兴业银行：2024年三季报点评：营收增长有韧性

wangzs2@essence.com.cn 2024 年 11月 01 日 兴业银行 (601166. SH) 营收增长有韧性 -- 兴业银行 2024 年三季报点评 目事件:兴业银行披露 2024 年三季度报告,2024 年前三季度营 收增速为 1.81%(中报为 1.80%):拨备前利润增速为 3.75%(中 报为 3.75%);归母净利润增速为-3.02%（中报为 0.86%）,我们点 评如下: 目兴业银行 2024年三季度归母净利润同比增速为-10.45%,主要 是因为兴业银行在第三季度拔备计提力度同比大幅提升,此外息 差收窄也对业绩形成一定拖累。生息资产规模扩大、非息收入增 加及成本收入比改善则对公司业绩形成支撑。 目量：资产规模稳定增长，信贷结构持续优化 1资产端: 2024年三季皮末，兴业银行资产规模同比增长 3.87%，增 速环比下降 0.78pct; 其中贷款规模同比增长 8.05%。兴业银行规模 扩张速度微降主要是公司大幅压降了收益率较低的同业资产规模,同 时加大了金融资产配置力度。三季度末公司总资产规模净减少 427 亿 元;其中贷款净额、金融投资单季度分别增加 734 亿元、1825 ...