文｜雪梅 出品｜公司研究室基金组 公募基金改革新规出台后，首批16只新型浮动费率基金自5月27日开启申购，引发市场内外热议。 其实，这并不是A股最早的浮动费率基金。2023年国内就发行过20只浮动费率试点基金，它们根据持有时间长短、 规模大小与收益高低收取不同的管理费，个别基金公司甚至推出了"盈利收费、亏损退费"的创新产品。 近2年过去后，这批基金的收益如何？为此，公司研究室追踪了它们成立以来的收益表现，并与业绩基准、沪深300 指数及同类产品做了比较。 11只跑赢业绩基准 嘉实创新动力排名第一 Wind数据显示，截至5月28日收盘，2023年内成立的20只浮动费率基金中，成立以来收益为正的有18只，占比 90%；仅有2只收益为负。 其中，收益排名前5的是：嘉实创新动力混合、富国核心忧势混合、中欧时代共赢混合、大成至信回报三年定开、 华夏瑞益混合。 | 2023年成立的20只浮动费率基金 | | | | --- | --- | --- | | 基金名称 | 浄值涨幅 | 业绩基准 | | 嘉实创新动力混合 | 39.62% | 9.93% | | 富国核心忧势混合 | 37.08% | 14.91% | | ...

例如，大成基金自5月20日起对大成竞争优势混合开通同一基金不同份额类别间的转换业务。自5月6日起，富国基 金对富国沪港深价值精选灵活配置混合、富国医药创新股票、富国国家安全主题混合、富国品质生活混合、富国 新机遇灵活配置混合、富国核心优势混合、富国天瑞强势地区精选混合7只基金开通同一基金不同类别基金份额之 间的转换业务。上述基金均设有A类份额和C类份额。 此外，今年以来，还有长城基金、鹏华基金、广发基金、华宝基金、摩根资产管理、兴证全球基金、宏利基金、 蜂巢基金等陆续公告对旗下部分产品开通这一业务。 在业内人士来看，基金公司提供转换服务，主要是为了适应机构投资者投资需求的变化。对于资金量较大的投资 者而言，原先持有C份额，但预计需较长时间回本，转换为A份额可节省长期持有成本。有的投资者原先持有A份 额，但因资金用途改变需赎回，面临较高赎回费时，转换为C份额则更为合适。 同一基金不同份额之间的灵活转换，为投资者提供了更多选择，使其能够根据自身投资需求和市场情况做出相应 调整。例如，当某一类基金份额表现不佳时，投资者可及时将其转换为另一类表现较好的份额，从而降低损失、 提高收益。此外，对于直销投资者而言，转换成本 ...

近年来，为满足投资者的不同投资策略、不同持有期限的需求，公募基金份额越来越"五花八门"，C份 额、D份额等日益常见。基金不同份额合并运作，在投资策略和范围上并无差异，但费率、销售渠道、 申购门槛等方面并不相同，通常情况下，同一基金的不同份额之间无法相互转换。中国证券报记者关注 到，近日多家基金公司公告开通旗下同一基金不同份额类别转换业务。 据了解，此举主要是为了满足投资者在不同投资策略之间切换的需求，尤其是机构投资者持有期限变化 的需求，提升投资者资金使用的灵活性。 ● 本报记者 张舒琳 多只公募基金公告 近年来，越来越多的基金增设C份额，由于收费形式更适合短期投资，C份额备受来自互联网销售渠道 的个人投资者的欢迎，还有一些基金增设了D份额、I份额等。基金的不同份额虽然合并运作，但在费 率、销售渠道、申购门槛等方面存在差异。 例如，A份额通常是申购时一次性收取申购费，持有基金需要超过一定时间才能免赎回费，有利于持有 时间较长的投资者；C份额不收取申购费，只收取销售服务费，按日计提，持有较短时间即可免赎回 费，因此更适合短期投资者；D份额通常是针对直销渠道的机构投资者而设置，方便机构大额资金进 出。 中国证券报 ...

4月16日，南国置业（002305）连续4个交易日下跌，区间累计跌幅-10.64%。南国置业股份有限公司成立于1998年,2009年在深圳证券交易所上市(股票代 码:002305),成为地产行业IPO重启后首家上市的商业地产公司。 财报显示，富国基金旗下2只基金进入南国置业前十大股东。其中富国质量成长6个月持有混合A去年四季度减持，富国新活力灵活配置混合A去年四季度减 持。 其中，富国质量成长6个月持有混合A今年以来收益率11.57%，同类排名300(总4559)，富国新活力灵活配置混合A今年以来收益率10.28%，同类排名107(总 2308)。 | 阶段涨幅 | 季度涨幅 | 7 牛以木ロ川 採工製メ円大 HFロ 年度涨幅 | | | | --- | --- | --- | --- | --- | | | 近1周 | 近1月 | 近3月 | 新功能:"小天 | | 阶段涨幅 | 11.14% | -12.65% | 9.11% | 型,智能问答 | | 同类平均0 | 5.91% | -7.13% | 2.38% | 准、 专业的问 | | 沪深300 | 2.33% | -5.83% | -0.73% ...