全球半导体冲向万亿，WSTS给的数字逼近9750亿美元，离万亿一步之遥。结果呢，ASML 美光 英伟达，三家顶流突然集体收缩在华业务，留下一块将近 三千亿元的空白，中国厂商能不能接住？ 先看位置，ASML光刻机独家，美光常年存储前三，英伟达拿过中国九成五AI芯片单，这三块要是松手，制造 设备 材料 存储 算力，条条赛道都腾地方。 国内圈子立刻热了，据称长江存储三班倒拉满，长鑫订单排到明年，华为昇腾销售追着跑，喝口水都难，这景象，来得快不快？ 但风向怎么变的？关键在规则。2025年10月底，荷兰把DUV出口门槛从7纳米抬到14纳米，配套软硬件一起卡，美国施压的味道很足。消息落地，外媒称 ASML股价单日跌八个点多，市场预期来年营收少一成多，想卖卖不动，这不尴尬吗？ 更扎心的，还离不开中国材料。每台光刻机要稀土磁体，要高纯铈基抛光粉，全球稀土精炼九成在中国，我国还上了新规，含一点点中国稀土的产品出口 要许可，据说ASML稀土库存也就能撑两个月。再看国产节奏，上海微电子28纳米机型良率冲到九成，成本做到国外同类三分之一，计划交付上双，中微 北方华创一步步把刻蚀 沉积 扩散补齐，上海新阳 安集在光刻胶和化学品上往前推 ...