首例！跨境换股过会，无业绩补偿承诺

文/梧桐兄弟 近日，至正股份（603991）发行股份购买资产项目获得上交所审核通过。 至正股份以重大资产置换、发行股份及支付现金的方式，收购全球前五半导体引线框架供应商AAMI87.47%股权，并同步进行香港智信所持AAMI股权回购交易， 完成交易后上市公司将实际持有AAMI约99.97%股权。 该项目成为2024年新《外国投资者对上市公司战略投资管理办法》实施后首单跨境换股审核通过的案例。 一、重大资产置换+发股+跨境换股+现金收购 在境外，上市公司拟发行股份及支付现金收购ASMPT Holding持有的AAMI49.00%股权，在上市公司取得AAMI控制权的同时，AAMI将支付现金回购香港智信持 有的AAMI 12.49%股权。 同时，上市公司拟向不超过35名特定投资者发行股份募集配套资金。 本次交易完成后，目标公司将成为上市公司控股子公司，考虑到同步进行的香港智信所持AAMI股权回购交易，上市公司将直接和间接持有AAMI约99.97%股权， 上市公司全资子公司正信共创将担任滁州智元、嘉兴景曜的普通合伙人。 相关股权结构及控制关系如下图所示： | . 11 : - | 81 F | | --- | --- ...