内蒙古蒙电华能热电股份有限公司（以下简称"公司"）拟发行股份及支付现 金购买北方联合电力有限责任公司持有的北方上都正蓝旗新能源有限责任公司 60%股权与北方多伦新能源有限责任公司 75.51%股权，并向不超过 35 名特定投 资者发行股份募集配套资金。现公司董事会就公司不存在《上市公司证券发行注 册管理办法》第十一条规定的不得向特定对象发行股票情形说明如下： 截至目前，公司不存在《上市公司证券发行注册管理办法》第十一条规定的 不得向特定对象发行股票的如下情形： 一、擅自改变前次募集资金用途未作纠正，或者未经股东大会认可； 内蒙古蒙电华能热电股份有限公司董事会 关于公司不存在《上市公司证券发行注册管理办法》第十一条规定 的不得向特定对象发行股票情形的说明 五、控股股东、实际控制人最近三年存在严重损害公司利益或者投资者合法 权益的重大违法行为； 三、现任董事、监事和高级管理人员最近三年受到中国证监会行政处罚，或 者最近一年受到证券交易所公开谴责； 四、公司或者其现任董事、监事和高级管理人员因涉嫌犯罪正在被司法机关 立案侦查或者涉嫌违法违规正在被中国证监会立案调查； 二、最近一年财务报表的编制和披露在重大方面不符合 ...

综上，剔除大盘因素和同行业板块因素影响，公司股价在停牌前20个交易 日内的累计涨跌幅未达到《上海证券交易所上市公司自律监管指引第6号——重 大资产重组》的相关标准。 特此说明。 1 内蒙古蒙电华能热电股份有限公司董事会 | 项目 | 停牌前21个交易日 （2025年1月3日） | 停牌前1个交易日 （2025年2月10日） | 涨跌幅 | | --- | --- | --- | --- | | 收盘价 | | 收盘价 | | | 内蒙华电股票收盘价（元/股） | 4.23 | 4.13 | -2.36% | | 上证综合指数 | 3,211.43 | 3,322.17 | 3.45% | | 电力指数（万得） | 4,574.08 | 4,475.37 | -2.16% | | 剔除大盘因素（上证综合指数）影响涨跌幅 | | | -5.81% | | 剔除同行业板块因素影响涨跌幅 | | | -0.21% | 2025年1月3日，公司股票收盘价为4.23元/股；2025年2月10日，公司股票收 盘价为4.13元/股。停牌前20个交易日内，公司股票收盘价格累计涨跌幅为- 2.36%；剔除上证综合指数（代码：00 ...

内蒙古蒙电华能热电股份有限公司董事会 关于本次发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易 预计不构成重大资产重组且不构成重组上市的说明 1 能集团。本次交易不会导致上市公司实际控制人发生变更，且本次交易不会导致 公司主营业务发生根本变化。因此，本次交易不构成《上市公司重大资产重组管 理办法》第十三条规定的重组上市。 特此说明。 内蒙古蒙电华能热电股份有限公司董事会 根据《上市公司重大资产重组管理办法》第十二条规定，上市公司及其控股 或者控制的公司购买、出售资产，达到下列标准之一的，构成重大资产重组： （一）购买、出售的资产总额占上市公司最近一个会计年度经审计的合并财 务会计报告期末资产总额的比例达到百分之五十以上； （二）购买、出售的资产在最近一个会计年度所产生的营业收入占上市公司 同期经审计的合并财务会计报告营业收入的比例达到百分之五十以上，且超过五 千万元人民币； （三）购买、出售的资产净额占上市公司最近一个会计年度经审计的合并财 务会计报告期末净资产额的比例达到百分之五十以上，且超过五千万元人民币。 本次交易的标的资产的审计、评估工作尚未完成，交易价格尚未最终确定。 根据标的公司未经审计的财务数 ...

