证券代码：002690 公司简称：美亚光电 上海荣正企业咨询服务（集团）股份有限公司 关于 合肥美亚光电技术股份有限公司 2021 年限制性股票激励计划首次授予部分 第二个解除限售期解除限售条件成就相关事项 之 独立财务顾问报告 2024 年 12 月 | | | | 一、释义 | 3 | | --- | --- | | 二、声明 | 4 | | 三、基本假设 | 5 | | 四、独立财务顾问意见 | 6 | | （一）本激励计划已履行的相关审批程序 | 6 | | （二）关于 2021 | 年限制性股票激励计划首次授予部分第二个解除限售期解除 | | 限售条件成就的说明 | 9 | | （三）本次可解除限售限制性股票的激励对象及可解除限售限制性股票数量11 | | | （四）结论性意见 | 12 | 一、释义 3/12 1. 上市公司、公司、美亚光电：指合肥美亚光电技术股份有限公司。 2. 《激励计划（草案修订稿）》、限制性股票激励计划、本期激励计划：指 《合肥美亚光电技术股份有限公司 2021 年限制性股票激励计划（草案修订 稿）》。 3. 限制性股票：指公司根据本期激励计划规定的条件和价格，授予激励对象 ...

证券代码：002690 证券简称：美亚光电 公告编号：2024-032 合肥美亚光电技术股份有限公司 更正公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容真实、准确和完整，没有虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏。 合肥美亚光电技术股份有限公司（以下简称"公司"）于2024年11月15日 披露了《关于部分限制性股票回购注销完成的公告》（公告编号：2024- 031）。由于工作疏忽致使公告中部分内容有误，现更正如下： 一、更正情况 更正前： 本次回购注销部分限制性股票后股本结构变化表 | 股份类别 | 本次变动前 | | 本次变动 | 本次变动后 | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | | 股份数量 | 比例 | 变动数量 | 股份数量 | 比例 | | | （股） | | （股） | （股） | | | 一、限售条件流通股 | 449,514,085 | 50.95% | -18.050 | 449,496,035 | 50.95% | | 其中：股权激励限售股 | 1,744,150 | 0.20% | -18.050 | 1,726,100 | 0.20% | | 二 ...

证券代码：002690 证券简称：美亚光电 公告编号：2024-031 合肥美亚光电技术股份有限公司 关于部分限制性股票回购注销完成的公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容真实、准确和完整，没有虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏。 特别提示： 1、合肥美亚光电技术股份有限公司（以下简称"公司"）本次合计回购注 销2021年限制性股票激励计划首次授予及预留授予部分的3名已离职激励对象已 获授但尚未解除限售的限制性股票18,050股，占回购注销前公司总股本的 0.002%。其中，首次授予部分限制性股票的回购价格为13.66154元/股，预留授 予部分限制性股票的回购价格为10.48元/股，回购金额共计199,504元。 2、截至2024年11月14日，经中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司审 核确认，公司本次限制性股票回购注销事宜已办理完成。公司总股本由 882,275,500股变更为882,257,450股。 一、本次限制性股票激励计划已履行的相关审批程序 （一）2021年10月31日，公司第四届董事会第九次会议审议通过了《<2021 年限制性股票激励计划（草案）>及其摘要的议案》、《<2021年限制性股票 ...

Investment Rating - The report maintains an "Accumulate" rating for the company [2][3]. Core Views - The company is experiencing short-term performance pressure, with a focus on the upcoming release of new medical equipment [2]. - The revenue for the first three quarters of 2024 is reported at 1.578 billion yuan, a decrease of 4.78% year-on-year, while the net profit attributable to shareholders is 450 million yuan, down 20.09% year-on-year [2]. - The sales volume of CBCT has surpassed 20,000 units, indicating potential stabilization in the industry [2]. - New medical equipment products are expected to create new growth points for the company [2]. Financial Performance Summary - For 2024-2026, the projected revenues are 2.283 billion, 2.529 billion, and 2.780 billion yuan, with year-on-year growth rates of -5.87%, 10.79%, and 9.90% respectively [3]. - The net profit attributable to shareholders is forecasted to be 637 million, 708 million, and 788 million yuan for the same period, with growth rates of -14.52%, 11.14%, and 11.32% respectively [3]. - The company's PE ratios for 2024-2026 are projected to be 22.31, 20.07, and 18.03 times [3].

