豪迈科技:全球轮胎模具龙头,三驾马车齐驱并进
Himile Science And Technology(002595) 西南证券·2024-10-22 10:22
[Table_StockInfo] 2024 年 10 月 21 日 证券研究报告•公司研究报告 买入 (上调) 当前价:48.28 元 豪迈科技(002595)机械设备 目标价:58.30 元(6 个月) [Table_QuotePic] 相对指数表现 全球轮胎模具龙头,三驾马车齐驱并进 [Table_Summary 推荐逻辑:1)]轮胎模具:全球龙头地位稳固,根据测算 2023 年公司市占率达 33%,伴随轮胎企业转型升级和公司海外产能持续提升,公司市占率有望进一步 提升。2)大型零部件:第二成长曲线持续兑现,收入规模从 2019年的 13.3亿 元增长至 2023年的 27.7亿元,期间 CAGR为 20%。下游燃气轮机及风电行业 需求整体向好。3)数控机床:面向五轴高端市场,30年沉淀厚积薄发,第三成 长曲线加速确认。 全球轮胎模具龙头,持续推动海外产能建设。2023 年,全球轮胎模具市场规模 为 113.6亿元,预计到 2030年增长至 156.2亿元,期间 CAGR为 4.4%。公司 持续推进国际产能布局,已在美国、泰国、匈牙利、印度、巴西、越南、墨西哥、 柬埔寨等地设立子公司,泰国工厂于 202 ...