现因子在样本外整体表现出色。就上周表现来看，价格区间因子多 头超额收益率 1.57%，价量背离因子-0.04%，遗憾规避因子 0.10%，斜率凸性因子 0.94%。本月以来，价格区间因子多 头超额收益率为 3.08%，价量背离因子 1.45%，遗憾规避因子 0.95%，斜率凸性因子 0.94%。今年以来高频因子表现整 体都比较优秀，价格区间因子多头超额收益率 4.90%，价量背离因子 8.34%，斜率凸性因子-3.47%。遗憾规避因子表 现欠佳，多头超额收益率-0.14%。 其中价格区间因子衡量股票在日内不同价格区间成交的活跃程度，能体现出投资者对于股票未来走势的预 ...