证券代码：002690 证券简称：美亚光电 公告编号：2024-030 合肥美亚光电技术股份有限公司 特别提示： 1、公司 2021 年限制性股票激励计划预留授予部分第一个解除限售期解除限 售条件已经成就，符合解除限售条件的激励对象共计 295 名，可解除限售的限制 性股票数量为 33.58 万股，占公司最新总股本的 0.038%。 2. 本次解除限售股份可上市流通的日期为：2024 年 11 月 11 日。 关于2021年限制性股票激励计划预留授予部分第一个 解除限售期解除限售股份上市流通的提示性公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏。 根据《上市公司股权激励管理办法》（以下简称"《管理办法》"）及公司 《2021年限制性股票激励计划（草案修订稿）》（以下简称"《激励计划（草案 修订稿）》"）的相关规定，公司办理了本次股权激励计划预留授予部分第一个 解除限售期涉及的股份上市流通手续，符合解除限售条件的295名激励对象共计 可解除限售33.58万股限制性股票。现将有关事项说明如下： 一、本激励计划已履行的相关审批程序 （一）2021 年 10 月 31 ...

Investment Rating - The report maintains a "Buy" rating for the company [1][4] Core Views - The company's revenue and net profit are expected to grow steadily from 2024 to 2026, with revenue projected to increase from 2,375 million yuan in 2024 to 3,091 million yuan in 2026, and net profit expected to rise from 686 million yuan to 894 million yuan over the same period [1] - The company's EPS is forecasted to grow from 0.78 yuan in 2024 to 1.01 yuan in 2026, with a P/E ratio decreasing from 20.0 in 2024 to 15.4 in 2026 [1] - Despite short-term pressure in 2024Q3 due to economic and industry competition, the company's long-term growth potential remains strong, particularly in the oral CBCT and medical imaging sectors [2][3] Financial Performance - In 2024Q3, the company reported a revenue of 648 million yuan, a 6.11% YoY decline, and a net profit of 178 million yuan, a 17.88% YoY decrease, mainly due to intensified industry competition and foreign exchange fluctuations [2] - The company's gross margin for the first three quarters of 2024 was 50.45%, a 1.79 percentage point decline YoY, while the net margin dropped by 5.46 percentage points to 28.52% [2] - Operating cash flow improved significantly, with a 17.49% YoY increase to 481 million yuan in the first three quarters of 2024 [2] Operational Highlights - The company's oral CBCT sales surpassed 20,000 units, marking a significant milestone in its medical health sector [3] - The company's spinal surgical navigation and positioning equipment was listed as a major technological equipment in Anhui Province, further enhancing its product portfolio [3] - R&D investment increased by 10.37% YoY to 94.61 million yuan in the first three quarters of 2024, accounting for 6.00% of revenue [2] Valuation and Forecast - The company's P/E ratio is expected to decrease from 20.0 in 2024 to 15.4 in 2026, reflecting a more attractive valuation over time [1] - The company's ROE is projected to improve from 26.2% in 2024 to 31.2% in 2026, indicating strong profitability and efficient capital utilization [9] - The company's debt-to-equity ratio is expected to remain stable, with a slight increase from 22.1% in 2024 to 28.4% in 2026, reflecting manageable leverage levels [9]

