Core Viewpoint - Jiangxi Naipu Mining Machinery Co., Ltd. is issuing convertible bonds to unspecified investors, aiming to raise funds for business expansion and development in the mining machinery sector, particularly in response to increasing global demand for mining equipment and materials [1][12]. Group 1: Issuance Details - The company is issuing convertible bonds with a total amount not exceeding 4.5 billion yuan [1]. - The bonds have been rated A+ by Zhongzheng Pengyuan, indicating a stable credit outlook [1][2]. - The issuance complies with relevant regulations and does not provide any guarantees, increasing investment risk [1][3]. Group 2: Profit Distribution Policy - The company has a stable profit distribution policy, prioritizing cash dividends, with a minimum of 10% of distributable profits to be distributed as cash dividends if there are no major investment plans [2][4]. - Over the past three years, the company has distributed a total of 104.73 million yuan in cash dividends, representing 94.96% of the average distributable profits [7][8]. - The company aims to maintain a high cash dividend ratio, especially during stable operational periods [4][5]. Group 3: Market Environment and Opportunities - The mining machinery industry is experiencing significant growth due to increasing global demand for copper and other minerals, driven by the transition to green energy [12][14]. - The company has established a strong market presence in overseas markets, including Mongolia, Chile, and Mexico, with a notable increase in foreign sales [9][12]. - The demand for mining equipment and spare parts remains stable, even during economic downturns, due to the essential nature of these components in mining operations [13][14]. Group 4: Financial Performance - In the first quarter of 2025, the company reported a net profit of 5.66 million yuan, showing a slight increase compared to the previous year when excluding EPC business impacts [8][9]. - The company's gross profit margin has fluctuated, with recent figures indicating a margin of 36.58% [9]. - The company has faced challenges due to external economic factors, but its core business remains stable, with a focus on maintaining profitability [9].

Core Viewpoint - Jiangxi Naipu Mining Machinery Co., Ltd. is applying to issue convertible bonds to raise up to 450 million yuan for a new materials mining wear parts manufacturing project in Peru and to supplement working capital [2][9][11]. Financial Matters - The total amount to be raised from the issuance of convertible bonds is capped at 450 million yuan, which will be used for a project in Peru with an annual production capacity of 12,000 tons of new materials mining wear parts and to supplement working capital [2][9]. - The project will leverage Peru's geographical advantages to serve markets in Chile, Mexico, Colombia, and Ecuador, which are rich in mineral resources [2][9]. - The expected sales revenue for the Peru subsidiary in 2024 is 505.55 million yuan, with an anticipated gross margin of 40.67% [2][9]. - The average gross margin for overseas mining rubber wear parts during the reporting period was 47.49% [2][9]. - As of the end of 2024, the company's cash balance was 532.55 million yuan [2][9]. Financing Necessity - The company has a projected funding gap of 767.41 million yuan over the next three years (2025-2027) [10][11]. - The issuance of convertible bonds is deemed necessary to effectively bridge this funding gap and provide financial support for the construction of the project and the company's steady development [9][10]. - The financing will help the company manage its debt levels and reduce operational and financial risks [9][10]. Sales Performance in Latin America - The company has seen significant growth in sales in Latin America, with revenues increasing from 75.86 million yuan in 2022 to 174.44 million yuan in 2024, reflecting a compound annual growth rate of 52.89% [11][12]. - The proportion of sales from Latin America increased from 10.14% to 19.70% during the reporting period, indicating the region's growing importance to the company's overall development [11][12]. - The company has successfully expanded its customer base in Latin America, increasing the number of customers from 23 to 51, a growth of 121.74% [13][14]. Market Expansion Strategy - The main objective of the fundraising project is to expand the market in Latin America, which is a key area for the company's global operations [14]. - The establishment of a production base in Peru will enhance the company's service capabilities and brand influence in the region, allowing it to better serve existing customers and attract new ones [14]. - The company aims to tap into the significant market potential in Latin America, where many large-scale mining operations are located, thus supporting the absorption of the new production capacity [14].

