中国证券监督管理委员会 证监许可〔2024〕1050 号 关于同意金字生物技术股份有限公司 向特定对象发行股票注册的批复 二、你公司本次发行应严格按照报送上海证券交易所的申报 文件和发行方案实施。 三、本批复自同意注册之日起 12个月内有效。 四、 自同意注册之日起至本次发行结束前， 你公司如发生重 大事项， 应及时报告上海证券交易所并按有关规定处理。 金宇生物技术股份有限公司: 中国证券监督管理委员会收到上海证券交易所报送的关于你 公司向特定对象发行股票的审核意见及你公司注册申请文件。根 据《中华人民共和国证券法》《中华人民共和国公司法》《国务院 办公厅关于贯彻实施修订后的证券法有关工作的通知》(国办发 〔2020〕5号)和《上市公司证券发行注册管理办法》(证监会令 第 206号)等有关规定,经审阅上海证券交易所审核意见及你公 司注册申请文件,现批复如下: 一、同意你公司向特定对象发行股票的注册申请。 ...

证券代码：600201 证券简称：生物股份 公告编号：临 2024-035 金宇生物技术股份有限公司 关于 2023 年年度权益分派实施后 调整向特定对象发行股票价格的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 公司于 2024 年 7 月 9 日披露《金宇生物技术股份有限公司 2023 年年度权益 分派实施公告》（公告编号：临 2024-034），本次权益分派股权登记日为 2024 年 7 月 12 日，除权除息日为 2024 年 7 月 15 日，以公司股权登记日股份总数 1,120,369,226 股扣除回购账户中公司股份 3,301,600 股的股份总数为基数，合 计派发现金红利 89,365,410.08 元（含税）。 二、本次向特定对象发行股票价格调整依据 本次向特定对象发行股票方案及其调整修订后的发行方案已经公司第十一届 董事会第五次会议、第十一届董事会第九次会议、第十一届董事会第十二次会议、 第十一届董事会第十三次会议、2023 年第二次临时股东大会、2022 年年度股东大 会和 20 ...

