金融工程日报：沪指单边下行，连板率创近一个月新低-20250628

证券研究报告 | 2025年06月28日 金融工程日报 沪指单边下行，连板率创近一个月新低 核心观点 金融工程日报 | 金融工程·数量化投资 | | --- | | 证券分析师：张欣慰 联系人：李子靖 | 市场资金流向：截至 20250626 两融余额为 18385 亿元，其中融资余额 18266 亿元，融券余额 119 亿元。两融余额占流通市值比重为 2.3%，两融交易占市 场成交额比重为 9.6%。 折溢价：20250626 当日 ETF 溢价较多的是证券 ETF 先锋，ETF 折价较多的是 产业升级 ETF。近半年以来大宗交易日均成交金额达到 12 亿元，20250626 当日大宗交易成交金额为 13 亿元，近半年以来平均折价率 5.61%，当日折价 率为 7.00%。近一年以来上证 50、沪深 300、中证 500、中证 1000 股指期货 主力合约的年化贴水率中位数分别为 1.53%, 3.20%, 9.05%，12.09%，当日 上证 50 股指期货主力合约年化贴水率为 4.24%，处于近一年来 38%分位点， 当日沪深 300 股指期货主力合约年化贴水率为 4.80%，处于近一年来 38%分 位 ...