【导语：2025上半年，中国汽车产业加快改革进程，先是工信部密集推出一系列"史上最严"监管政策，随后就是央行等六部门发布《关于金融支持提振和 扩大消费者的指导意见》，要求多地银行行业协会发布汽车消费金融服务自律公约，明确禁止高息高返的金融政策。】 撰文|蔡家伦、编辑|禾 子 目前，银行给经销商的返点，从以前抵款额的15%，大幅压缩到4%以内，车贷年化利率也从6.5%降到3.2%。更重要的是，消费者提前还款的限制也更加 严格了。 高息高返作为长期存在汽车消费市场的金融模式，从2022年正式广泛进入大众视野，2024年被点名监管，再到2025年6月正式退场。高息高返为什么会被 央行全面禁止？ 高息高返金融政策的初衷是三方利好，银行与汽车经销商进行合作，银行通过高额返佣的模式，吸引经销商向客户推荐高息高返金融政策，经销商为了促 进汽车销售，会将银行返佣80%~90%作为车价补贴给消费者，从而降低购车总价。 原因之二是经销商拿了佣金，消费者得到优惠，银行成了冤大头。 每个金融贷款项目，都是银行精心计算过的产品，通常来说高息高返的贷款一般都是五年期，根据银行大数据预测，多数客户需要五年后才能还清贷款。 因此，银行与经销 ...