根据本次发行项目进展，本公司按照相关要求会同相关中介机构对审核问询 函回复及募集说明书等申请文件的财务数据及其他变动事项更新至 2023 年年 度，具体内容详见本公司同日在上交所网站（http://www.sse.com.cn）披露的《湖 北振华化学股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书（2023 年年报财务数据更新版）》等相关文件。 湖北振华化学股份有限公司 关于向不特定对象发行可转换公司债券的审核问询 函回复及募集说明书等申请文件更新的提示性公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 公司本次向不特定对象发行可转换公司债券事项已经通过上交所审核，待获 得中国证券监督管理委员会（以下简称"中国证监会"）做出同意注册的决定后 方可实施，最终能否获得中国证监会同意注册的决定及其时间尚存在不确定性。 公司将根据该事项的进展情况，严格按照相关法律法规和要求及时履行信息披露 义务，敬请广大投资者注意投资风险。 证券代码：603067 证券简称：振华股份 公告编号：2024-024 特此公告。 湖北振华化学股份有 ...

6-1-1 WHYIGE Certified Public Accountants 1 号 15/F.Xuevuan International Tower No. 1Zhichun Road.Haidian Dist Beijing.China.100083 告 苹 官 大信审字[2022]第 2-00269 号 湖北振华化学股份有限公司全体股东: 一、审计意见 我们审计了湖北振华化学股份有限公司(以下简称"贵公司")的财务报表,包括 2021 年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表,2021 年度的合并及母公司利润表、合并及母公司 现金流量表、合并及母公司股东权益变动表,以及财务报表附注。 我们认为,后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制,公允反映了 贵公司 2021 年 12 月 31 日的合并及母公司财务状况以及 2021 年度的合并及母公司经营成果 和现金流量。 二、形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的"注册会计师对 财务报表审计的责任"部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职 业道德守则,我们独立于贵公司,并 ...

股票简称：振华股份 股票代码：603067 关于湖北振华化学股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 申请文件的审核问询函的回复 （修订稿） 保荐人（主承销商） （深圳市前海深港合作区南山街道桂湾五路128号前海深港基金小镇B7栋401） 二〇二四年四月 上海证券交易所： 贵所于 2023 年 7 月 13 日出具的《关于湖北振华化学股份有限公司向不特 定对象发行可转换公司债券申请文件的审核问询函》（上证上审（再融资） 〔2023〕480 号）（以下简称"审核问询函"或"问询函"）已收悉。湖北振华 化学股份有限公司（以下简称"公司"、"振华股份"或"发行人"）与华泰联合 证券有限责任公司（以下简称"保荐人""华泰联合证券"）、上海市锦天城律师 事务所（以下简称"律师"）、大信会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称 "会计师"）等相关方对审核问询函所列问题进行了核查，对申请材料认真地进 行了修改、补充和说明。现提交贵所，请予审核。 说明： 1、如无特殊说明，本回复中使用的简称或名词释义与《湖北振华化学股份 有限公司向不特定对象发行可转换公司债券并在主板上市募集说明书》（以下简 称"募集说明书"）一致。涉及募 ...

上海市锦天城律师事务所 关于湖北振华化学股份有限公司 2023 年度向不特定对象发行可转换公司债券的 补充法律意见书（四） 地址：上海市浦东新区银城中路 501 号上海中心大厦 11/12 层 电话：021-20511000 传真：021-20511999 邮编：200120 | 第一部分 | 关于《问询函》回复的更新 3 | | --- | --- | | 问题 | 1、关于本次募投项目必要性 3 | | 问题 | 7、关于环保情况 23 | | 第二部分 | 本次发行相关事项的更新 36 | | 一、 | 本次发行的批准和授权 36 | | 二、 | 发行人本次发行的主体资格 36 | | 三、 | 发行人本次发行的实质条件 37 | | 四、 | 发行人的设立 40 | | 五、 | 发行人的独立性 40 | | 六、 | 发行人的控股股东及实际控制人 40 | | 七、 | 发行人的股本及演变 40 | | 八、 | 发行人的业务 41 | | 九、 | 关联交易及同业竞争 44 | | 十、 | 发行人的主要财产 51 | | 十一、 | 发行人的重大债权债务 56 | | 十二、 | 发行人的重大 ...

关于湖北振华化学股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 申请文件的审核问询函有关财务问题的 专项说明回复 大信备字[2024]第 2-00034 号 大信会计师事务所（特殊普通合伙） WUYIGE CERTIFIED PUBLIC ACCOUNTANTS LLP. 大信备字[2024]第 2-00034 号 上海证券交易所： 大信会计师事务所 北京市海淀区知春路 1 号 学院国际大厦 22 层 2206 邮编 100083 WUYIGE Certified Public Accountants LLP. Room2206 22/F,Xueyuan International Tower No.1 ZhichunRoad,Haidian Dist. Beijing,China,100083 电话 Telephone： +86（10）82330558 传真 Fax： +86（10）82327668 网址 Internet： www.daxincpa.com.cn 关于湖北振华化学股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券申请文件的 审核问询函有关财务问题的专项说明回复 根据贵所于2023年7月13日下发的 ...

