证券代码：688167 证券简称：炬光科技 公告编号：2024-050 西安炬光科技股份有限公司 关于召开 2024 年第三次临时股东大会的通知 本公司董事会及全体董事保证公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 一、 召开会议的基本情况 （一） 股东大会类型和届次 2024 年第三次临时股东大会 （二） 股东大会召集人：董事会 （三） 投票方式：本次股东大会所采用的表决方式是现场投票和网络投票 相结合的方式 （四） 现场会议召开的日期、时间和地点 召开日期时间：2024 年 5 月 31 日 15 点 00 分 召开地点：陕西省西安高新区丈八六路 56 号西安炬光科技股份有限公司华 山会议室 （五） 网络投票的系统、起止日期和投票时间。 网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票系统 网络投票起止时间：自 2024 年 5 月 31 日 至 2024 年 5 月 31 日 采用上海证券交易所网络投票系统，通过交易系统投票平台的投票时间为股 股东大会召开日期：2024年5月31日 本次股东大会采用的网络投票系统：上海证券交易所 ...

证券代码：688167 证券简称：炬光科技 公告编号：2024-048 西安炬光科技股份有限公司 关于拟使用超募资金及自有、自筹资金 购买资产的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 西安炬光科技股份有限公司（以下简称"炬光科技"或"公司"）拟使用超募 资金及自有、自筹资金 5,000 万欧元1（基本购买价格，具体调整机制详见本公告 "七、交易协议的主要内容（四）交易对价及支付"。其中拟使用超募资金 17,624.23 万元人民币及其衍生利息收益），以支付现金形式，通过炬光科技及其新设的新 加坡全资子公司 Focuslight Singapore Pte. Ltd.及瑞士全资子公司 Focuslight Switzerland SA 购买 ams-OSRAM AG（以下简称"ams-OSRAM"）位于新加坡全 资子公司 ams-Osram Asia Pacific Pte. Ltd.和位于瑞士全资子公司 ams International AG 的微纳光学元器件部分研发和生产资产（以下简称"本 ...

证券代码：688167 证券简称：炬光科技 公告编号：2024-047 二、 回购股份的进展情况 西安炬光科技股份有限公司 关于以集中竞价交易方式回购公司股份的进展公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： | 回购方案首次披露日 | 2024/1/26，由控股股东、实际控制人、董事长、 | | --- | --- | | | 总经理刘兴胜先生提议 | | 回购方案实施期限 | 待第三届董事会第二十七次会议审议通过后 12 个 | | | 月 | | 预计回购金额 | 元~50,000,000 元 25,000,000 | | 回购用途 | 用于员工持股计划或股权激励 | | 累计已回购股数 | 598,000 股 | | 累计已回购股数占总股本比例 | 0.6618% | | 累计已回购金额 | 元 49,845,361.69 | | 实际回购价格区间 | 63.02 元/股~90.66 元/股 | 一、 回购股份的基本情况 公司于 2024 年 1 月 25 日召开第三届董事会第二十七次会议审议通 ...

中 小 盘 研 究 投资评级：买入（维持） 中小盘研究团队 伐谋-中小盘信息更新 2024Q1 营收恢复稳健增长，核心竞争力进一步加强 ——中小盘信息更新 | --- | --- | |---------------------------|---------------------------| | | | | 任浪（分析师） | 赵旭杨（分析师） | | renlang@kysec.cn | zhaoxuyang@kysec.cn | | 证书编号： S0790519100001 | 证书编号： S0790523090002 | 上游元器件领域产品价格承压，中游汽车应用解决方案拓展顺利 技术储备不断丰富，为公司持续稳定发展提供动力 相关研究报告 《2023Q4 业绩显著修复，看好公司长 开 源 证 券 证 券 研 究 报 告 中小盘信息更新 请务必参阅正文后面的信息披露和法律声明 2 / 4 | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | |--------------------------------- ...

