此乃要件 請即處理 閣下如對本通函的任何方面或應採取之行動有任何疑問，應諮詢 閣下之股票經紀或其他註冊證券 交易商、銀行經理、律師、專業會計師或其他專業顧問。 閣下如已出售或轉讓名下所有環球新材國際控股有限公司股份，應立即將本通函連同隨附代表委任 表格交予買主、承讓人，或經手買賣或轉讓的銀行、股票經紀或其他代理商，以便轉交買主或承讓 人。 香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本通函的內容概不負責，對其準確性或完 整性亦不發表任何聲明，並明確表示，概不對因本通函全部或任何部份內容而產生或因倚賴該等內 容而引致的任何損失承擔任何責任。 本通函僅供參考，並不構成收購、購買或認購環球新材國際控股有限公司證券的邀請或要約。 GLOBAL NEW MATERIAL INTERNATIONAL HOLDINGS LIMITED 環球新材國際控股有限公司 （於開曼群島註冊成立的有限公司） （股份代號：06616） 關連交易 根據特定授權以代價股份 收購七色珠光少數股權 及 股東特別大會通告 獨立財務顧問 除文義另有所指外，本封面頁所用詞彙與本通函「釋義」一節所界定者具有相同涵義。 | 預期時間表 | 1 | | ...

国金证券发布研报称，维持环球新材国际(06616)"买入"评级，并购进展和协同效应提升，出海并购德 国默克表面材料业务/CQV，培育全球珠光颜料龙头;产能投放+产品结构优化，量价齐升进行时;珠光颜 料行业化妆品+汽车等新消费市场前景可观，合成云母替代天然云母是明确趋势。 国金证券主要观点如下： 近期事件 定价调整赋能业务高质量发展 本次差异化定价调整由七色珠光、SUSONITY及CQV三大业务平台分阶段实施，旨在顺应市场趋势、 强化核心竞争力。调整幅度介于3-30%之间，并非统一模式，而是依据产品特性、技术含量、应用场景 及客户类型，进行精细化、分批次的动态优化，核心目标是更好地匹配产品价值与市场需求，聚焦高附 加值业务，预计将在未来一段时间内逐步显现成效。 2025年12月16日，公司宣布实施差异化定价调整，并拟发行10亿港元可转债。(1)基于日常商业管理与 价值管理需求，公司已于近期在部分产品组别及细分应用领域，分阶段落实差异化商业定价调整措施， 以进一步优化业务结构，提升经营质量与价值创造能力。(2)公司拟发行本金总额10亿港元、票面利率 4.25%的可换股债券，期限至2027年1月4日，初步换股价为1 ...

国金证券发布研报称，维持环球新材国际(06616)"买入"评级，并购进展和协同效应提升，出海并购德 国默克表面材料业务/CQV，培育全球珠光颜料龙头;产能投放+产品结构优化，量价齐升进行时;珠光颜 料行业化妆品+汽车等新消费市场前景可观，合成云母替代天然云母是明确趋势。 整合SUSONITY协同效应初步显现：组织与治理方面，完成"集团—事业部—区域"组织优化，建立跨区 域协同机制，提高治理效率;业务协同与供应链方面，公司加速与SUSONITY的交叉销售(新能源、化妆 品等)已开始显现协同效应;创新驱动方面，研发团队启动联合项目，将前沿技术与规模化生产结合，强 化"需求导向"的研发机制，以技术融合加速中长期增长。 定价调整赋能业务高质量发展 本次差异化定价调整由七色珠光、SUSONITY及CQV三大业务平台分阶段实施，旨在顺应市场趋势、 强化核心竞争力。调整幅度介于3-30%之间，并非统一模式，而是依据产品特性、技术含量、应用场景 及客户类型，进行精细化、分批次的动态优化，核心目标是更好地匹配产品价值与市场需求，聚焦高附 加值业务，预计将在未来一段时间内逐步显现成效。 近期事件 2025年12月16日，公司宣布 ...