Investment Rating - The report maintains a "Buy" rating for the company, based on the recovery of industry sentiment and the improvement in the company's product structure, with new products gradually coming to market [5] Core Views - The company's pig vaccine business has seen structural optimization, with profitability rebounding from a low point The pig vaccine segment, which accounts for 57 8% of revenue in 2022, experienced a decline in gross margin from 2020 to 2022 due to intensified competition in the foot-and-mouth disease vaccine market However, with the improvement in product structure, especially the increased proportion of high-margin products such as the PCV series vaccines, the gross margin rebounded to 59 2% in 2023, with further upside potential expected [3] - The company has a rich product portfolio in the animal vaccine sector, focusing on the prevention of key animal diseases such as foot-and-mouth disease, PCV, PRRS, highly pathogenic avian influenza, and brucellosis, meeting the epidemic prevention needs of most domestic farms [7][12] - The company's performance has bottomed out, with profitability gradually recovering In 2023, the company's gross margin rebounded to 59 2%, an increase of 4 0 percentage points year-on-year, and the net profit margin rose to 17 3%, an increase of 4 2 percentage points [126] Pig Vaccine Business - The pig vaccine business has seen structural optimization, with the proportion of high-margin products such as PCV vaccines increasing, leading to a recovery in gross margin to 63 5% in H1 2023 [150] - The company's foot-and-mouth disease vaccine remains its largest pig vaccine product, accounting for 64 1% of pig vaccine revenue in 2022, while PCV vaccines (including PCV-M hyo combination vaccines) accounted for 12 6% [149] - The company's PCV vaccine revenue has grown rapidly, with sales increasing from 93 million yuan in 2020 to 161 million yuan in 2022, a compound annual growth rate of 31 8% [156] Ruminant Vaccine Business - The ruminant vaccine market has significant growth potential, with the domestic market size reaching 1 9 billion yuan in 2022 The company's ruminant vaccine revenue accounted for 25 7% of total revenue in 2022, increasing to 30 8% in H1 2023 [114][181] - The company has a strong competitive advantage in the brucellosis vaccine market, with its brucellosis vaccine batch approvals ranking among the top three in the country from 2020 to 2022 [240] - The company's new brucellosis vaccine products, such as the Brucella gene-deleted live vaccine (M5-90Δ26 strain), have been launched, and the revenue from brucellosis vaccines is expected to grow rapidly [240] Poultry Vaccine Business - The poultry vaccine business has been under pressure, with revenue from avian influenza vaccines and gross margins declining The company is focusing on improving the quality and efficiency of key products [176] - In 2022, the company's poultry vaccine revenue was 204 million yuan, with avian influenza vaccines accounting for 62 6% and non-avian influenza vaccines accounting for 37 4% [207] R&D and Innovation - The company has made significant investments in R&D, with R&D expenditures exceeding 200 million yuan for four consecutive years from 2020 to 2023, accounting for more than 13% of revenue [188] - The company has made breakthroughs in mRNA vaccine technology, with its mRNA vaccine production line passing static acceptance in March 2024 [65] - The company has a strong R&D team, with 362 R&D personnel, accounting for 22 0% of the total workforce, and 35 6% of R&D personnel holding master's degrees or higher [202] Financial Projections - The report forecasts that the company's revenue will reach 1 829 billion yuan, 2 067 billion yuan, and 2 356 billion yuan in 2024, 2025, and 2026, respectively, with year-on-year growth rates of 14 43%, 12 99%, and 13 99% [5] - Net profit attributable to the parent company is expected to be 355 million yuan, 477 million yuan, and 585 million yuan in 2024, 2025, and 2026, respectively, with year-on-year growth rates of 25 09%, 34 52%, and 22 55% [5] - The corresponding P/E ratios are 21 1x, 15 7x, and 12 8x for 2024, 2025, and 2026, respectively [5]

差异化权益分派特殊除权除息事项之 法律意见书 2024内建中券意字第22号 致：金宇生物技术股份有限公司 本所接受金宇生物技术股份有限公司（以下简称"公司"）的委托，根据《中华人 民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简 称"《证券法》"）、《上市公司股份回购规则（2023）》、《上海证券交易所上市 公司自律监管指引第7号——回购股份（2023年12月修订）》（简称"《自律监管指 引第7号》"等法律、法规、规章和其他规范性文件以及《金宇生物技术股份有限公 司章程》》（简称"《公司章程》）的规定，就公司2023年度利润分配所涉及的差异 化权益分派特殊除权除息（以下简称"本次差异化权益分派"）相关事项出具本法律意 见书。 为出具本法律意见书，本所律师谨作如下声明： 本所及本所律师审查了公司提供的本次差异化权益分派的相关文件，就有关事 项向公司进行了必要的询问。本所律师依据本法律意见书出具日前已经发生或存在 的事实并基于对现行法律、法规和规范性文件的理解发表法律意见。 内蒙古建中律师事务所 关于金宇生物技术股份有限公司 备核查和做出评价的适当资格。 本法律意见书仅供贵公司为本次差 ...

权益分派实施公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 证券代码：600201 证券简称：生物股份 公告编号：临 2024-034 金宇生物技术股份有限公司 2023 年年度 每股分配比例 A 股每股现金红利 0.08 元 相关日期 | | | 差异化分红送转： 是 一、 通过分配方案的股东大会届次和日期 本次利润分配方案经公司 2024 年 5 月 27 日的 2023 年年度股东大会审议通过。 二、 分配方案 1. 发放年度：2023 年年度 2. 分派对象： 截至股权登记日下午上海证券交易所收市后，在中国证券登记结算有限责任 公司上海分公司（以下简称"中国结算上海分公司"）登记在册的本公司全体股东 （金宇生物技术股份有限公司回购专用证券账户除外）。 根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上海证券交易所上 市公司自律监管指引第 7 号——回购股份》等相关法律法规、规范性文件以及《公 司章程》的有关规定，公司回购专用账户中的股份不参与利润分配。 3. 差异化分红送转方案： 以实施权益 ...

