证券代码：000973 证券简称：佛塑科技 上市地：深圳证券交易所 佛山佛塑科技集团股份有限公司 发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金 暨关联交易报告书（草案） （二次修订稿） | 项 目 | 名 称 | | --- | --- | | 购买资产交易对方 | 袁海朝、北京华浩世纪投资有限公司等 名河北 102 金力新能源科技股份有限公司股东 | | 募集配套资金认购方 | 广东省广新控股集团有限公司 | 独立财务顾问 签署日期：二〇二五年九月 声 明 本部分所述词语或简称与本报告书"释义"所述词语或简称具有相同含义。 一、上市公司声明 本公司及本公司全体董事、监事及高级管理人员保证上市公司及时、公平地披露 信息，保证本报告书及其摘要内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，保证本报告书所引用的相关数据的真实性和合理性，并对所提供信 息的真实性、准确性、完整性负相应的法律责任。 本公司控股股东、全体董事、监事、高级管理人员承诺：如本次交易本承诺人提 供或披露的信息涉嫌虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，被司法机关立案侦查或者 被中国证券监督管理委员会立案调查的，在形成调查结论以前，本承 ...

Core Viewpoint - 佛塑科技's 2025 mid-year report shows modest growth in revenue and net profit, but concerns arise from high accounts receivable and declining profit margins [1][3] Financial Performance - The total revenue for the first half of 2025 reached 1.078 billion yuan, a year-on-year increase of 0.99% [1] - The net profit attributable to shareholders was 52.99 million yuan, up 5.2% year-on-year [1] - In Q2 2025, total revenue was 566 million yuan, a slight decline of 0.13% compared to the previous year [1] - The net profit for Q2 2025 was 33.08 million yuan, reflecting a year-on-year increase of 2.52% [1] Profitability Metrics - Gross margin decreased to 22.43%, down 4.12% year-on-year [1] - Net margin also fell to 5.84%, a decrease of 3.39% year-on-year [1] - Total selling, administrative, and financial expenses amounted to 120 million yuan, representing 11.14% of revenue, an increase of 12.68% year-on-year [1] Balance Sheet Highlights - Cash and cash equivalents decreased to 594 million yuan, down 15.68% year-on-year [1] - Accounts receivable stood at 292 million yuan, a decrease of 4.59% year-on-year [1] - Interest-bearing debt increased to 808 million yuan, a rise of 30.32% year-on-year [1] Shareholder Metrics - Earnings per share remained at 0.05 yuan, with a year-on-year increase of 5.18% [1] - Net asset value per share increased to 2.98 yuan, up 2.71% year-on-year [1] - Operating cash flow per share decreased to 0.11 yuan, down 9.74% year-on-year [1] Business Model and Investment Returns - The company's return on invested capital (ROIC) was 4.04%, indicating weak capital returns [3] - Historical data shows a median ROIC of 5.16% over the past decade, with two years of losses since its IPO [3] - The business model relies heavily on research and development, necessitating further investigation into its underlying drivers [3] Recent Developments - The company is progressing with the acquisition of 100% equity in 河北金力新能源科技股份有限公司, with the transaction approved by the board and shareholders [3] - The application for this transaction was accepted by the Shenzhen Stock Exchange on June 12, 2025 [3]

Core Insights - Foshan Fospower Technology Group Co., Ltd. reported a revenue of 1.078 billion yuan for the first half of 2025, representing a year-on-year growth of 0.99% [1] - The net profit attributable to shareholders reached 52.99 million yuan, with a year-on-year increase of 5.20% [1] Company Overview - The company specializes in the production and sales of advanced polymer new materials, aligning its development strategy with the new materials industry [1] - Fospower operates in a sector recognized as a national strategic emerging industry, focusing on optical films, biaxially oriented films, permeation protective materials, and plastic woven barrier materials [1] - The company has established itself as a leader in niche markets with advanced technology, quality, and performance in various differentiated products such as polarized films, roughening electrical films, ultra-thin capacitor films, safety capacitor metallized films, breathable films, and composite plastic woven materials [1] Achievements and Innovations - In the first half of the year, the company was awarded the "Top 20 Innovative Units in High-Function Films Technology" and "Top 20 Units in High-Function Film Industry" by the China Synthetic Resin Association [2] - The "Foshan Functional Polymer Film Material Key Laboratory" was recognized as a key laboratory in Foshan for 2025 [2] - The subsidiary Weida Optoelectronics' "Key Technology Pilot Platform for Polarizers and Their Raw Materials" was included in Foshan's pilot platform list [2] - The wholly-owned subsidiary Yishida received approval to establish the "Foshan Capacitor Metallized Film Engineering Technology Research Center" [2] - The company obtained 16 patent authorizations in the first half of the year, including 3 invention patents, bringing the total to 384 authorized patents, of which 137 are invention patents [2]