上市保荐书 华泰联合证券有限责任公司 关于湖北振华化学股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券并在主板上市 之上市保荐书 上海证券交易所： 作为湖北振华化学股份有限公司（以下简称"发行人""公司""振华股 份"）申请向不特定对象发行可转换公司债券并在主板上市的保荐人，华泰联合 证券有限责任公司（以下简称"华泰联合证券"、"保荐人"）及其保荐代表人已 根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《证券发行上市保荐业 务管理办法》《上市公司证券发行注册管理办法》（以下简称"《再融资注册办 法》"）《上海证券交易所上市公司证券发行上市审核规则》等法律法规和中国 证监会及贵所的有关规定，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制定的业务规则 和行业自律规范出具上市保荐书，并保证所出具文件真实、准确、完整。 现将有关情况报告如下： 一、发行人基本情况 （一）发行人概况 1、公司名称：湖北振华化学股份有限公司 2、注册地址：湖北省黄石市西塞山区黄石大道 668 号 3、设立日期：2003 年 6 月 19 日 4、注册资本： 509,016,166 元 5、法定代表人：蔡再华 6、联系方式：86-0714-64063 ...

关于湖北振华化学股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 申请文件的第二轮审核问询函的回复 （修订稿） 保荐人（主承销商） （深圳市前海深港合作区南山街道桂湾五路128号前海深港基金小镇B7栋401） 二〇二四年四月 股票简称：振华股份 股票代码：603067 上海证券交易所： 贵所于 2023 年 11 月 14 日出具的《关于湖北振华化学股份有限公司向不特 定对象发行可转换公司债券申请文件的第二轮审核问询函》（上证上审（再融资） 〔2023〕720 号）（以下简称"审核问询函"或"问询函"）已收悉。湖北振华 化学股份有限公司（以下简称"公司"、"振华股份"或"发行人"）与华泰联合 证券有限责任公司（以下简称"保荐人""华泰联合证券"）等相关方对审核问 询函所列问题进行了核查，对申请材料认真地进行了修改、补充和说明。现提 交贵所，请予审核。 说明： 1、如无特殊说明，本回复中使用的简称或名词释义与《湖北振华化学股份 有限公司向不特定对象发行可转换公司债券并在主板上市募集说明书》（以下简 称"募集说明书"）一致。涉及募集说明书补充披露或修改的内容已在募集说明 书及本回复中以楷体加粗方式列示。 2、本回复部 ...

请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明 | --- | --- | --- | --- | |--------------------------------------------|-------|-------|-------| | 沪深 300 对比 | 1M | 2M | 3M | | 绝对涨幅（ % ） | 19.6 | 26.3 | 13.5 | | 相对涨幅（ % ） 资料来源：海通证券研究所 | 20.6 | 22.3 | 5.1 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | |----------------------|-------|--------|-------|-------|-------| | [Table_FinanceInfo] | 2022 | 2023 | 2024E | 2025E | 2026E | | 营业收入（百万元） | 3534 | 3699 | 4202 | 4937 | 5858 | | (+/-)YoY(%) | 18.1% | 4.7% | 13.6% | 17.5% | 18.6% | | 净利润（百万元） | 4 ...

Investment Rating - The report maintains a "Buy" rating for the company [1] Core Viewpoints - The company is a leader in the domestic chromium salt industry and is expected to benefit from the recovery in demand for chromium salts, which will enhance price elasticity. Additionally, the price rebound of the co-produced product VK3 is anticipated to contribute to the company's performance. The company is also deeply engaged with downstream customers and is advancing its iron-chromium flow battery project, which may open up long-term growth opportunities. The profit forecast for 2024-2026 is maintained, with expected net profits of 435 million, 513 million, and 587 million yuan, respectively, and corresponding EPS of 0.86, 1.01, and 1.15 yuan, leading to a current PE ratio of 12.0, 10.2, and 8.9 times [7][16][36] Supply and Demand Analysis - The supply side shows a stable competitive landscape in the domestic chromium salt industry, with a high concentration of firms and production levels likely at a high point, limiting short-term supply increases. On the demand side, the strong export demand for metallic chromium, a key downstream demand source for chromium salts, is expected to provide robust support for chromium salt demand. In this context, chromium salt prices are likely to continue rising [8][32][58] VK3 Price Rebound - VK3 prices have started to rebound from the bottom, which is expected to contribute positively to the company's performance. The average price of VK3 reached a low of 64,000 yuan per ton in Q4 2023 but rebounded to 79,000 and 86,000 yuan per ton in Q1 and Q2 2024, respectively, marking increases of 25% and 36% [33][60] Downstream Customer Engagement and Project Progress - The company is leveraging its position in the chromium salt industry to explore the iron-chromium flow battery project. As of April 2023, the company has delivered key stack materials in six batches, corresponding to an installed capacity of approximately 2 megawatts. The construction of the flow energy storage R&D center is progressing smoothly, with the testing line for the self-developed electrolyte solution completed and entering trial production [36][44]

wuxr@gf.com.cn SAC 执证号：S0260523070003 021-38003762 [Table_PageText] 振华股份|年报点评 2 / 4 吴鑫然 ：资深分析师，中山大学金融硕士，2017 年进入广发证券发展研究中心。 持有： 预期未来 12 个月内，股价相对大盘的变动幅度介于-10%～+10%。 买入： 预期未来 12 个月内，股价表现强于大盘 15%以上。 持有： 预期未来 12 个月内，股价相对大盘的变动幅度介于-5%～+5%。 | --- | --- | --- | --- | --- | --- | |-------------------------|--------------------------|-----------------------|--------------------------|-----------------------|--------------------------| | | 广州市 | 深圳市 | 北京市 | 上海市 | 香港 | | 地址 | 广州市天河区马场路 | 深圳市福田区益田路 | 北京市西城区月坛北街 | 上海市浦东新 ...