2023年报及2024一季报点评：云母提锂龙头成本继续优化，特钢盈利能力明显提升

永兴材料（002756.SZ）2023年报及2024一季报点评 云母提锂龙头成本继续优化，特钢盈利能力明显提升 2024年05月01日 ➢ 事件：公司发布2023年年报及2024年一季报。1）2023年：公司实 推荐 维持评级 现营收121.9亿元，同比-21.8%，归母净利34.1亿元，同比-46.1%，扣非 当前价格： 47.58元 归母净利 32.4 亿元，同比-47.6%；2）2023Q4：实现营收 24.9 亿元，同 比-47.3%，环比-18.5%，归母净利3.5亿元，同比-82.7%，环比-69.2%， [Table_Author] 扣非归母净利3.7亿元，同比-82.0%，环比-62.4%；3）分红：2023年度拟 现金分红 10.6亿元，加上2023 半年度分红和股份回购，2023年现金分红 合计17.5亿元，分红率51.3%；4）2024Q1：实现营收23.0亿元，同比- 31.1%，环比-7.4%，归母净利4.7亿元，同比-49.7%，环比+32.2%，扣非 归母净利3.1亿元，同比-67.0%，环比-15.7%。 ➢ 碳酸锂：以量补价，云母提锂龙头成本继续优化。1）量：23Q4 电碳销 ...