明明房子多卖了40万亿，银行的房贷余额却怎么也对不上账，这是怎么回事？ 短短4年时间，老百姓从挤破头贷款买房，到现在的排长队把钱还给银行，这中间又发生了什么？ 从2022年到2025年这四年时间里，虽然大家总喊着楼市冷清，但全国新房销售额加起来其实也涨了差不多40万亿。 按理说，房子卖出去了，银行里的个人住房贷款余额应该蹭蹭往上涨才对，可实际情况恰恰相反。 银行的数据显示，个人房贷余额根本没涨，甚至还变少了。 2021年年底的时候这个数字是38.32万亿，到了2025年二季度，直接掉到了37.74万亿。 这中间的账怎么都对不上，按照那40万亿的新房销售额推算，银行理论上应该甚至会新增大概28万亿的房贷。 就算把这几年大家正常每个月还的那些房贷本金扣掉，账面上也平不下去，最后这一推算发现，中间大概有12.8万亿的差额就这么凭空消失了。 不过这笔钱并没有真的丢了，而是被老百姓拿出多的收入，硬生生地提前填进了银行的窟窿里。 在过去这几年里，民间发生了一场规模浩大的去杠杆行动，大家手里只要有点闲钱，第一反应不是去消费投资，而是排着队把连着利息的房贷给结清了。 这种大规模的资金回流，直接导致了银行原本预期中的资产规模出 ...