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Summary of Conference Call Industry or Company Involved - The discussion revolves around the green electricity sector Core Points and Arguments - The company has shifted to a more bullish outlook on green electricity, indicating a change in their overall optimism regarding this sector [1] Other Important but Possibly Overlooked Content - The call will elaborate on three key points related to the updated perspective on green electricity [1]

我是张宏达今天早上我们想继续来跟大家来探讨一下我们对整个科技产业的一个投资的分析观点因为上周的时候习近平总书记对整个科技有一个非常重要的论述所以整个市场也出现了非常好的表现 那今天呢我们几个行业的分析师呢也想跟大家继续来探讨一下我们对整个各个子行业的一个看法和观点那首先呢我们先请我们策略的分析师毛定杰来跟大家介绍分享一下策略对整个行业的一个看法有请好的 感谢大家各位领导同事上午好非常感谢大家在这个精神来听我们的这个会议那么迫不及待的在这个时间来跟大家分享观点主要也是因为在这个大势和结构层面都出现了比较明显的这个反转的信号 首先我们先讲一个巧合在上个月的9月18日我们也是发现了商城指出五日线走出了一个比较经典的引导切型大家都知道这是一个底部反转的形态意味着较大的动量的多头资金入场历史上这样的胜率是比较高的同样在本月的18日结合杜书记的讲话商城指出五日线 再次出现了一个几乎一模一样的这个引导邪性那么为什么是18日那么说去我们观点的时候朋友都知道几乎与我们对长期趋势的研判它的这个底层逻辑是相用证的 那么从这个指数层面呢我们为什么在上周五判断市场有望进入第二波的反转形态那么首先我们是先讲一下交易的这个预期那么对于经济 ...

各位投资者大家好我是天风不收隋修平负责红外地区研究上周五潘行长在金融界论坛里面也做了几步的讲话从他的表述来看又重新提了货币政策支持性的态度其实这个表述是今年新的表述五六月份以来一直延续到现在我们从央行实际的做法其实也基本符合这个支持性 七月份 九月份两次降息 然后九月份一次降准以及在这一次讲话里面汤阳长也延续9月24号的表述就是年底之前可能会适时再做一次降准以及今年以来流动性确实保持至少保持均衡状态八月底开始有资金分层但是波动也比季节性要小得多所以为什么央行现在的态度更加积极我们这篇报告就是从宏观杠杆率的角度 看一下我们后续加杠杆的空间以及整体的宏观政策行为路径的选择我这边还是先汇报基础结论如果说我们的宏观加杠杆率跟海外的发达国家去对比我们现在至少也是海外发达国家中位数以上的水平了基本上处于中位数以上而且偏高的水平也就意味着我们整体的居民企业地方政府加杠杆的空间比较逼着 在这个情况下我们后续宏观政策在文字上的同时可能要兼顾文杠感所以相比之下货币政策的空间和灵活性一定是比财政政策要更大的所以我们后续对于货币政策量的宽松和价的宽松都可以期待在这个情况下我们的利率至少可以乐观一些就中期角度来讲不必悲观 第二就是从财 ...

这些都会带来一定的曲折。但我认为,在过去的光伏爆发的这几年,中国贡献了全球光伏装机的一半。 但是中国的用电量大概应该是全球的30%左右那么实际上刨开美国和欧洲其他很广阔的地区用光伏还是比较少的那么在这个目前中国的这些光伏产业链提供了这么低价的这个组件编辑成本是很低的一个状态的时候他们愿不愿意多装这个光伏我觉得这个东西是可以期待的但是这个东西是一个我认为不可研究只能观察和应对的一个状态 所以说,我觉得光复值得跟踪,但是呢,你想,交易非常长的这个事情,我觉得确实很困难,这个是长期需求的一个问题。后面是这个,我们即将去面临的这个是美国的问题,包括这个可能11月29号会出来的这个。 这个东西要落地,包括这个大选,最近特朗普可能这个胜选的这个概率也在升温,那么怎么去看美国的这些风险?那我个人把这个东西做一个情景假设的话,分为 非常严格的一刀切和比较温和的这种情况。那如果一刀切呢,就是大幅度提升东南亚私国的关税,同时我把IAA补贴砍掉,把ITC补贴砍掉,所有人都不用干,包括Firsolite不用干,已经在美国建设产能的这些企业也不用干,这个情况呢大家都不用玩了。那温和的情况呢就是,当然我也认为这个情况会相对来说比较温和, ...

我是广发视频的梁牌帅本次早八点栏目给大家带来的主要内容是如何看待调和品行业以及一个月度聚焦的一些内容调和品行业是我们近期推荐的主要板块所以我们本轮的这个汇报主要是想聚焦这个行业从三国维度短期中期长期来看目前行业处于一个什么位置 首先如何看待调和品行业呢从短期来看的话因为我们这里我们预计从报表节奏来看其实三季度都是有缓比二季度有个改善的这是我们的一个判断认为目前二季度应该是年内的一个低点三季度改善至于四季度如何展望呢这一点我们是看到其实因为2024的春节 今年四季度从报表节度来看应该整体对业绩也是有一定的贡献的 我们从我们另一个方面就是从中端调研来看因为三星购物其实我们观察到到一些报表上会有改善但是其实大家市场上也会担心可能更多是一个压迫的影响但是我们从中端的这个调研去看真正的需求的变化来看的话其实九月份我们聊一道整体的 有两个结论 一是9月份确实动向是有改善的第二点是龙头的马拉效应是有一个明显增强的从各个品类来看的话首先酱油这边来看的话其实我们调研的四川区然后像海天 林荫基 千禾其实在这个区域表现都比较强霍林来看的话像海天跟千禾可能是霍林最好的可能就两到三个月 而冻消就看根据我们跟中端的一些走法和询问来看的话 ...