Investment Rating - The report maintains a "Buy" rating for the company, indicating an expected price increase of over 15% in the next 6-12 months [5]. Core Insights - The company is implementing differentiated pricing adjustments across various product groups to optimize its business structure and enhance operational quality and value creation [2][3]. - The issuance of HKD 1 billion convertible bonds at a coupon rate of 4.25% aims to strengthen the company's capital structure and support global market expansion and product development [4]. - The integration of SUSONITY is showing initial synergies, with improvements in organizational governance and cross-regional collaboration, enhancing operational efficiency [3]. Financial Projections - Revenue is projected to grow significantly, with estimates of HKD 1,056 million in 2023, increasing to HKD 6,702 million by 2027, reflecting a compound annual growth rate (CAGR) of 73.36% from 2025 to 2026 [10]. - Net profit is expected to rise from HKD 182 million in 2023 to HKD 864 million in 2027, with a notable growth rate of 161.40% in 2026 [10]. - The report adjusts the net profit forecasts for 2026 and 2027 to HKD 661 million and HKD 864 million, respectively, reflecting the positive impact of acquisitions and operational synergies [5]. Market Position and Strategy - The differentiated pricing strategy is designed to align product value with market demand, focusing on high-value-added businesses, with price adjustments ranging from 3% to 30% based on product characteristics [3]. - The company is actively pursuing global expansion through acquisitions, specifically targeting the surface materials business of Merck in Germany, to establish itself as a leader in the pearlescent pigment market [5].

Core Viewpoint - Global New Materials International Holdings Limited plans to issue HKD 1 billion convertible bonds to support operational funding, refinance existing debts, and general corporate purposes, reflecting its strategic commitment to capitalize on opportunities in the new materials industry and deepen its global layout [1] Group 1: Convertible Bond Issuance - The convertible bonds will have a face value of HKD 2 billion, with actual net proceeds estimated at approximately HKD 981 million after estimated expenses [1] - The initial conversion price is set at HKD 10.19 per share, allowing for the potential conversion into approximately 98.13 million shares, representing 7.92% of the currently issued shares and 7.34% of the total shares post-conversion [1] - The issuance is managed by HSBC and Deutsche Bank, indicating international capital market recognition of the company's growth prospects [1] Group 2: Business Performance - For the first half of 2025, the company reported revenue of HKD 912 million, a year-on-year increase of 17.7%, maintaining a robust double-digit growth rate [2] - The net profit excluding non-recurring items reached HKD 260 million, a significant year-on-year increase of 54.4%, showcasing improved profitability [2] - The growth is attributed to the optimization of product structure, with a steady increase in the proportion of high-margin high-end products, aligning with industry trends towards high-end, green, and collaborative development [2] Group 3: Strategic Development - The company employs a dual strategy of external mergers and acquisitions alongside internal development, with a recent acquisition of Merck's surface solutions business enhancing its technological and market resources [3] - The management emphasizes a "materials + innovation + full scene" strategy to drive breakthroughs in core technologies and enhance international brand integration [3] - As the only leading player in pearl pigments on the Hong Kong stock market, the company is positioned for high-quality development amid a restructuring of valuation systems and accelerated domestic substitution in the new materials industry [3]

环球新材国际(06616)发布公告，于2025年12月15日(交易时段后)，公司与经办人香港上海汇丰银行有限 公司及德意志银行香港分行订立认购协议，据此，公司同意发行本金总额为10亿港元的可换股债券，而 经办人则有条件同意认购或促使认购人认购及支付该等可换股债券，惟须受认购协议所载条件规限。可 换股债券的发行价将为可换股债券本金总额的100.00%，而每张可换股债券的面值将为200万港元，并 可按100万港元的整数倍数递增。 按每股10.19港元的初步换股价计算，并假设可换股债券按初步换股价悉数转换，且概无其他股份发行 亦无股份购回，则该等可换股债券将可转换为约9813.54万股换股股份，相当于截至本公告日期已发行 股份总数的约7.92%，以及经配发及发行换股股份而扩大的已发行股份总数的约7.34%。换股股份将为 缴足股份，且在各方面与当时已发行股份享有同等地位。 公司将向维也纳证券交易所营运的Vienna MTF(或公司不时厘定的其他国际认可证券交易所)申请批准可 换股债券上市及买卖。公司亦将向联交所申请批准因转换可换股债券而将予配发及发行的换股股份上市 及买卖。 所得款项净额将约为9.81亿港元，公司拟将 ...

