据港股招股书，智谱是中国领先的人工智能公司，致力于开发先进的通用大模型。2019年，公司秉承 着在中国追求通用人工智能(AGI)创新的大胆理念而创立。公司于全方位的人工智能研究中扎实交付 先进技术，并稳步扩大其商业应用，以实现收入的快速增长。 作为国内商业化起步较早的大模型厂商，智谱以MaaS模式，即通过API调用向开发者和企业输出智能 能力。智谱云端MaaS和订阅业务呈现指数级增长趋势，MaaS平台的企业和开发者用户数超290万。 截至目前，智谱大模型已赋能了全球12000家企业客户、逾8000万台终端用户设备及超4500万名开发 者，是中国赋能终端设备最多的独立通用大模型厂商，在中国独立通用大模型开发商中位列第一。 根据中国证监会近日更新的公告，智谱(02513.HK)的辅导机构中金公司已递交了关于公 司首次公开发行股票并上市的第三期辅导工作进展情况报告。这也意味着，在2026年1月 8日完成港交所上市，成为"全球大模型第一股"后，智谱仍在持续推进其A股上市计划， 向"A+H"两地上市路径迈进。 截至1月27日收盘，智谱(02513.HK)报233.40港元/股，市值1027.50亿港元。 辅导报告显示， ...

Core Viewpoint - Beijing Zhipu Huazhang Technology Co., Ltd. officially launched its IPO in Hong Kong, aiming to raise approximately HKD 4.3 billion with a market valuation expected to exceed HKD 51.1 billion [2][3] Group 1: IPO Details - The IPO will run from December 30, 2025, to January 5, 2026, with the stock expected to be listed on January 8, 2026, under the code "2513" [2] - The company plans to issue a total of 37.42 million H-shares, with 1.87 million shares available for public offering in Hong Kong and 35.55 million shares for international offering [2] Group 2: Financial Projections - The issue price per share is set at HKD 116.20, leading to an estimated fundraising scale of HKD 4.3 billion after deducting related expenses [3] - The expected market capitalization post-IPO is projected to exceed HKD 51.1 billion [3] Group 3: Investment Interest - As the "first global large model stock," Zhipu Huazhang has attracted significant interest from capital markets, securing cornerstone investments from 11 institutions, including JSC International Investment Fund SPC and JinYi Capital Multi-Strategy Fund SPC, with a total intended subscription of HKD 2.98 billion [3] Group 4: Business Model and Growth - Zhipu Huazhang operates under a MaaS (Model as a Service) model, providing intelligent capabilities to developers and enterprises through API calls [3] - The company's cloud MaaS and subscription business are experiencing exponential growth, with over 2.9 million enterprise and developer users on the MaaS platform [3] - The large model has empowered over 12,000 enterprise clients, more than 80 million terminal user devices, and over 45 million developers, making it the leading independent general-purpose large model developer in China [3]

智谱华章每股发行价为116.20港元，扣除相关费用后，本次募资规模预计将达43亿港元，本次IPO市值 预计超511亿港元。 根据全球公开发售文件，本次上市，智谱华章引入JSC International Investment Fund SPC、JinYi Capital Multi-Strategy Fund SPC、PerseverancAsset Management、上海高毅、WT Asset Management、泰康人 寿、广发基金、3W Fund Management等11家投资机构为基石投资者，累计拟认购29.8亿港元，占比近7 成（假设超额配股权未获行使），涵盖了北京核心国资、头部保险资金、大型公募基金、明星私募基金 等全明星基石投资阵容。 凤凰网科技讯 12月30日，北京智谱华章科技股份有限公司（以下简称"智谱华章"）正式开启港股招 股，至2026年1月5日结束，并计划于2026年1月8日正式以"2513"为股票代码在港交所主板挂牌上市。公 司拟全球发售3741.95万股H股，其中香港公开发售187.1万股H股，国际发售3554.85万股H股。 招股书显示，智谱云端MaaS和订阅业务呈现指数 ...

智谱华章每股发行价为116.20港元，扣除相关费用后，本次募资规模预计将达43亿港元，本次IPO市值 预计超511亿港元。 作为"全球大模型第一股"标的，智谱华章以稀缺性获得资本青睐，吸引了JSC International Investment Fund SPC、JinYi Capital Multi-Strategy Fund SPC、PerseverancAsset Management、上海高毅等11家投资 机构作为基石投资者，共拟认购29.8亿港元。 12月30日，北京智谱华章科技股份有限公司（以下简称"智谱华章"）正式开启港股招股，至2026年1月5 日结束，并计划于2026年1月8日正式以"2513"为股票代码在港交所主板挂牌上市。公司拟全球发售 3741.95万股H股，其中香港公开发售187.1万股H股，国际发售3554.85万股H股。 作为国内商业化起步较早的大模型厂商，智谱华章以MaaS模式，即通过API调用向开发者和企业输出智 能能力。招股书显示，智谱云端MaaS和订阅业务呈现指数级增长趋势，MaaS平台的企业和开发者用户 数超290万。 截至目前，智谱大模型已赋能了全球12000家企业 ...