Investment Rating - The report maintains a "Buy-A" rating for Focuslight Technologies (688167 SH) [1] Core Views - The company's short-term profitability is impacted by the SMO acquisition, but midstream business expansion is progressing rapidly [1] - Focuslight's upstream product line shows promising new product introductions, while the midstream sector is expected to maintain high growth [4] - The company's 2024-2026 net profit is forecasted to grow at 49 8%, 42 5%, and 32 2% respectively, with EPS of 1 50, 2 14, and 2 83 yuan [4] Financial Performance - 2023 revenue reached 561 million yuan (+1 69% YoY), with net profit of 91 million yuan (-28 76% YoY) [1] - Q1 2024 revenue was 137 million yuan (+17 38% YoY), but net profit turned negative at -16 million yuan (-206 61% YoY) [1] - 2023 upstream business revenue declined 4 59% to 436 million yuan, while midstream business grew 30 18% to 121 million yuan [7] - Gross margin decreased to 47 96% in 2023 from 54 3% in 2022 [7] Business Segments - Upstream business accounted for 78% of total revenue in 2023, with semiconductor lasers growing 0 19% and laser optical components declining 9 37% [7] - Midstream business contributed 22% of revenue, with automotive applications growing 31 02% and semiconductor process applications increasing 16 02% [7] - The company's Vsilk series components saw 127% revenue growth in 2023 [4] - Focuslight secured a laser radar line spot module project from AG company in Q4 2023 [4] Future Outlook - New low thermal resistance preformed AuSn substrate materials are being rapidly introduced for laser chip iteration [4] - The completion of SMO acquisition is expected to reduce profit uncertainty and restore normal profitability [4] - The company is focusing on line spot technology, having secured two domestic laser radar emission module projects in 2023 [7] Valuation Metrics - 2024-2026 P/E ratios are projected at 49 0x, 34 4x, and 26 0x respectively [4] - Current P/B ratio stands at 2 8x [19] - ROE is expected to improve from 3 8% in 2023 to 8 6% by 2026 [19]

Investment Rating - The investment rating for the company is "Buy" and is maintained [5]. Core Views - The company reported a revenue of 561 million yuan for 2023, a year-on-year increase of 1.69%, while the net profit attributable to the parent company was 91 million yuan, down 28.76% year-on-year. The adjusted net profit was 71 million yuan, a decrease of 14.84% year-on-year. In Q4 2023, the company achieved a revenue of 177 million yuan, a year-on-year increase of 15.69%, with a net profit of 48 million yuan, up 137.15% year-on-year. For Q1 2024, the revenue was 137 million yuan, a year-on-year increase of 17.38%, but the net profit was a loss of 16 million yuan [2][6][16]. Summary by Sections Financial Performance - In 2023, the company's upstream revenue was 436 million yuan, down 4.59% year-on-year, while the midstream revenue was 121 million yuan, up 30.18% year-on-year. The semiconductor laser components and materials generated 229 million yuan, a slight increase of 0.19% year-on-year. The revenue from prefabricated gold-tin aluminum nitride substrate materials grew approximately fourfold, with a shipment volume of about 6 million units. The revenue from laser optical components was 207 million yuan, down 9.37% year-on-year, primarily due to macroeconomic impacts [8][15]. Market and Business Outlook - The company is focusing on the laser field and expanding its business around a three-ring strategy, with significant investments in medical health, laser radar, and the semiconductor sector. The company expects to see a gradual recovery in profitability following the acquisition of SMO, which is currently in a loss-making state. The projected EPS for 2024, 2025, and 2026 are 0.84 yuan, 1.67 yuan, and 2.52 yuan, respectively [16][17].

西安炬光科技股份有限公司 2023 年度募集资金存放与实际使用情况专项报告及鉴证报告 普华永道 对募集资金存放与实际使用情况专项报告的鉴证报告 普华永道中天特审字(2024)第 2900 号 (第一页,共二页) 西安炬光科技股份有限公司董事会: 我们接受委托,对西安炬光科技股份有限公司(以下简称"炬光科技")关 于 2023 年度的募集资金存放与实际使用情况专项报告 (以下简称 "募集资金存 放与实际使用情况专项报告")执行了合理保证的鉴证业务。 炬光科技管理层的责任是按照中国证券监督管理委员会公告 [2022]15 号 《上市公司监管指引第 2 号-上市公司募集资金管理和使用的监管要求(2022 年 年修订)》、上海证券交易所颁布的《上海证券交易所科创板上市公司自律监管 指引第 1 号 -- 规范运作(2023年 12月修订)》编制募集资金存放与实际使用 情况专项报告。这种责任包括设计、执行和维护与募集资金存放与实际使用情况 专项报告编制相关的内部控制,保证募集资金存放与实际使用情况专项报告的真 实、准确和完整,以及不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 我们的责任是在执行鉴证工作的基础上对募集资金存放与实 ...

