会议要点 1、北京市车路云一体化新型基础滥设施建设项目概述 北京市车路云一体化新型基础设施建设项目招标规模接近100亿，覆盖范围广泛，未来可能 辐射全市，金额可能更大。 该项目的建设周期预计为半年到一滥年，具体建设内容包括网络平台、路侧基础设施等。 2、项目具体内容及分配 北京市4.0阶段的建设包括从四环到六环的环形建设及重要交通枢纽的覆盖，主要围绕网络 平台、路侧基础设施等内容。 项目资金分配中，30%-40%用于智能网联专项网络建设，30%-40%用于路侧基础设施建设， 10%-20%用于平台建设。 3、参与企业及市场机会 万集科技作为主要参与方，预计在路侧基础设施建设中有30%-40%的参与空间。 万集科技在北京项目中的参与比例预计为30%-40%，但具体份额尚未确定。 4、全国其他城市的进展 全国其他城市也在积极推进车路云一体化建设，预计今年下半年将有多个城市启动相关项目， 规模可能达到每年几千亿。 其他城市的资金来源包括政府投资、国有企业资产、产业基金、政府补贴及地方自筹等。 5、商业模式及未来发展 智能网联作为国家重要战略产业，未来将通过无人巴士、无人出租车等应用实现商业回报。 单车智能和车路协同 ...

北京车路云一体化项目解读电话会纪要 Q:上周北京市发布的车路云一体化建设项目具体规模如何？为何说它超出了市场预期？ A:上周末，北京市发布了一项规模庞大的车路云一体化建设项目，总投资额高达99亿元 人民币，涉及改造和升级全市范围内的60-50个路口。这个数字远超过了业内普遍预期的 两三千个路口的规模，显示出政府对于推动智能交通系统和自动驾驶技术发展的决心和力 度。年初时，北京市政府工作报告中已明确提到车路一体化及自动驾驶3.0的推广，而此 次项目的公布，不仅是对政策导向的具体实施，也标志着北京市成为国内首个全面启动此 类大规模车路协同项目的城市，其示范意义和带动效应不容小觑。 Q:为什么说北京的车路一体化建设项目具有标志性意义？ A:北京市的车路一体化项目覆盖了全市90%以上的红绿灯路口，总计6050个，仅少数位 于核心区域如西城区、东城区的路口未被纳入。这一举措与过往自动驾驶和车路协同技术 多局限于几百个路口、几十至上百平方公里的示范区相比，实现了质的飞跃，标志着从试 验性应用向规模化普及的转变。北京作为国家首都，其行动往往引领全国风向，此项目不 仅预示着中国城市交通向智能化、网联化转型的加速，也凸显了政府 ...

标题：夕阳产业？不，纺织业也有新质生产力！数码喷印设备龙头：外销占比过半， 盈利令人汗颜 导语：国内市占率第一、全球排名靠前。 作者：市值风云APP：塔山 纺织业是个古老的行业，也是我国传统优势产业。近年来，在新技术的助力下，传统 纺织行业也在加速转型升级。 以印染环节为例，数码喷墨印花技术摆脱了传统丝网印花的制版、调浆、废浆处理等 生产工艺过程，更加节能环保，颇有替代传统印花工艺的趋势。 特别是在多品种、小批量订单方面，数码喷墨印花技术更加顺应当下“小单快反”的 消费需求。 在印花速度方面，对于多品种、小批量订单，数码喷墨印花无需传统印刷制版 等复杂工序，大大缩短了生产周期。 在印花成本方面，数码喷墨印花没有起印量，且无需制作印版，只需制图软件 印前设计、电脑输出印花即完成自动印花过程，即喷印成本主要为墨水成本。 2017-2020年，数码喷墨印花的加工成本在不断下降，墨水的平均成本也处于下降趋 势，尤其是数码热转移印花的综合成本正在接近传统印花平均成本。 ...

