2024年一季报点评报告：一季度业绩超预期，PCL+工业机器人打开成长空间

证券研究报告 计算机 报告日期：2024年04月 29日 一季度业绩超预期， 工业机器人打开成长空间 PCL+ ——宝信软件（600845.SH）2024 年一季报点评报告 华龙证券研究所 事件： 2024年4月23日，公司发布2024年一季报，报告期实现营收33.91 投资评级：增持（首次覆盖） 亿元，同比增长34.44%，归母净利润5.90亿元，同比增长18.19%， 最近一年走势 扣非后归母净利润5.86亿元，同比增长20.31%。 观点：  2024 年一季度营收超预期增长，收入结构有望持续改善。公司 2024 年一季度营收同比增长 34.44%，主要原因为自动化及信息 化业务收入同比增加。当前，我国工业软件在政策与市场的双重 推动下快速发展，工业自动化行业国产品牌市场占有率不断提高， 公司作为行业龙头有望核心受益。  PLC研发进展顺利，深挖技术“护城河”。公司经过多年发展， 市场数据 以自主可控中大型PLC 为核心，形成了全栈国产化工控软硬件产 2024年04月26日 品矩阵。预期下游产业需求在政策催化下将进一步释放，公司在 当前价格（元） 39.77 中大型PLC 领域的核心优势有望凸显。 ...