西安炬光科技股份有限公司董事会 2024 年 4 月 25 日 经核查独立董事张彦鹏、王满仓、田阡及其直系亲属和主要社会关系人员的任职 经历以及独立董事签署的相关自查文件，独立董事张彦鹏、王满仓、田阡不存在《上 市公司独立董事管理办法》第六条不得担任独立董事的情形，在担任公司独立董事期 间，独立董事已严格遵守中国证监会和上海证券交易所的相关规定，确保有足够的时 间和精力勤勉尽责地履行职责，作出独立判断，不受公司主要股东、实际控制人或其 他与公司存在利害关系的单位或个人的影响。公司独立董事张彦鹏、王满仓、田阡符 合《上市公司独立董事管理办法》《上海证券交易所科创板上市公司自律监管指引第 1 号——规范运作》中对独立董事独立性的相关要求。 西安炬光科技股份有限公司董事会 关于独立董事独立性情况的专项意见 根据《上市公司独立董事管理办法》《上海证券交易所科创板上市公司自律监管 指引第 1 号——规范运作》等要求，西安炬光科技股份有限公司（以下简称"公司"） 董事会，就公司在任独立董事张彦鹏、王满仓、田阡的独立性情况进行评估并出具如 下专项意见： ...

证券代码：688167 证券简称：炬光科技 公告编号：2024-039 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 西安炬光科技股份有限公司 关于调整 2022 年限制性股票激励计划 授予价格的公告 重要内容提示 限制性股票授予价格：授予价格由 40.00 元/股调整为 39.57 元/股 西安炬光科技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 4 月 25 日召开 的第三届董事会第三十次会议、第三届监事会第二十六次会议，审议通过了《关 于调整 2022 年限制性股票激励计划授予价格的议案》，同意董事会根据《西安 炬光科技股份有限公司 2022 年限制性股票激励计划（草案）》（以下简称"《激 励计划（草案）》"）的相关规定及公司 2022 年第二次临时股东大会的授权， 对公司 2022 年限制性股票激励计划（以下简称"本次激励计划"）的授予价格 进行调整。授予价格（含预留部分）由 40.00 元/股调整为 39.57 元/股。现将有关 事项说明如下： 一、本次激励计划已履行的决策程序和信息披露情况 （一）2022 ...

北京锦路安生(西安)律师事务所 关于西安炬光科技股份有限公司 2023 年限制性 股票激励计划剩余预留部分限制性股票授予、 授予价格调整及部分限制性股票作废相关事项 的 法律意见书 锦路安生律师事务所 西安：西安市高新区锦业路 1 号都市之门 D 座 1804-1805 深圳：深圳市南山区深南大道 9678 号大冲商务中心 1 栋 2 号楼 B 座 2603 北京：北京市朝阳区工体东路 18 号中复大厦东区四层 上海：上海市浦东新区南汇新城镇海基一路 88 号上海临港海洋科技广场 H2 座 4 楼 405 室 电话: +86 29 88600389 +86 10-56907800 传真：029-81875553 释义 除非另有说明，本法律意见书中相关词语具有以下特定含义： | 本所 | 指 | 北京锦路安生(西安)律师事务所 | | --- | --- | --- | | 炬光科技、公司 | 指 | 西安炬光科技股份有限公司(含全资子公司) | | 本次激励计划、2023年 | 指 | 西安炬光科技股份有限公司 年限制性股票激励计划 2023 | | 限制性股票激励计划 | | | | 《激励计划(草案)》 ...