通信行业跟踪报告：AI算力建设需求持续高增，关注光通信等核心环节

证券研究报告|通信 [Table_Title] AI 算力建设需求持续高增，关注光通信等 核心环节 [Table_ReportType] ——通信行业跟踪报告[Table_ReportDate] [行业核心观点： Table_Summary] 上周，沪深 300 上涨 1.08%，创业板指上涨 1.05%，申万通信行业指数 上涨 4.76%，分别跑赢沪深 300 和创业板指 3.69 和 3.72 个百分点，在 申万各一级行业中排名第 10 位。2026 年初至 3 月 1 日申万通信行业累 计上涨 7.05%。AI 产业方面，英伟达财报营收超市场预期，体现出 AI 算力需求的持续增长。海内外头部云计算产商均持续加强资本开支投 入，聚焦 AIDC、AI 服务器等算力基础设施建设。光通信作为算力产业 链的核心环节，持续受益 AI 算力产业的建设需求，LightCounting 上 调对 800G 和 1.6T 光模块出货量的预测也再次印证光通信领域的高景 气度。商业航天方面，蓝箭航天官方微信公众号信息显示，公司计划于 2026 年第二季度再次开展回收试验，并根据回收试验情况争取于第四 季度尝试首次回收复用飞行， ...