在存款利率下行的市场环境下，"存银行吃利息"的传统储蓄方式已无法满足年轻人对资金保值增值的需 求。一种由货币基金、债券基金和黄金基金构成的"新三金"投资组合成了年轻人理财的新选择。 南开大学金融学教授田利辉认为，"新三金"的兴起，反映了年轻人从依赖存款利息"躺赚"转向主动寻求 多元化资产配置的理财观念的转变。数据显示，截至2025年11月底，已有超过2100万用户同时配置了属 于自己的"新三金"，其中年轻人占比近一半。 张璟晗强调，"新三金"是分散化的投资组合，并不等同于"低风险、稳收益"的概念。投资者在进行资产 配置时需要注意，所有投资组合都存在风险，收益率会随着市场环境波动，债券基金会受到利率风险、 信用风险等影响，黄金基金则受国际环境、金价和汇率波动影响。而且，"新三金"的逻辑本质仍是在兼 顾中短期资金流动性需求的基础上追求资产稳健增值，若因短期市场波动"追涨杀跌"，反而弱化了组合 本身的分散价值。因此，投资者仍然需要结合自身财务目标、风险承受能力和资金流动性需求来合理进 行资产配置。 对整个理财行业而言，"新三金"这种由投资者自发形成的配置，也给金融机构带来启示。田利辉认为， 这意味着金融机构需要加快 ...