合肥美亚光电技术股份有限公司 2021 年限制性股票激励计划预留授予部分 第一个解除限售期解除限售条件成就相关事项 之 独立财务顾问报告 2024 年 10 月 证券代码：002690 公司简称：美亚光电 上海荣正企业咨询服务（集团）股份有限公司 关于 | | | | 一、释义 3 | | | --- | --- | | 二、声明 4 | | | 三、基本假设 5 | | | 四、独立财务顾问意见 6 | | | （一）本激励计划已履行的相关审批程序 | 6 | | （二）关于 年限制性股票激励计划预留授予部分第一个解除限售期解除 2021 | | | 限售条件成就的说明 | 9 | | （三）本次可解除限售限制性股票的激励对象及可解除限售限制性股票数量10 | | | （四）结论性意见 | 11 | 一、释义 3/11 1. 上市公司、公司、美亚光电：指合肥美亚光电技术股份有限公司。 2. 《激励计划（草案修订稿）》、限制性股票激励计划、本期激励计划：指 《合肥美亚光电技术股份有限公司 2021 年限制性股票激励计划（草案修订 稿）》。 3. 限制性股票：指公司根据本期激励计划规定的条件和价格，授予激励对象 ...

第一个解除限售期解除限售条件成就的公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏。 特别提示： 1、公司 2021 年限制性股票激励计划预留授予部分第一个解除限售期解除限 售条件已经成就，符合解除限售条件的激励对象共计 295 名，可解除限售的限制 性股票数量为 33.58 万股，占公司最新总股本的 0.038%。 证券代码：002690 证券简称：美亚光电 公告编号：2024-029 合肥美亚光电技术股份有限公司 关于2021年限制性股票激励计划预留授予部分 （七）2022 年 8 月 16 日，公司第四届董事会第十五次会议和第四届监事会 第十三次会议审议通过了《关于回购注销 2021 年限制性股票激励计划部分限制 性股票的议案》，董事会同意回购注销已离职的 2 名激励对象已获授但尚未解除 限售的全部 1.95 万股限制性股票。公司独立董事及监事会均发表了同意意见。 该议案已经于2022年9月1日召开的公司2022年第一次临时股东大会审议通过。 公司于 2022 年 11 月 2 日披露了《关于 2021 年限制性股票激励计划部分限制性 股票回购注销完成的公 ...

法律意见书 安徽天禾律师事务所 关于合肥美亚光电技术股份有限公司 2021 年限制性股票激励计划预留授予部分 第一个解除限售期解除限售条件成就的 法律意见书 地址：安徽省合肥市怀宁路 288 号置地广场 A 座 34-35F 电话：（0551）62631164 传真：（0551）62620450 法律意见书 安徽天禾律师事务所 关于合肥美亚光电技术股份有限公司 2021 年限制性股票激励计划预留授予部分 第一个解除限售期解除限售条件成就的 法律意见书 天律意 2024 第 02591 号 致：合肥美亚光电技术股份有限公司 安徽天禾律师事务所（以下简称"本所"）接受合肥美亚光电技术股份有限 公司（以下简称"公司"）的委托，担任公司 2021 年限制性股票激励计划（以下 简称"本次激励计划"）的专项法律顾问。本所律师根据《中华人民共和国公司 法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、 《上市公司股权激励管理办法》（以下简称"《管理办法》"）、《深圳证券交易所股 票上市规则》（以下简称"《上市规则》"）等法律、法规、规范性文件和《合肥美 亚光电技术股份有限公司章程》（以下简 ...

合肥美亚光电技术股份有限公司 第五届监事会第九次会议决议公告 本公司及监事会全体成员保证公告内容真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏。 证券代码：002690 证券简称：美亚光电 公告编号：2024-027 一、监事会会议召开情况 合肥美亚光电技术股份有限公司（以下简称 "公司"）于 2024 年 10 月 18 日以电话或电子邮件的方式发出召开第五届监事会第九次会议的通知，会议于 2024 年 10 月 25 日上午 10:30 在公司会议室现场召开。本次会议应出席监事 3 人，实际出席监事 3 人，会议由监事会主席主持。本次会议的召集、召开程序均 符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。 二、监事会会议审议情况 1、审议通过《2024 年第三季度报告》 经核查，根据《上市公司股权激励管理办法》及公司《2021 年限制性股票 激励计划（草案修订稿）》的相关规定，公司 2021 限制性股票激励计划预留授予 部分第一个解除限售期解除限售条件已经成就，我们对符合解除限售条件的 295 名激励对象名单进了核实，本次可解除限售的激励对象主体资格合法、有效。因 此，同意公司对符合解除限售条件的股份办 ...