12月5日每日研选 | 量产前夕，机构提示产业链布局窗口已打开

在经历前期阶段性回调后，这一板块近期迎来多重边际利好催化。Choice数据显示，12月4日该板块吸引约40亿元资金净流入，位居市场首位。在产能、 供应链与资本的三重共振下，这一产业正迈向商业化的临界点。未来产业链中有哪些更具确定性的机会？请看机构最新研判。 机器人板块在经历明显回调后，近期在多重边际利好催化下迎来触底反弹。从产业端看，谷歌、特斯拉等科技巨头加速布局，这一动作持续为行业注入信 心。随着产业链各环节加速成熟，本体制造到核心零部件供应，再到场景应用，已逐步形成完整产业生态。 在本体制造领域，国内外企业量产节奏明确：特斯拉计划在得克萨斯超级工厂新建年产能1000万台的专用厂房，量产时间锁定在2027年。宇树智能应急机 器人产业园项目（一期）完成备案，将建设月产能500套的行业应用机器人组装产线。优必选已开始批量交付Walker S2机器人，2026年工业人形机器人年 产能将达5000台，2027年扩至1万台。智元机器人、银河通用、小鹏机器人等国产企业也在纷纷布局产能。 在供应链方面，特斯拉供应链（T链）进入关键验证期，12月有望陆续向供应商下达定点订单，并给出明年供货指引，国内相关企业有望获得首批批量 ...