| 证券代码：600863 | 证券简称：内蒙华电 | 公告编号：临 | 2025-005 | | --- | --- | --- | --- | | 债券代码：240363 | | 债券简称：23 | 蒙电 Y1 | | 债券代码：240364 | | 债券简称：23 | 蒙电 Y2 | 内蒙古蒙电华能热电股份有限公司 第十一届监事会第十三次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、 监事会会议召开情况 （一）本次监事会的召开符合有关法律、行政法规、部门规章、规范性文件 和公司章程的规定。 （二）召开本次会议的通知及资料于 2025 年 2 月 14 日以电子邮件、书面方 式送达。 （三）本次会议以现场结合通讯的方式召开，于 2025 年 2 月 19 日形成决 议。 （四）公司监事 3 人，实到 3 人。 二、 监事会会议审议情况 （一）以 3 票赞成，0 票反对，0 票弃权审议通过了公司《关于公司符合发 行股份及支付现金购买资产并募集配套资金条件的议案》。 公司拟发行股份及支付现金购买北方联合电力 ...

| 证券代码：600863 | 证券简称：内蒙华电 | 公告编号：临 | 2025-004 | | --- | --- | --- | --- | | 债券代码：240363 | | 债券简称：23 | 蒙电 Y1 | | 债券代码：240364 | | 债券简称：23 | 蒙电 Y2 | 内蒙古蒙电华能热电股份有限公司 第十一届董事会第十四次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、 董事会会议召开情况 （一）本次董事会的召开符合有关法律、行政法规、部门规章、规范性文件 和公司章程的规定。 （二）召开本次会议的通知及资料于 2025 年 2 月 14 日以电子邮件、书面方 式送达。 （三）本次会议以现场结合通讯的方式召开，于 2025 年 2 月 19 日形成决 议。 （四）公司董事 9 人，实到 9 人。 二、 董事会会议审议情况 （一）审议通过了公司《关于公司符合发行股份及支付现金购买资产并募集 配套资金条件的议案》。 公司拟发行股份及支付现金购买北方联合电力有限责任公司（以下简称"北 方公司"） ...

Investment Rating - The investment rating for the company is "Buy" (maintained) [5] Core Views - The company is planning to acquire wind power assets from its major shareholder, which is expected to enhance both profitability stability and wind power growth [5][7] - The acquisition involves purchasing 60% and 75.51% stakes in two wind power companies, with a total installed capacity of 1.6 GW, which is projected to yield high returns due to favorable electricity pricing [7] - The company has a strong pipeline of renewable energy projects, with a total of 2 GW of approved capacity, primarily in wind energy, which is expected to provide stable returns under the new national pricing mechanism [7] Financial Summary - The company's revenue for 2022 was 23,066 million RMB, with a projected decline to 22,525 million RMB in 2023, followed by a slight recovery in subsequent years [6] - The net profit attributable to shareholders is forecasted to grow from 2,005 million RMB in 2023 to 3,008 million RMB by 2026, reflecting a compound annual growth rate of approximately 6.99% [6] - The earnings per share (EPS) is expected to increase from 0.31 RMB in 2023 to 0.46 RMB in 2026, indicating a positive growth trajectory [6] Market Performance - The company's closing price is reported at 4.13 RMB, with a market capitalization of approximately 26,956.05 million RMB [3] - The company's debt-to-asset ratio stands at 37.85%, indicating a moderate level of financial leverage [3] Profitability Metrics - The return on equity (ROE) is projected to improve from 10.94% in 2023 to 13.91% in 2026, showcasing enhanced profitability [6] - The price-to-earnings (P/E) ratio is expected to decrease from 13.45 in 2023 to 8.96 by 2026, suggesting that the stock may become more attractive over time [6]

截至本公告披露之日，公司与相关方正在就交易事项进行进一步 沟通，各项工作正在有序推进。鉴于相关细节仍需充分协商敲定,为保 证公平信息披露，维护广大投资者利益，避免公司股价出现异常波动， 根据上海证券交易所的相关规定，公司股票继续停牌。 | 证券代码：600863 | 证券简称：内蒙华电 | 公告编号：临 | 2025-003 | | | --- | --- | --- | --- | --- | | 债券代码：240363 | | 债券简称：23 | 蒙电 | Y1 | | 债券代码：240364 | | 债券简称：23 | 蒙电 | Y2 | 内蒙古蒙电华能热电股份有限公司 关于筹划发行股份及支付现金购买资产 并募集配套资金暨关联交易事项的停牌进展公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 内蒙古蒙电华能热电股份有限公司（以下简称 "内蒙华电"或"公 司"）正在筹划发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联 交易事项（以下简称"本次交易"）。 因有关事项尚存不确定性，为了维护投资者利益，避免对公司证 券交易造成 ...