Company Overview and Performance - The company's products are widely used in network communications, data centers (servers), consumer electronics, new energy vehicles, artificial intelligence, photovoltaic energy storage, medical and home appliances [39] - The company's revenue composition by application area: consumer electronics 38%, communications 27%, new energy (new energy vehicles, photovoltaic and energy storage) 35% [1] - In 2023, the company's operating income was 4.346 billion yuan, a year-on-year increase of 5.37%, and net profit attributable to the parent company was 103 million yuan [17] - In Q1 2024, the company achieved high growth with operating income of 982 million yuan, a year-on-year increase of 27.05%, net profit attributable to the parent company of 24 million yuan, a year-on-year increase of 194.07%, and non-GAAP net profit of 20 million yuan, a year-on-year increase of 159.03% [18] Key Business Segments and Concepts - The company provides products related to new energy vehicle battery packs, such as battery end plates, battery covers, flexible connections, liquid cooling plates, fluororubber, and thermal conductive paste [5] - The company has products applied in drones [6] - The company has obtained supply qualifications from major customers in the photovoltaic inverter industry, including Huawei, Sungrow, and Growatt, providing products such as die-casting parts, special radiators, liquid cooling plates, thermal interface materials, and shielding materials [7] - The company has been involved in the development of AI PC products since the first generation of the Surface series and maintains a long-term cooperative relationship with Microsoft [20] - The company has products applied in VR/AR/MR, with major clients being Microsoft and Meta [21] - The company's new production capacity includes 660,000 sets of energy storage components, 660,000 sets of energy storage chassis shells, 1.32 million sets of energy storage chassis panels, 396 million sets of connecting pieces, 720,000 sets of liquid cooling plates, and 360,000 sets of battery pack covers [22] - The company has been cooperating with Huawei since 1997 and is an important supplier in areas such as mobile phones, notebooks, servers, communication equipment, new energy vehicles, and energy storage [23] Market Trends and Catalysts - The AI PC replacement wave is expected to begin, with the proportion of AI smartphone shipments potentially increasing to 54% by 2028 [9] - The Taipei International Computer Show (COMPUTEX2024) will be held from June 4 to 7, 2024, where major tech companies like NVIDIA, AMD, Qualcomm, and Intel will showcase their latest AI PC products and technologies [8] - Microsoft plans to launch Windows 11 AI PCs equipped with Copilot starting from June 18, with the first devices featuring a new AI Copilot activation button on the keyboard [9] - Apple's WWDC24 global developer conference will be held from June 10 to 14, 2024 [25] - Smartphone manufacturers such as OPPO, Honor, Xiaomi, and Samsung have showcased new AI-enabled phones and plan to release AI technologies in June to gain market share ahead of Apple [26] Institutional and Investor Activity - On May 7, 43 institutions participated in the company's research [27] - The company's gross margin has been gradually recovering, with each quarter showing a sequential increase, and is expected to further improve with increased capacity utilization [10] - In Q1 2024, a new private equity fund entered the company's top ten circulating shareholders, and two individual shareholders increased their holdings [34] - The number of shareholders has slightly decreased, while the average number of shares held per household has slightly increased [35] Financial Performance - The company's operating income and net profit have shown fluctuations over the years, with operating income increasing from 2.615 billion yuan in 2019 to 4.346 billion yuan in 2023, and net profit attributable to the parent company fluctuating from 351 million yuan in 2019 to 103 million yuan in 2023 [4] - In Q1 2024, the company's operating income was 982 million yuan, a year-on-year increase of 27.05%, and net profit attributable to the parent company was 24 million yuan, a year-on-year increase of 194.07% [18]

导语：强者愈强，但内部人热衷于"博弈"。 1999 年，帕特盖尔辛格 (Pat Gelsinger) 在设计自动化大会 ( Design Automation Conference ) 的主题演讲中强调了他的预测：未来，晶体管的测试成本可能高于 晶体管的制造成本。 半导体制造工艺包含成百上千道工序，每一道出错都可能影响芯片功效，借助半 导体检测设备对晶圆和芯片的质量进行检测，及时将不符合规范的产品剔除，保 证良率、控制成本。 赵轶出身于士兰微（600460.SH），1997 至 2007 年的 10 年间曾任士兰微的生产 总监，2008 年离职后创办了长川科技的前身长川有限。 士兰微是一家以 IDM 为主要发展模式的半导体芯片公司，从产业链来看属于长 川科技的下游，风云君早前也曾做过解读。 老东家离职的赵轶，顺带又挖了不少墙角。现任六位非独立董事中，有五位（包 韩笑:男,1982年3月出生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历。 2004 年 7 月至 2007 年 10 月就职于杭州士兰微电子股份有限公司,任整机开发 部项目经理:2008年4月至2011年9月任长川有限研发一部经理,2011年9月 至 20 ...

