光伏的逆袭：马斯克的光伏第一性原理 20260126 北美地区光伏市场的资本开支需求如何？ 根据马斯克的表态，北美地区地面光伏的资本开支需求达到 100GW。此外， 从多晶硅还原炉、硅片切割、电池片到组件，整个地面光伏部分的资本开支已 经达到千亿级别。未来几年，这一领域将具有非常充足的业绩弹性。 太空光伏技术的发展前景如何？ 太空光伏技术的发展前景广阔，主要体现在两个方面：一是商业航天不断催化 下，对关键资源争夺的紧迫性；二是算力需求持续爆发以及用电供给瓶颈背景 下，太空和地面的用能需求中，光伏作为度电成本最低的能源形式，是最优解。 根据测算，每瓦算力至少需要配比 1.5~2 瓦的光伏发电能力，以马斯克每年 100GW 太空算力需求为例，对应每年 200GW 太空光伏需求。按当前单瓦价 值量 60 元计算，市场空间超过 12 万亿元。 阿特斯、晶科能源、天合光能和隆基股份等中国企业在美国市场具有竞 争优势，已建立本土化产能和品牌优势，有望充分受益于美国光伏市场 需求爆发。 正泰股份、东方日升、上海港湾和铭扬智能等公司在国内太空光伏建设 中值得关注，它们在技术积累、资源优势及前瞻性投入方面具有优势。 马斯克宣布 ...