因本次交易尚处于筹划阶段，公司股票于2025年2月11日（星期二）开市起停牌，预计停牌时间不超过 10个交易日。 从交易标的看，正蓝旗风电成立于2016年12月23日，法定代表人为沈庆贺，注册资本为11亿元，经营范 围包括发电业务、输电业务、供（配）电业务。 一般项目：储能技术服务；蓄电池租赁等，北方公司持有其100%股权；北方多伦成立于2020年8月4 日，法定代表人为沈庆贺，注册资本为6.3亿元，经营范围包括发电业务、输电业务、供（配）电业 务。 2月10日晚间，内蒙华电(600863)公告，公司正在筹划通过发行股份及支付现金相结合的方式向北方联 合电力有限责任公司（简称"北方公司"）购买其分别持有的北方上都正蓝旗新能源有限责任公司（以下 简称"正蓝旗风电"）60%股权与北方多伦新能源有限责任公司（以下简称"北方多伦"）75.51%股权，同 时拟发行股份募集配套资金。 本次交易完成后，公司将直接持有正蓝旗风电60%股权、北方多伦75.51%股权。 本次交易构成关联交易，预计不构成重大资产重组，本次交易不会导致公司实际控制人变更。 中国华能集团官网显示，北方公司组建于2004年1月8日，2005年6月22日 ...

证券代码：600863 证券简称：内蒙华电 公告编号：2025-002 内蒙古蒙电华能热电股份有限公司 关于筹划发行股份及支付现金购买资产 并募集配套资金暨关联交易事项停牌公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 证券停复牌情况：适用 1、正蓝旗风电 正蓝旗风电的基本情况如下： | 公司名称 | 北方上都正蓝旗新能源有限责任公司 | | --- | --- | | 统一社会信用代码 | 91152530MA0N277F5L | | 注册地址 | 正蓝旗上都镇 | | 法定代表人 | 沈庆贺 | | 注册资本 | 万元人民币 110,076.52 | | 企业类型 | 有限责任公司 | | 成立日期 | 2016 年 12 月 23 日 | | 经营范围 | 许可项目：发电业务、输电业务、供（配）电业务。（依法须经批准 | | | 的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以相 | | | 关部门批准文件或许可证件为准）一般项目：储能技术服务；蓄电 | | | 池租赁。（除依法须经批准的项 ...

北京市嘉源律师事务所 关于内蒙古蒙电华能热电股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会的法律意见书 西城区复兴门内大街 158 号远洋大厦 4 楼 中国 · 北京 EUM ER SS Ph UAN LAW OFFICES 北京 BEIJING · 上海 SHANGHAI · 深圳 SHENZHEN · 香港 HONG KONG · 广州 GUANGZHOU · 西安 XI'AN 致:内蒙古蒙电华能热电股份有限公司 北京市嘉源律师事务所 一、本次股东大会的召集与召开程序 关于内蒙古蒙电华能热电股份有限公司 2024年第一次临时股东大会的法律意见书 嘉源(2024)-04-925 北京市嘉源律师事务所(以下简称"本所")受内蒙古蒙电华能热电股份有 限公司(以下简称"公司")委托,根据《中华人民共和国公司法》(以下简称"《公 司法》")《上市公司股东大会规则》(以下简称"《股东大会规则》")等现行有效 的法律、行政法规、部门规章、规范性文件(以下简称"法律法规")以及《内 蒙古蒙电华能热电股份有限公司公司章程》(以下简称"《公司章程》")的有关规 定,指派本所律师对公司 2024年第一次临时股东大会(以下简称"本 ...