备注：本文重新编辑，提供完整的指标设置流程，公式并没有变更，所以之前下载旧文公式的使用者不需要升级，照用不误，只为方便后来者。 在情绪观测方面，50均线占比（包括其它周期的均线占比）指标很早以前就被我抛弃，尽管经典书籍多有推荐，但我总觉得原理不通，实际使用 也很别扭。 用均线去测量，实际上测量的不是情绪，而是理性，因为均值回归就是理性回归，不是吗？ 那么到底什么是情绪呢？情绪的表象直接表现在每天的股价涨跌，它的单日最大张力表达为TR值，所以统计对最大张力的突破频度才是衡量情 绪的正确思路。 以下是我用TR计算得到的情绪曲线，一共有三根线，分别为10天、20天、40天的情绪值，上下两根虚线表示：情绪沸腾区域为87以上，情绪冰 点区域为13以下： 等等。 数理大致是这样：全市场横向统计，股价回撤保持在N日TR之内的股票数量，除以全部股票数量，用扩展数据做副图指标，设置过程和50均线占 比一样，只是基础公式不同。 这上面可利用的信息大致有： 1. 情绪极值后股价反转 2. 三线同步极值粘合意味着较大的股价反转 3. 大情绪不跟随的小情绪可信度较低 4. 情绪峰值和股价峰值高度背离意味有较大的转折 ...