公司信息更新报告：需求仍待恢复，成本有望下降

食品饮料/调味发酵品Ⅱ 公 司 研 安琪酵母（600298.SH） 需求仍待恢复，成本有望下降 究 2024年03月25日 ——公司信息更新报告 投资评级：买入（维持） 张宇光（分析师） 方勇（分析师） zhangyuguang@kysec.cn fangyong@kysec.cn 证 书编号：S0790520030003 证书编号：S0790520100003 日期 2024/3/22 当前股价(元) 29.07  估值低点，新榨季成本有望下降，维持“买入”评级 公 一年最高最低(元) 42.50/28.38 事件：公司 2024 年糖蜜采购接近基本完成 90%以上，预计全年成本有望下降 司 10%。短期需求有待回暖，下调2024-2025年归母净利润至14.67、18.67亿元（前 信 总市值(亿元) 252.55 息 流通市值(亿元) 250.99 值17.21、21.84亿元），新增2026年归母净利润预测23.40亿元，对应2024-2026 更 总股本(亿股) 8.69 年EPS 1.69/2.15/2.69元，当前股价对应2024-2026年17.2/13.5/10.8倍PE，成本 新 报 流 ...