公司将向维也纳证券交易所营运的Vienna MTF(或公司不时厘定的其他国际认可证券交易所)申请批准可 换股债券上市及买卖。公司亦将向联交所申请批准因转换可换股债券而将予配发及发行的换股股份上市 及买卖。 智通财经APP讯，环球新材国际(06616)发布公告，于2025年12月15日(交易时段后)，公司与经办人香港 上海汇丰银行有限公司及德意志银行香港分行订立认购协议，据此，公司同意发行本金总额为10亿港元 的可换股债券，而经办人则有条件同意认购或促使认购人认购及支付该等可换股债券，惟须受认购协议 所载条件规限。可换股债券的发行价将为可换股债券本金总额的100.00%，而每张可换股债券的面值将 为200万港元，并可按100万港元的整数倍数递增。 按每股10.19港元的初步换股价计算，并假设可换股债券按初步换股价悉数转换，且概无其他股份发行 亦无股份购回，则该等可换股债券将可转换为约9813.54万股换股股份，相当于截至本公告日期已发行 股份总数的约7.92%，以及经配发及发行换股股份而扩大的已发行股份总数的约7.34%。换股股份将为 缴足股份，且在各方面与当时已发行股份享有同等地位。 所得款项净额将约为9.8 ...

公司将向维也纳证券交易所营运的Vienna MTF(或公司不时厘定的其他国际认可证券交易所)申请批准可 换股债券上市及买卖。公司亦将向联交所申请批准因转换可换股债券而将予配发及发行的换股股份上市 及买卖。所得款项净额将约为9.81亿港元，公司拟将所得款项净额用于补充营运资金、为现有债项进行 再融资以及一般企业用途。换股股份将根据一般授权予以配发及发行。 格隆汇12月16日丨环球新材国际(06616.HK)发布公告，2025年12月15日，公司与经办人(即汇丰及德意 志银行)订立认购协议，据此，公司同意发行本金总额为10亿港元的可换股债券，而经办人则有条件同 意认购或促使认购人认购及支付该等可换股债券，惟须受认购协议所载条件规限。可换股债券的发行价 将为可换股债券本金总额的100.00%，而每张可换股债券的面值将为200万港元，并可按100万港元的整 数倍数递增。 按每股10.19港元的初步换股价计算，并假设可换股债券按初步换股价悉数转换，且概无其他股份发行 亦无股份购回，则该等可换股债券将可转换为约9813.54万股换股股份，相当于截至本公告日期已发行 股份总数的约 7.92%，以及经配发及发行换股股份而扩大 ...

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內容概不負責，對其準確性或完 整性亦不發表任何聲明，並明確表示，概不對因本公告全部或任何部份內容而產生或因倚賴該等內 容而引致的任何損失承擔任何責任。 本公告僅供參考，並不構成在任何司法管轄區內出售任何證券的要約、購買任何證券的要約招攬、 包銷、認購或以其他方式收購或處置任何證券的邀請，亦不構成任何投資建議。本公告及其中任何 內容均不構成任何合約或承諾的基礎。本公告及其任何副本均不得帶入美國或於美國分派。 本公告所指證券並未亦將不會根據經修訂的一九三三年美國證券法（經修訂）（「美國證券法」）、美國 任何州的證券法或其他司法轄區的相關法律登記；除非根據美國證券法登記，或根據美國證券法或 適用的州或本地證券法的登記規定獲得適用豁免，或屬不受該等登記規定規限的交易，否則不得在 美國提呈發售或出售該等證券。 本公告所指證券正依據美國證券法項下的S規例，於美國境外進行提呈發售及出售。本公司不會在 美國或其他禁止或限制有關證券發售的司法轄區進行公開發售證券。 公 告 根據一般授權 擬發行港元計值可換股債券 GLOBAL NEW MATERIAL INTERNATI ...

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內容概不負責，對其準確性或完 整性亦不發表任何聲明，並明確表示，概不對因本公告全部或任何部份內容而產生或因倚賴該等內 容而引致的任何損失承擔任何責任。 – 1 – 本公告採用香港時間及日期。 （於開曼群島註冊成立的有限公司） （股份代號：06616） 暫停辦理股份過戶登記手續 本公告由環球新材國際控股有限公司（「本公司」）董事（「董事」）會（「董事會」）作出。 董事會提述本公司日期為二零二五年十一月二十八日的公告（「首次公告」）。除文義 另有所指外，本公告所用詞彙與首次公告所界定者具有相同涵義。 董事會謹此宣佈，本公司擬於二零二六年一月五日（星期一）舉行股東特別大會，藉 以考慮並酌情批准收購事項、《七色珠光少數股權收購協議》及其項下擬進行的交易 （包括根據特定授權按發行價配發及發行代價股份）。本公司將於適當時候向股東寄 發通函、股東特別大會通告以及相關代表委任表格。 為釐定可出席股東特別大會並於會上投票的股東，本公司將於二零二五年十二月 三十日（星期二）至二零二六年一月五日（星期一）（包括首尾兩天）暫停辦理股份過戶 登記手續，期間將不會辦理任何股份過戶 ...