半导体行业深度报告（十）：AI大模型风起云涌，半导体与光模块长期受益

AI大模型风起云涌，半导体与光模块长期受益 半导体行业深度报告（十） 2024年3月14日 证券分析师：方霁，执业证书编号：S0630523060001 联系人：蔡望颋 联系方式：cwt@longone.com.cn 证券研究报告 HTTP://WWW.LONGONE.COM.CN 请务必仔细阅读正文后的所有说明和声明 1 摘要 ➢ 全球AI大模型高速发展，算力需求高增驱动AI服务器三年CAG R约为29%的增长，带动算力芯片与光模块产业链受益。2023年以来，以ChatGPT、Sora为代 表的多模态AI大模型横空出世，标志着人工智能技术已经进入一个新的纪元。未来，通用人工智能（ AGI）有望集多模态感知、大数据分析、机器学习、自动 化决策于一体，重塑人类工作和生产生活的方式，引领人类步入第四次工业革命。算力的高速增长需要更多的 AI服务器支撑，20 23年全球AI服务器约85.5万台， 到2026年预计将达到2 36.9万台，CAGR为2 9.02 %，从而驱动AI算力芯片与配套的光模块产业高增长。 ➢ G PU是常见的AI芯片种类，AI芯片一般占据AI服务器成本70 %左右，国产算力芯片在海外垄断格局下 ...