中国国际金融股份有限公司 关于 城发环境股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券之 上市保荐书 保荐机构 （北京市朝阳区建国门外大街 1 号国贸大厦 2 座 27 层及 28 层） 二〇二三年九月 深圳证券交易所： 中国国际金融股份有限公司（以下简称"保荐机构"、"本机构"或"中金公 司"）接受城发环境股份有限公司（以下简称"城发环境"、"发行人"或"公司"） 的委托，就发行人向不特定对象发行可转换公司债券并在主板上市事项（以下简 称"本次发行"）出具本上市保荐书。 保荐机构及其保荐代表人根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公 司法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《证券发行上市 保荐业务管理办法》（以下简称"《保荐办法》"）、《上市公司证券发行注册管理办 法》（以下简称"《注册管理办法》"），以及《深圳证券交易所股票上市规则》（以 下简称"《上市规则》"）、《深圳证券交易所股票发行上市审核业务指引第 2 号— —上市保荐书内容与格式》（以下简称"《指引第 2 号》"）等法律法规和中国证券 监督管理委员会（以下简称"中国证监会"）、深圳证券交易所（以下简称"深交 所"）的有 ...

城发环境股份有限公司投资者关系活动记录表 编号:2023-09-22 投资者关系 ☑特定对象调研 □分析师会议 □媒体采访 □业绩说明会 活动类别 □新闻发布会 □路演活动 □现场参观 □其他 广发证券股份有限公司、上海普行资产管理有限公司、 中信建投证券股份有限公司、鹏华基金管理有限公司、 参与单位 及人员 中庚基金管理有限公司、泓德基金管理有限公司、 湖南中仁资产管理有限公司 时间 2023 年 9 月 22 日上午 地点 公司会议室 董事会秘书李飞飞先生 上市公司接待 人员姓名 资本运营部总经理闫维波先生 问题1:公司主营业务结构情况及未来预期。 答:公司目前从事的主要业务分为五部分,包括固废处理业务、 环境卫生服务、水处理业务、环保方案集成服务和高速公路业务,营 业收入占比分别为40%、3%、5%、30%和20%。随着公司垃圾发电项目基 投资者关系 本完成投产转运,固废处理业务将保持稳定。此外,当前公司环境卫 活动主要内容 生服务项目拓展情况良好,有望继续保持增长。在并购方面,公司寻 介绍 求好资产、好价格、好机会的"三好项目"进行投资,争取增强区域 格局的控制力,并与环卫业务等形成产业化布局,提供一 ...

"截至本承诺函出具日，河南投资集团有限公司（以下简称"投资集团"） 作为城发环境股份有限公司（以下简称"上市公司"）控股股东，持有上市公司 362,579,146股股份，占上市公司总股本56.47%。 证券代码：000885 证券简称：城发环境 公告编号：2023-081 城发环境股份有限公司 关于控股股东自愿承诺不减持公司股份的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚 假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 城发环境股份有限公司（以下简称"公司"、"上市公司"）于2023年09 月20日收到公司控股股东河南投资集团有限公司（以下简称"投资集团"）出具 的《关于自愿不减持上市公司股份的承诺函》，现将具体情况公告如下： 2023年09月21日 基于对上市公司未来发展前景的信心及长期投资价值的认可，为支持上市公 司持续、稳定、健康发展，维护广大投资者的利益，增强广大投资者信心，投资 集团承诺自2023年09月20日起半年内不以任何方式减持上市公司股份。 在上述承诺期间内，因上市公司送红股、转增股本、配股等原因而增加的股 份，投资集团亦遵守上述不减持的承诺。" 公司董事会将督促控股股东严格遵 ...

城发环境股份有限公司投资者关系活动记录表 编号:2023-09-12 投资者关系活 ☑特定对象调研 □分析师会议 □媒体采访 □业绩说明会 动类别 □新闻发布会 □路演活动 □现场参观 □其他 参与单位名称 中信建投证券股份有限公司、中国人寿养老保险股份有限公司 时间 2023 年 9 月 12 日上午 10:00-11:00 地点 线上会议 财务总监苏长久先生 上市公司接待 董事会秘书李飞飞先生 人员姓名 资本运营部主任闫维波先生 问题1:2023年半年度营业收入增幅大于利润增幅的主要原因。 答:二季度利润增幅放缓系去年生活垃圾发电项目集中投产,工 程收入及毛利确认较多,基数较高所致。环保方案集成服务业务较为 传统,预计该业务对于公司营业收入的结构占比将逐步下降,未来一 段时间,公司将进一步加强环保主业提质增效和科技转型。 投资者关系 问题2:对于垃圾发电基本盘方面,现阶段整体产能是多少?自建 活动主要内容 与收购比例如何?对下一步市场开拓是什么样的想法? 介绍 答:公司生活垃圾焚烧发电领域在手订单合计规模28,550吨/日 (不含参股公司),中标项目与收购项目比例约为6:4。其中,已运营 项目30个,垃圾 ...

