A股英伟达产业链狂奔

AI浪潮下的算力竞赛，正在改写全球科技产业的节奏。大模型推理与训练需求急速膨胀，让AI算力一 跃成为基础设施中的"硬通货"。 在英伟达市值冲上4万亿美元之后，这场算力周期的红利，正沿着产业链层层释放。过去一年，从存 储、封装到通信连接，资本市场已经经历过数轮追逐。进入2025年，A股的英伟达产业链热度继续攀 升，AI服务器、光模块、液冷、高端PCB与高速连接等环节全面点燃，龙头公司半年报普遍超预期。 天风证券（601162）报告指出，2025年800G光模块需求将继续高增长，同时1.6T光模块需求将从下半 年开始逐步放量，成为新的增长点。 随着英伟达GB200 NVL72等机柜化方案放量，液冷渗透率显著提升。集邦咨询最新研究预计，2025年 AI数据中心液冷渗透率将升至33%。英维克（002837）在这一趋势下表现突出，2025年上半年营收 25.73亿元，同比增长50.25%；归母净利润2.16亿元，同比增长17.54%，业绩增长带动股价年内大幅上 涨。Wind数据显示，今年以来其股价累计涨幅高达109.16%。 8月29日，有消息称比亚迪（002594）电子进入英伟达GB300液冷供应链，当日股价上涨7. ...