在国内半导体行业内，长鑫存储可谓是久负盛名，不仅是国内稀缺的 IDM 模式 企业，还是 DRAM 存储领域的领军者，素有"中国三星"之称。 值得注意的是，目前担任长鑫科技董事长一职的朱一明，同时还是兆易创新 （603986.SH）的实控人和董事长。 | --- | --- | --- | --- | --- | --- | |---------|--------------------------------------------|--------------------------------|----------|--------------------------------|----------| | 序 \n号 | 股东名称 | 本次增资前 \n认缴出资额 (万元) | 出资比例 | 本次增资后 \n认缴出资额 (万元) | 出资比例 | | l | 合肥清辉集电企业管 理合伙企业(有限合 伙) | 1,304,375.49 | 24.32% | 1,304,375.49 | 22.58% | | 2 | 合肥长鑫集成电路有 限责任公司 | 666,469.23 | 12.43% | 704,78 ...

摘要：市场期待 AIPC 换机潮，公司 2024 年业绩有望复苏 2、微软引入了"Copilot+PC"，重塑 PC 体验，AIPC 新生态逐步开始建立。 客户包括联想、HP、DELL、ASUS 等。 ITO导电玻璃 电容式触摸屏 （数据来源：Choice 金融终端） 3、电子纸概念：公司已成功制作出多款采用微电腔显示（MED）技术的电子纸产品，正在进行客户验证推广使用，目前暂未对经营业 绩产生贡献。 2024 年被誉为 AI PC 元年，AI 的发展推动 AI PC、AI 服务器与 AI 手机等产品在市场上蓬勃崛起。据悉，未来包括联想、戴尔、惠普、 三星等在内的电脑制造商也将推出可运行微软 Copilot 的 AI PC。Canalys 预测 2024 年 AI PC 的市场份额将达到 19%。 5 月 13 日，信达澳亚基金旗下的基金经理冯明远、徐聪等调研该公司。 （二）投资者持仓 112 80 10 10 16 11:20 r all of , 2 r de De 8 55 8 8 8 న 8 , న o - 188 - (数据来源:Choice 金融终端) (数据来源: Choice 金融终端) (数 ...

导语：除了自身实力，竞争格局的改善也是一个重要因素。 作者：市值风云App：白猫 罕见，集采还能提价？！国产长效干扰素绝对龙头：业绩节 节攀升，又喜迎市场独占期 风云君写过非常多的中药企业，熟悉市值风云的老铁应该能感受到中药的强悍， 而强悍之处很大程度在于没有丧失定价权。 最近，风云君注意到一家生物医药企业，在集采背景下同样保持着强悍的定价权， 同时竞争格局友好，在研管线好消息不断。 这家企业上市以来交出的成绩单可谓亮眼，2020-23 年，公司营收 CAGR 为 38.5%，2023年营收21亿，今年一季度继续同比增长30%。 ...

导语：季度出现巨亏，但隆基绿能现金充足，基本面整体还不错。 作者：市值风云App：萧瑟 光伏产能过剩鼓励重组，但资金实力分化明显：隆基绿能手握 400 亿绝对领先，TCL 中环、通威股份则行业垫底 近日中国光伏协会在北京召开“光伏行业高质量发展座谈会”，会中探讨了我国 光伏行业当下面临的问题、产生的原因以及应对措施，释放出行业未来发展相关 的积极信号。 在中国光伏协会发文次日，光伏行业迎来了一波上涨，但这次上涨并没有持续性， 现在看来只是一日游行情。 ...

公司各产线满产满销、一季度业绩重回增长通道，在飞行汽车、氢能储运等领域均有产品应用 摘要：公司受益于汽车轻量化趋势。 近期看点： 1、产品应用在国内多家新能源汽车上，已与小鹏飞行汽车签订合作协议。 以下为付费部分（不可见） 宝武镁业集矿业开采、有色金属材料和深加工产品为一体，主营业务为镁、铝合金材料的生产及深加工业务，主要产品包括镁合金、镁合金深加工产 镁合金是以镁为基础加入其他元素组成的合金。其特点是：密度小、强度高、弹性模量大、散热好、消震性好，承受冲击载荷能力比铝合金大，耐有 2024 年 3 月，公司子公司重庆博奥镁铝公司与汽车厂商签订超大型镁合金一体压铸件的开发协议，与该客户共同开发超大型镁合金一体压铸件。 2023 年，营业收入 76.5 亿元，同比下降 16%，扣非净利润 3.0 亿元，同比下降 47%。镁合金产品收入 25.3 亿元，镁合金深加工 10.6 亿元，两大 业务约占营业收入的 47%。 宝武镁业的业绩变动情况（亿元） 100.00 10.00 90.00 9.00 80.00 8.00 7.00 70.00 6.00 60.00 50.00 5.00 40.00 4.00 30.0 ...