市占率进一步提升，海外业务增长明显

电力设备 | 证券研究报告 — 调整盈利预测 2024年5月7日 688349.SH 三一重能 增持 市占率进一步提升，海外业务增长明显 原评级：增持 市场价格:人民币 27.88 公司发布 2023 年年报与 2024 年一季报，业绩分别变动+21.78%/-44.92%， 公司产品竞争力增强，市占率进一步提升至9.3%，海外市场业务规模高速扩 板 块评级:强于大市 张；维持增持评级。 支撑评级的要点 股价表现  2023 年/2024 年一季度盈利分别同比变化+21.78%/-44.92%：公司发布 2023年年报，实现收入149.39亿元，同比增长21.21%；实现归母净利润 4% 20.07 亿元，同比增长 21.78%；实现扣非净利润 16.23 亿元，同比增长 (3%) 1.67%。公司同时披露2024年第一季度报告，2024Q1实现归母净利润2.66 (10%) 亿元，同比下降44.92%。 (17%)  2023年风机市占率进一步提升至 9.3%，2024Q1毛利率拐点显现：2023 (24%) 年，公司风机对外销售7.24GW，贡献收入119.37亿元，同比增长17.66%， 国内市占率 ...