证券代码：600201 证券简称：生物股份 公告编号：临 2024-033 金宇生物技术股份有限公司 关于拟投资设立私募股权投资基金的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 重要内容提示： 1、该投资基金处于筹划设立阶段，尚未完成工商注册登记，尚需取得中国 证券投资基金业协会的备案、私募基金登记等程序后方可从事相关投资活动，如 未能完成备案手续将影响投资基金运作和后续投资，具体实施情况和进度存在一 定的不确定性。 2、投资基金对外投资项目受宏观经济环境、行业政策法规、行业周期、市 场变化、政策环境、投资标的企业的经营管理、项目投资交易方案等诸多因素的 影响，投资收益存在一定不确定性。 一、对外投资概述 （一）对外投资的基本情况。 为推动公司战略发展，同步带动内蒙古自治区生物医药产业，实现区域经济 转型升级，金宇生物技术股份有限公司（以下简称"公司"）与内蒙古金融资产 投资标的名称：内蒙古金新一号股权基金管理合伙企业（有限合伙） 投资金额：基金第一期总认缴出资额为50,000万元，公司及子公司金宇 保灵生物技 ...

生物股份(600201) 报告日期：2024 年 06 月 26 日 定增获交易所审核通过，蓄力长期高质量发展 2024 年 6 月 24 日，公司收到上海证券交易所关于公司向特定对象发行股票申请的审 核意见，审核结果为通过。本次向特定对象发行股票的发行对象为生物控股、张翀宇 先生和张竞女士，发行 A 股股票数量为 0.35 亿股，不超过发行前总股本的 30%，发 行价格为 8.23 元/股，拟募集资金总额为不超过人民币 2.9 亿元，扣除发行费用后募集 资金净额将全部用于补充流动资金。 ❑ 优化股东结构，奠定公司持续稳定发展的良好基础 ❑ 提高公司资金实力，保障未来发展所需的资金 证券研究报告 | 公司点评 | 动物保健Ⅱ 分析师：钟凯锋 执业证书号：S1230524050002 zhongkaifeng@stocke.com.cn 分析师：张心怡 执业证书号：S1230524020002 zhangxinyi@stocke.com.cn jianglu@stocke.com.cn 股票走势图 -21% -13% -5% 3% 11% 19% 23/0623/0723/0823/1023/1123/1224 ...

证券代码：600201 证券简称：生物股份 公告编号：临 2024-032 金宇生物技术股份有限公司 关于全资子公司获得国家技术发明奖二等奖的公告 二〇二四年六月二十七日 该成果发明了国际首例猪用重组口蹄疫二价灭活疫苗，突破了口蹄疫疫苗种毒 制备的关键新技术，成为我国口蹄疫防控的主导产品，为解决我国口蹄疫防控问题 提供了关键性技术支撑。金宇保灵作为该项成果主要完成单位，依托先进的研发平 台和专业的技术团队，首创口蹄疫疫苗大规模智能化制造工厂，提高了疫苗生产效 能和质量，并将口蹄疫细胞悬浮培养工艺在行业内推广应用，加快了兽用疫苗产业 升级及产品质量提升，促进了行业的科技进步。 本次获奖是对公司科研成就和创新能力的充分肯定，公司将进一步推进新型兽 用疫苗的研发和工艺改进，不断提升公司产品的市场竞争力和品牌影响力。该奖项 的获得对公司目前业绩暂无影响，敬请广大投资者谨慎投资，注意投资风险。 特此公告。 金宇生物技术股份有限公司 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 2024 年 6 月 24 日，2023 年度国家科学技术 ...