公司最新资产负债率为28.96%，在已披露的同业公司中排名第27。 公司最新总资产周转率为0.22次。最新存货周转率为1.82次。 2025年8月29日，佛塑科技(000973.SZ)发布2025年中报。 公司最新毛利率为22.43%，在已披露的同业公司中排名第22，较上季度毛利率增加0.83个百分点。最新ROE为1.84%，较去年同期ROE增加0.04个百分点。 公司较去年同报告期摊薄每股收益基本持平，实现2年连续上涨，同比较去年同期上涨5.18%。 公司营业总收入为10.78亿元，在已披露的同业公司中排名第27，较去年同报告期营业总收入增加1056.72万元，同比较去年同期上涨0.99%。归母净利润为 5299.01万元，在已披露的同业公司中排名第26，较去年同报告期归母净利润增加262.06万元，实现2年连续上涨，同比较去年同期上涨5.20%。经营活动现 金净流入为1.09亿元，在已披露的同业公司中排名第15。 ...

Group 1 - The company, Foshan Plastics Technology (SZ 000973), held its 28th meeting of the 11th board of directors on August 27, 2025, to review the proposal regarding the 2025 operational target responsibility letter [1] - For the first half of 2025, the company's revenue composition shows that the new materials industry accounted for 87.2% of total revenue, while other business revenues made up 12.8% [1]

佛山佛塑科技集团股份有限公司 总裁工作细则 （经 2025 年 8 月 27 日公司第十一届董事会第二十八次会议审议通过并 实施） 第一章 总 则 第一条 为规范佛山佛塑科技集团股份有限公司（以下简 称公司）总裁及其他高级管理人员的履职行为，保障公司经营 工作顺利进行，根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共 和国证券法》《上市公司治理准则》和《公司章程》等规定， 特制定公司总裁工作细则（以下简称本细则）。 第二条 本细则适用于公司高级管理人员，包括公司总 裁、副总裁、财务负责人（财务总监）、董事会秘书。 第三条 公司总裁及其他高级管理人员履行职权时，需遵 守相关法律法规、规范性文件及《公司章程》等规定，履行 诚信和勤勉义务。 第二章 高级管理人员的任免程序 第四条 公司设总裁一名，副总裁若干名，财务负责人（财 务总监）一名，董事会秘书一名，由董事会聘任或解聘，对董 事会负责，接受董事会领导和董事会审计委员会监督。 1 第五条 公司高级管理人员每届任期三年，连聘可以连 任。公司高级管理人员可以在任期届满以前提出辞职，辞职的 具体办法和程序在聘任合同中规定。 （二）组织实施董事会决议、公司年度经营计划和投资方 ...

佛山佛塑科技集团股份有限公司 董事会发展战略与投资审议委员会工作细则 （2025年8月 27日经公司第十一届董事会第二十八次会议通过修订并 实施） 第一章 总 则 第一条 为适应佛山佛塑科技集团股份有限公司（以下简 称公司）战略发展需要，强化董事会决策功能，提高重大战略 投资决策质量，完善公司治理结构，根据《中华人民共和国公 司法》《上市公司治理准则》等法律法规、规范性文件及《公 司章程》《公司董事会议事规则》等有关规定，特制订公司董 事会发展战略与投资审议委员会（以下简称委员会）工作细则 （以下简称本工作细则）。 第二条 委员会是公司董事会设立的专门工作机构,为董 事会有关决策提供咨询和建议，并向董事会负责和报告工作。 第二章 组成和工作机构 第三条 委员会成员由三至五名董事组成，其中至少有一 名独立董事。 第四条 委员会成员由董事长或者过半数独立董事或者董 事会三分之一以上董事提名，经董事会选举产生。 1 第五条 委员会设主任委员（召集人）一名，负责主持委 员会工作,由公司董事长担任。 第六条 委员会与同届董事会任期一致，委员任期届满， 连选可连任。任期内如有委员不再担任公司董事职务，自动失 去委员资格， ...

