金斯瑞生物科技（01548）：2H24核心业务板块增速复苏，新业务将迎增长拐点，维持买入

| 52周高位 (港元) | 17.28 | | --- | --- | | 52周低位 (港元) | 8.23 | | 市值 (百万港元) | 27,121.66 | | 日均成交量 (百万) | 28.89 | | 年初至今变化 (%) | 30.08 | | 200天平均价 (港元) | 11.38 | | 资料来源 : FactSet | | 丁政宁 交银国际研究 财务模型更新 | 医药 | 收盘价 | | 目标价 | 潜在涨幅 | 2025 年 3 月 13 日 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 港元 | | 12.80 | 港元 28.75 | +124.6% | | | 金斯瑞生物 (1548 HK) | | | | | | 2H24 核心业务板块增速复苏，新业务将迎增长拐点，维持买入 剔除传奇生物（LEGN US/买入）脱表影响后的 2024 全年收入和经调整净利润 基本符合业绩预告或我们的预期，生命科学和 CDMO 业务在 2H24 迎来增速反 弹，2025 年蓬勃生物和百斯杰有望迎来关键增长拐点。维持买入评级和 28.75 港元目标价。 1 ...