农林牧渔/动物保健Ⅱ 公 司 研 生物股份（600201.SH） 定增落地在即，新品多点开花持续成长 究 2024年06月24日 ——公司信息更新报告 投资评级：买入（维持） 陈雪丽（分析师） 王高展（联系人） chenxueli@kysec.cn wanggaozhan@kysec.cn 日期 2024/6/24 证 书编号：S0790520030001 证书编号：S0790123060055 当前股价(元) 7.28  定增落地在即，新品多点开花持续成长，维持“买入”评级 公 2024年6月24日公司发布《关于向特定对象发行股票申请获得上海证券交易所 一年最高最低(元) 11.03/6.94 司 审核通过的公告》，公告显示上交所已审核通过公司定增申请，后续待证监会同 信 总市值(亿元) 81.56 息 流通市值(亿元) 81.56 意注册后方可实施。公司本轮定增面向大股东募资不超过 2.89 亿元，所募全部 更 用于补充流动资金以满足公司日常经营需求，进一步提高公司研发、服务客户能 总股本(亿股) 11.20 新 报 流通股本(亿股) 11.20 力。定增充分彰显大股东经营信心，伴随2024H2猪周期反 ...

Investment Rating - The report maintains a "Buy" rating for the company [2][14] Core Views - The company's private placement has been approved by the Shanghai Stock Exchange, with plans to raise up to 289 million yuan to supplement working capital and enhance R&D capabilities [2] - The private placement demonstrates strong confidence from major shareholders, and the company's performance is expected to grow further with the reversal of the pig cycle in H2 2024 [2] - The company is expected to achieve net profits of 392 million yuan, 510 million yuan, and 607 million yuan in 2024, 2025, and 2026, respectively, with corresponding EPS of 0.35 yuan, 0.46 yuan, and 0.54 yuan [2] - The current stock price corresponds to a PE ratio of 20.8x, 16.0x, and 13.4x for 2024, 2025, and 2026, respectively [2] - The company's new products are expected to drive growth, with multiple vaccines already approved and more in the pipeline [5][27] Financial Summary Balance Sheet - Total assets are projected to increase from 6,873 million yuan in 2023 to 10,061 million yuan in 2026 [3] - Current assets are expected to grow from 3,016 million yuan in 2023 to 5,214 million yuan in 2026 [3] - Cash holdings are forecasted to rise from 1,712 million yuan in 2023 to 2,842 million yuan in 2026 [3] Income Statement - Revenue is expected to grow from 1,598 million yuan in 2023 to 2,974 million yuan in 2026, with a CAGR of 23.1% [3][22] - Net profit attributable to the parent company is projected to increase from 284 million yuan in 2023 to 607 million yuan in 2026 [3][22] - Gross margin is expected to remain strong, ranging from 60.7% to 61.4% between 2024 and 2026 [3][22] Cash Flow Statement - Operating cash flow is forecasted to be 1,577 million yuan in 2025, a significant improvement from -331 million yuan in 2024 [3] - Capital expenditures are expected to increase from 273 million yuan in 2023 to 690 million yuan in 2026 [3] Key Financial Ratios - ROE is projected to increase from 4.9% in 2023 to 8.4% in 2026 [3][22] - The P/E ratio is expected to decline from 28.8x in 2023 to 13.4x in 2026, indicating improving valuation [3][22] Company Developments - The private placement will result in Zhang Chongyu and his daughter Zhang Jing becoming the actual controllers of the company, holding a combined 15.86% of the shares [5][27] - The company has multiple new vaccines in the pipeline, including a swine fever subunit vaccine and a bovine nodular dermatitis inactivated vaccine, which are expected to contribute to future growth [5][27] Industry and Market Context - The company operates in the animal health sector, with a focus on vaccines for livestock and pets [7] - The report highlights the company's strong R&D capabilities and its focus on non-oral vaccines, which are expected to drive future growth [5][27]