佛山佛塑科技集团股份有限公司 董事会提名委员会工作细则 （2025年8月 27日经公司第十一届董事会第二十八次会议审议通过并 实施） 第一章 总 则 第一条 为规范佛山佛塑科技集团股份有限公司（以下简 称公司）董事、高级管理人员的产生，完善公司治理结构，根 据《中华人民共和国公司法》《上市公司治理准则》等法律法 规、规范性文件及《公司章程》《公司董事会议事规则》等有 关规定，特制订公司董事会提名委员会（以下简称委员会）工 作细则（以下简称本工作细则）。 第二条 委员会是公司董事会设立的专门工作机构，为董 事会有关决策提供咨询和建议，并向董事会负责和报告工作。 第二章 组成和工作机构 第三条 委员会由三至五名董事组成，其中独立董事应当 过半数。 第四条 委员会委员由董事长或者过半数独立董事或者董 事会三分之一以上董事提名，经董事会选举产生。 第五条 委员会设主任委员（召集人）一名，负责主持委 1 员会工作，由独立董事委员担任。 第六条 委员会与同届董事会任期一致，委员任期届满， 连选可以连任。任期内如有委员不再担任公司董事职务，自动 失去委员资格，并由董事会根据上述第三至第五条规定补足委 员人数。 第七条 公司 ...

佛山佛塑科技集团股份有限公司 董事会预算管理委员会工作细则 （2025年8月 27日经公司第十一届董事会第二十八次会议审议通过并 实施） 第一章 总 则 第一条 为强化佛山佛塑科技集团股份有限公司（以下简 称公司）董事会决策功能，充分发挥预算规划、协调、激励及 监督的作用，完善公司治理结构，根据《中华人民共和国公司 法》《上市公司治理准则》等法律法规、规范性文件及《公司 章程》《公司董事会议事规则》等有关规定，特制定公司董事 会预算管理委员会（以下简称委员会）工作细则（以下简称本 工作细则）。 第二条 委员会是董事会设立的专门工作机构，为董事会 有关决策提供咨询和建议，并向董事会负责和报告工作。 第二章 组成和工作机构 第三条 委员会由三至五名董事组成，其中至少包括一名 独立董事。 第四条 委员会委员由董事长或者过半数独立董事或者董 事会三分之一以上董事提名，经董事会选举产生。 1 第五条 委员会设主任委员（召集人）一名，负责主持委 员会工作。 第六条 委员会与同届董事会任期一致，委员任期届满， 连选可连任。任期内如有委员不再担任公司董事职务，自动失 去委员资格，并由董事会根据本工作细则第三至第五条的规定 补 ...

佛山佛塑科技集团股份有限公司 总裁办公会议事规则 （2025 年 8 月 27 日经公司第十一届董事会第二十八次会议通过修订 并实施） 第一章 总 则 第一条 为规范佛山佛塑科技集团股份有限公司（以下简 称公司）总裁办公会议的议事决策行为，提高议事决策水平， 根据《中华人民共和国公司法》《上市公司治理准则》及《公 司章程》《公司董事会授权管理办法》《公司总裁工作细则》 等规定，特制订公司总裁办公会议事规则（以下简称本议事规 则）。 第二条 坚持以习近平新时代中国特色社会主义思想为指 导，增强"四个意识"，坚定"四个自信"，做到"两个维护"， 坚决与党中央保持高度一致，坚决贯彻中央大政方针，坚决贯 彻落实中央、省委省政府、省国资委的决策部署。 第三条 本议事规则坚持在总裁办公会议事决策中贯彻落 实民主集中制原则，确保议事内容、程序、方法、决策做到合 法、合规、合理、科学。 第四条 本议事规则适用于公司总部，未尽事宜依照国家 及有关部门相关法律、法规和公司章程执行。 1 第二章 议事原则 第五条 议事基本原则: （一）坚持民主集中制。坚持集体领导和个人分工负责相 结合。立足公司治理结构特点，充分调动公司上下在生产 ...