《关于加强上市证券公司监管的规定》点评：上市券商监管规则迎优化，助力一流投行建设

证券Ⅱ /行业点评报告 /2024.05.12 《关于加强上市证券公司监管的规定》点评 证券研究报告 投资评级:看好(维持) 上市券商监管规则迎优化，助力一流投行建设 最近12月市场表现 核心观点 ❖ 事件：5月10日证监会修订发布《关于加强上市证券公司监管的规定》，为该 证券Ⅱ 沪深300 规定继2010和2020年两次修订后的第三次修订。 14% 7% ❖ 从融资行为、公司治理、信息披露、投资者保护四方面推动上市券商高 1% 质量发展。（1）优化发展理念，统筹规范融资行为。明确要求上市券商端正 -6% 经营理念，聚焦主责主业，把功能性放在首要位置，积极发挥金融服务实体经 -13% 济的功能作用；要求券商 IPO 和再融资应当结合股东回报和价值创造能力、 -19% 自身经营状况、市场发展战略等，合理确定融资规模和时机，严格规范资金用 途，聚焦主责主业，审慎开展高资本消耗型业务，提升资金使用效率。（2）健 全公司治理，强化内部管控和风险管理要求。明确要求上市券商完善公司治理 分析师 许盈盈 SAC证书编号：S0160522060002 架构，健全组织架构运行机制；强化对股东及实控人的规范；规范财务报表编 xu ...