雅迪控股更新报告：深耕产品直面竞争，出海征途再进一程

股票研究 海外公司 （中国香港 证 证券研究报告 国泰君安证券 GUOTAIJUNAN SECURITIES 雅迪控股（1585） 深耕产品直面竞争，出海征途再进一程 评级： 当前价格：（港元） 耐用消费品 增持 12.44 雅迪控股更新报告 2024.06.10 刘佳昆(分析师) 王佳(分析师) 021-38038184 010-83939781 liujiakun029641@gtjas.com wangjia025750@gtjas.com 登记编号S0880524040004 S0880524010001 本报告导读： 交易数据 52周内股价区间（港元) 10.68-18.52 当前股本（百万股） 3,064 当前市值（百万港元） 38,114 行业将迈入以产品为核心的高质量竞争阶段，公司技术积累深厚，冠能6代新品显著 选代升级，有望凭借强产品力持续提升份额，产品结构改善带动盈利释放可期。 投资要点： 结论：维持公司2024-2026年EPS预测分别为1.04/1.20/1.39元，维 持目标价18.76元人民币，维持“增持”评级。 产品为王，行业迈向高质量竞争。截至2023年末，我国电动两轮车 保有 ...