证券代码：000885 证券简称：城发环境 公告编号：2023-080 城发环境股份有限公司 2023 年面向专业投资者非公开发行短期 公司债券（第一期）发行结果的公告 本期债券发行实际募集资金5.00亿元，最终票面利率为2.80%。 三、发行期限 本期债券期限为1年。 四、实际认购投资者情况说明 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚 假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 城发环境股份有限公司（以下简称"本公司"）于2023年6月13日召开的第 七届董事会第九次会议审议通过了《关于公司非公开发行短期公司债券方案的议 案》，并于2023年6月29日召开2023年第四次临时股东大会审议通过了《关于公 司非公开发行短期公司债券方案的议案》，同意公司申报发行公司债券的金额不 超过25亿元人民币。 本公司不是失信责任主体，根据2023年8月25日公司获得的深圳证券交易所 《关于城发环境股份有限公司非公开发行短期公司债券符合深交所挂牌条件的 无异议函》（深证函〔2023〕568号），公司于2023年9月1日至2023年9月4日完 成了"城发环境股份有限公司2023年面向专业投资者非公开发行短期公司 ...

城发环境股份有限公司（以下简称"本公司"）于2023年09月04日收到深圳 证券交易所（以下简称"深交所"）《关于城发环境股份有限公司申请向不特定 对象发行可转换公司债券的审核问询函》（审核函〔2023〕120143号），深交所 上市审核中心对公司向不特定对象发行可转换债券的申请文件进行了审核，并形 成了审核问询问题。 公司将按照审核问询函的要求，会同相关中介机构逐项落实并及时提交对问 询函的回复，回复内容将通过临时公告方式披露，并在披露后通过深交所发行上 市审核业务系统报送相关文件。 公司本次向不特定对象发行可转换公司债券事项尚需通过深交所审核，并获 得中国证券监督管理委员会（以下简称 "中国证监会" ）作出同意注册的决定 后方可实施，最终能否通过深交所审核并获得中国证监会同意注册的决定及其时 间存在不确定性。公司将根据该事项的进展情况及时履行信息披露义务，敬请广 大投资者注意投资风险。 特此公告。 城发环境股份有限公司董事会 证券代码：000885 证券简称：城发环境 公告编号：2023-079 城发环境股份有限公司 关于收到深圳证券交易所《关于城发环境股份有限公 司申请向不特定对象发行可转换公司债券的审 ...

请发行人补充说明：（1）应收账款、合同资产大幅增加且应 收账款周转率大幅下降的原因及合理性，应收账款主要欠款方及 合同资产所涉客户的履约能力是否发生不利变化，是否存在影响 公司业绩的风险事项；（2）应收账款和合同资产占比、信用政策 与同行业可比公司是否存在较大差异，是否存在放宽信用政策刺 激销售的情形，应收账款坏账准备计提比例与同行业可比公司存 在差异的原因及合理性；（3）结合账龄、期后回款及坏账核销、 同行业可比公司情况等说明发行人应收账款及合同资产的减值计 提是否充分；（4）最近一期末主要特许经营权的基本情况，包括 形成时间、主要内容、原值及累计摊销、委托方或交易对手、收 益来源、项目运营及效益实现情况、项目对手方资信及项目回款 情况等，并结合前述情况说明报告期内对特许经营权的减值准备 计提是否谨慎合理，是否与同行业可比公司一致；（5）结合垃圾 发电补贴政策及公司项目进入补贴目录的情况，说明报告期内发 行人对未纳入补贴目录的项目确认补贴收入的原因及合理性，各 项目开始确认补贴收入的时点及依据、已确认补贴收入金额，相 关会计处理与同行业可比公司是否存在重大差异，是否符合企业 会计准则的要求，补贴收入是否存在 ...

