机器学习因子选股月报（2026年3月）

机器学习因子选股月报（2026 年 3 月） 截至 2026年 2月 25日，2月当期多头组合超额收益最高的五个行业（除综合） 分别为石油石化、通信、电子、有色金属、计算机，多头组合相对行业指数超 额收益分别为 7.91%、3.11%、3.06%、2.78%以及 2.78%。 近一年来看，多头组合月平均超额收益最高的五个行业（除综合）分别为房地 产、商贸零售、汽车、建筑、消费者服务，超额收益分别为 3.83%、2.04%、 1.93%、1.50%以及 1.49%。且 29个中信一级行业（除综合）中， GAN_GRU 因子多头组合近一年有 7个行业未跑赢对应中信一级行业指数（交通运输、建 材、煤炭、非银金融、传媒、有色、通信）。 摘要 西南证券研究院 [Table_Author] 分析师：郑琳琳 执业证号：S1250522110001 邮箱：zhengll@swsc.com.cn 分析师：祝晨宇 执业证号：S1250525100004 邮箱：zhcy@swsc.com.cn [Table_ReportInfo] 2026 年 02 月 26 日 证券研究报告•金融工程报告 机器学习金融工程月报 相关研究 请务必 ...