各位投资者大家下午好我是招商证券机械分析师吴扬非常荣幸能够在今天下午给大家带来我们最新的工程机械专题这一块的一个研究内容的分享我们这篇专题的名字叫做以零为尽日本工程机械市场的复盘与启示大家也可以看到这是我们工程机械的第三篇专题那么在此之前其实我们关于 设备更新政策对于挖机的一个销量增长这一块做了一个特发的一个专题与此同时我们也做了一次关于美国卡特比勒和日本小松这一块的一个海外历史复盘的一个专题那么相关的公司报告我们目前也有了包括虚空机械的一个深度报告的一个推荐那么这样的一个专题其实也更加丰富了我们对于工程机械这一块的一个认识并且其实我们也致力于通过这样的一个专题的研究内容 从一些大家平常不怎么容易发现到的一些视角去看一下日本工程机械这30年的变化以来它经历了什么样的一个过程包括它工程机械的一个销量它的产值的增长然后包括它自身的一个走势跟哪些指标之间的一个关联度更加密切那么话不多说我们直接开始这个专题的一个内容分享 其实我们关于这个专题的整体的内容并不算特别的多但是都尽量通过一些比较言简意赅的方式跟大家做一个传达首先其实我们先做一个抛砖引玉的一个问题的提供那么首先第一个问题就是我们知道其实日本的一个经济它在19 ...

各位小伙伴大家下午好欢迎收看全能解盘我是光大众劝多次顾问李劝大家还可以叫我李师兄每周一日下午四点钟我们都会在直播间陪着大家复盘市场热点寻找市场未来的机遇 今天市场我们可能看到主要的指数还是呈现出上涨的状态特别是像北正五零这些成长风格比较明显的指数涨幅会更大一些北正五零也是较低点基本上是涨超一倍了也是创下了北正五零指数发布以来的历史的新高但是权重板块的表现是相对比较弱的比如像银行再比如像券商 在今天走的是相对比较疲软的这两个板块走的弱势一点也是和宏观的一些政策也包括行业最新的变动有非常紧密的联系可能在上周末的时候大家也是观察到了很多相关的信息有可能会对市场产生非常明显的影响就比如像券商行业我们看到有大概有九家或者有的 媒体统计大概有11家相关的一些券商面临着这样一个相关的一些监管的这样一个措施另外一点呢21号也就是今天啊LPR也是如期下调了对于这样一个 非常重要的贷款利率报价利息出现回落对于整体的经济包括对于整体的市场显然是一阵强心剂对于大部分的板块它是一个非常好的这样一个事情但是对于银行板块那影响就是相对的比较复杂一点啊 按照之前江安行长的这样一个预期引导大家也都普遍认为这个月的LPR大概会下调20到25个基 ...

嗯大家好啊今天我们展开一场特别的交流今天刚好是这个政策组合全出来满月我们的交流题目是政策组合全满月市场快速回暖后的节奏和结构啊这一问题其实非常难探讨我们今天是请出了啊财通基金投资总监副总经理啊金子台先生跟我进行交流嗯好大家好对我们都知道哈这次市场呢这个波动非常大哈啊一轮 这个波兰壮阔的上了之后呢有一轮这个明显的调整啊我们进入了现在这个阶段我们怎么去思考啊未来的市场啊以及思考本轮这个市场跟前面几轮市场的差异啊应该是一个核心的命题呃那么20142015呃2020到2022呃这个其实都有比较明显的一个牛市的行情那么924以来的这个行情的话呢跟哪一轮比较像啊到底为什么那么请金总聊聊好的 那我们觉得924以来这个行情起的还是非常快的那么我们觉得就是各方面是有一点类似1415年那个行情但是又有几点不同那我觉得相同的地方呢有以下几点第一个呢就是它都是不是经济基本面特别好的时候发动的这一轮行情那么同时呢又给了投资者非常大的一个选择空间第二个呢就是 整个行情的速度还是非常快的。比当时还快,我觉得。比当时还快。那么这个是两个比较相同的点。那不一样的地方呢,就是在于就是说,虽然我们宏观环境跟institute文言有雷同的地方,但是 ...

【风口研报·行业】光芯片大厂Marvell 宣布全产品线涨价，目前行业供货周期 在9个月以上、2025年供应或将更加紧 张，国内光芯片有望加速渗透；光伏协 会明确组件最低成本，这家细分龙头公 司盈利已先行改善 2024-10-21 17:23:41 《风口研报》今日导读 1、光芯片（长光华芯、仕佳光子、光库科技）： ①由于AI需求激增，美国网通及光通信芯片大厂 Marvell近期向客户发出涨价通知函，全产品线将 于2025年1月1日起涨价；②天风证券唐海清看好 2025年全球数通高速光模块维持高景气，400G需 求有望继续提升，800G需求有望翻倍，1.6T开始批 量出货，光芯片、电芯片的供应或将更加紧张；③ 过去国内光芯片厂产品多数集中在电信运营商市 场，近1-2年开始渗透到数通领域，特别是在 400G/800G光模块用100G EML产品上，源杰科 技、长光华芯、索尔思、光迅科技等均有产品推 出；④光芯片是光模块最大成本项，同时也是最容 易失效的零组件，全球高速光模块需求加大、国内 光模块厂份额提升为国内光芯片进入高端市场提供 良机；⑤风险提示：研发进度不及预期，下游需求 不及预期等。 2、永臻股份（60 ...