Financial Performance - The company's operating revenue for the first half of 2023 was CNY 3,236,146,474.97, representing a 17.50% increase compared to CNY 2,754,167,425.94 in the same period last year[21]. - The net profit attributable to shareholders was CNY 593,649,148.13, a 2.09% increase from CNY 581,508,211.46 year-on-year[21]. - The net cash flow from operating activities increased by 79.77% to CNY 693,572,009.95, up from CNY 385,813,670.29 in the previous year[21]. - The total assets at the end of the reporting period were CNY 28,870,957,641.56, a 13.19% increase from CNY 25,507,391,139.67 at the end of the previous year[21]. - The weighted average return on equity decreased to 8.72% from 9.87% in the previous year[21]. - Operating costs increased by 22.09% to approximately ¥1.92 billion from ¥1.57 billion, leading to a rise in sales expenses by 15.89% to ¥11.23 million[49]. - Research and development expenses surged by 107.30% to approximately ¥45.85 million, reflecting the company's commitment to increasing R&D investments[49]. - The company's total investment during the reporting period was approximately ¥1.42 billion, reflecting a 13.41% increase from ¥1.25 billion in the previous year[58]. Risk Management - The company emphasizes the importance of risk awareness for investors regarding forward-looking statements in the report[2]. - The report includes a detailed description of potential risks faced by the company and corresponding countermeasures[2]. - The company faces risks related to policy changes in the environmental protection industry, which could impact its operations[69]. - To mitigate risks, the company plans to closely monitor industry policies and enhance operational efficiency through innovation and cost control[70]. - The company is experiencing intensified competition in the environmental sector, which may hinder its ability to secure new projects[71]. Environmental Initiatives - The company has implemented measures to ensure that all emissions are within the prescribed limits, demonstrating commitment to environmental sustainability[86]. - The company is actively monitoring and managing its emissions to align with national environmental policies and standards[86]. - The company is focused on enhancing its wastewater treatment capabilities, with a total discharge of 8.36 tons/year[87]. - The company plans to expand its market presence through strategic partnerships and technological advancements in waste management[87]. - The company is committed to continuous improvement in environmental performance, aiming for further reductions in emissions in the upcoming years[87]. Market Expansion and Development - The company is actively involved in the development of new projects, including two new waste incineration projects expected to be operational by the end of 2023, with a capacity of 2,100 tons/day[31]. - The company is expanding its water treatment business, which includes water supply and sewage treatment, with various service models such as PPP and BOT[33]. - The company aims to expand its market presence, particularly in overseas markets, to seize new opportunities[72]. - The company plans to expand its market presence by entering three new provinces by the end of 2023, targeting a 20% increase in customer base[88]. - The company is exploring potential mergers and acquisitions to enhance its operational capabilities and market reach[88]. Shareholder and Governance - The company reported a plan not to distribute cash dividends, issue bonus shares, or increase capital from reserves[3]. - The financial report is guaranteed to be true, accurate, and complete by the company's management, with all directors present for the board meeting[2]. - The company held three temporary shareholder meetings in 2023, with participation rates of 67.13%, 66.82%, and 66.91% respectively[77]. - The company has developed a comprehensive governance structure to protect the rights of shareholders and creditors[106]. - The company has publicly disclosed its self-monitoring information on a national pollution source monitoring platform[104]. Financial Position and Cash Flow - The company reported a net increase in cash and cash equivalents of 211.45%, reaching approximately ¥1.35 billion, primarily due to increased financing cash flows[49]. - The company reported cash inflows from financing activities of 3,663,317,835.25 CNY in the first half of 2023, compared to 2,788,301,896.93 CNY in the same period of 2022, indicating strong financing support[187]. - The total cash and cash equivalents at the end of the first half of 2023 reached 2,683,401,749.24 CNY, compared to 1,667,755,200.55 CNY at the end of the first half of 2022, showing a substantial increase[187]. - The company reported a significant increase in retained earnings, contributing to the overall growth in equity[194]. - The total comprehensive income for the first half of 2023 was -36,270,923.01 CNY, compared to -7,167,544.03 CNY in the first half of 2022, indicating a worsening financial performance[184]. Compliance and Regulatory - The company complies with all relevant environmental protection laws and regulations during its operations and construction projects[83]. - All key pollutant discharge projects are operating legally and in compliance with environmental impact assessments[84]. - The company has established emergency response plans for environmental incidents, which have been officially filed[101]. - The company has achieved stable operation of its pollution control facilities, ensuring compliance with environmental regulations[100]. - The company has made significant investments in environmental protection, including the purchase and installation of fixed assets for environmental facilities, as well as operational costs[102].

6-1-1 WUYIGE Certified Public Accountant & & 1 + 15/F.Xuevuan International Tower No. 1Zhichun Road,Haidian Dis Beijing China, 100083 +86 (10) 82397668 www.daxincna.com.cn 审计报告 大信审字[2021]第 16-10005 号 城发环境股份有限公司全体股东: 一、审计意见 我们审计了城发环境股份有限公司(以下简称"贵公司")的财务报表,包括 2020年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表,2020年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现 金流量表、合并及母公司股东权益变动表,以及财务报表附注。 我们认为,后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制,公允反映了 贵公司 2020年 12月 31日的合并及母公司财务状况以及 2020年度的合并及母公司经营成果 和现金流量。 二、形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的"注册会计师对 财务报表审计的责任"部分进一步阐述了我们在这些准则下 ...

中国国际金融股份有限公司 关于 城发环境股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券之 发行保荐书 保荐机构 （北京市朝阳区建国门外大街 1 号国贸大厦 2 座 27 层及 28 层） 二零二三年八月 城发环境股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券之发行保荐书 关于城发环境股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券之发行保荐书 中国证券监督管理委员会、深圳证券交易所： 城发环境股份有限公司（以下简称"城发环境"、"发行人"或"公司"）拟申请向 不特定对象发行可转换公司债券募集资金总额不超过人民币 230,000.00 万元（含本数） （以下简称"本次证券发行"、"本次发行"或"向不特定对象发行可转换公司债券"）， 并已聘请中国国际金融股份有限公司（以下简称"中金公司"）作为本次证券发行的保 荐机构（以下简称"保荐机构"或"本机构"）。 根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人民共和国证券法》 （以下简称"《证券法》"）、《证券发行上市保荐业务管理办法》（以下简称"《保荐办法》"）、 《上市公司证券发行注册管理办法》（以下简称"《注册管理办法》"）、《发行证券的公司 信息披露内容 ...