江苏银行2024年中报点评：盈利维持双位数增长

江苏银行(600919) 报告日期：2024 年 08 月 17 日 盈利维持双位数增长 ——江苏银行 2024 年中报点评 投资要点 江苏银行 24H1 利润维持双位数增长，息差环比走稳，零售不良波动。 数据概览 江苏银行 24H1 归母净利润同比增长 10.1%，增速基本持平于 24Q1；营收同比增 长 7.2%，增速较 24Q1 下降 4.6pc。江苏银行 24Q2 末不良率为 0.89%，持平于 23Q4 末；拨备覆盖率为 357%，较 23Q4 末下降 32pc。 营收增速放缓 24H1 江苏银行营收同比增长 7.2%，增速较 24Q1 下降 4.6pc，主要受其他非息收 入增速放缓影响；在营收放缓的情况下，江苏银行归母净利润同比增速持平于 24Q1，主要得益于减值损失对盈利由负向贡献转为正向贡献。 此外值得注意的是：①江苏银行利息净收入恢复正增长，24H1 利息净收入同比 增长 1.8%，较 24Q1 提升 3pc。江苏银行利息收入增速回正，主要得益于息差降 幅收窄以及贷款维持双位数增长。②江苏银行中收增速大幅提升，24H1 中收同 比增长 11%，增速较 24Q1 提升 28pc，其中代理业务和 ...