证券代码：300818 证券简称：耐普矿机 公告编号：2025-079 江西耐普矿机股份有限公司 关于向不特定对象发行可转换公司债券的审核问询函回复 及募集说明书等申请文件更新的提示性公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏。 江西耐普矿机股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 7 月 8 日收到深 圳证券交易所（以下简称"深交所"）出具的《关于江西耐普矿机股份有限公司 申请向不特定对象发行可转换公司债券的审核问询函》（审核函〔2025〕020029 号，以下简称"审核问询函"）。深交所对公司报送的向不特定对象发行可转换公 司债券的申请文件进行了审核，并形成审核问询问题。 公司按照审核问询函的要求，会同相关中介机构针对审核问询函所列问题进 行了认真研究和回复，并对募集说明书等相关申请文件内容进行了更新，具体内 容详见公司同日在巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）上披露的相关公告。公司将 在问询函的回复报告和更新后的申请文件披露后，通过深交所发行上市审核业务 系统报送相关文件。 公司本次向不特定对象发行可转换公司债券事项尚需通过深交 ...

上海市锦天城律师事务所 关于江西耐普矿机股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券的 补充法律意见书（一） 地址：上海市浦东新区银城中路 501 号上海中心大厦 9/11/12 层 电话：021-20511000 传真：021-20511999 邮编：200120 | 声明事项 2 | | --- | | 释 义 5 | | 正 文 6 | | 一、《审核问询函》第 1 题 6 | 上海市锦天城律师事务所 补充法律意见书（一） 上海市锦天城律师事务所 关于江西耐普矿机股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券的 补充法律意见书（一） 致：江西耐普矿机股份有限公司 上海市锦天城律师事务所（以下简称"本所"）接受江西耐普矿机股份有限 公司（以下简称"发行人"或"公司"或"耐普矿机"）的委托，并根据发行人 与本所签订的《专项法律顾问聘请合同》，作为发行人向不特定对象发行可转换 公司债券（以下简称"本次发行"）的特聘专项法律顾问。 本所律师根据《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《中 华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）及《上市公司证券发行注册 管理办法》（以下简称"《管理办法》"）等有 ...

江西耐普矿机股份有限公司 与 国金证券股份有限公司 关于 江西耐普矿机股份有限公司申请 向不特定对象发行可转换公司债券 的审核问询函之回复 保荐人（主承销商） （成都市青羊区东城根上街 95 号） 二〇二五年七月 1 深圳证券交易所： 贵所《关于江西耐普矿机股份有限公司申请向不特定对象发行可转换公司债 券的审核问询函》（审核函〔2025〕020029 号）（以下简称"问询函"）已收悉。 根据贵所要求，江西耐普矿机股份有限公司（以下简称"耐普矿机""发行人" 或"公司"）会同国金证券股份有限公司（以下简称"国金证券""保荐人"或"保 荐机构"）、上海市锦天城律师事务所（以下简称"发行人律师"）、北京德皓国际 会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称"北京德皓"或"申报会计师"）等中 介机构，对问询函中所提问题逐项核查，作如下回复，请予审核。 除特别说明外，本回复中相关用语具有与《江西耐普矿机股份有限公司向不 特定对象发行可转换公司债券募集说明书》中相同的含义。本回复中所有数值保 留两位小数，如出现总数与各分项数值之和不符的情形，均为四舍五入原因造成。 本回复的字体具体如下： | 项目 | 字体 | | --- | ...

关于对江西耐普矿机股份有限公司 申请向不特定对象发行可转换公司债券 的审核问询函中有关财务事项的说明 德皓函字[2025]00000112 号 北 京 德 皓 国 际 会 计 师 事 务 所 (特 殊 普 通 合 伙 ) BeijingDehaoInternationalCertifiedPublicAccountants(LimitedLiabilityPartnership) 北京德皓国际会计师事务所（特殊普通合伙） 北京市丰台区西四环中路 78 号院首汇广场 10 号楼[100141] 电话:86(10)68278880 传真:86(10)68238100 关于对江西耐普矿机股份有限公司 申请向不特定对象发行可转换公司债券 的审核问询函中有关财务事项的说明 德皓函字[2025]00000112 号 深圳证券交易所： 由江西耐普矿机股份有限公司(以下简称"江西耐普矿机公司"、"发行人" 或"公司")转来的《关于江西耐普矿机股份有限公司申请向不特定对象发行可 转换公司债券的审核问询函》（审核函〔2025〕020029 号）（以下简称"问询函"） 奉悉。我们已对问询函所提及的江西耐普矿机公司财务事项进行了审慎 ...

股票简称：耐普矿机 股票代码：300818 江西耐普矿机股份有限公司 Naipu Mining Machinery Co., Ltd. （江西省上饶市上饶经济技术开发区经开大道 318 号） 向不特定对象发行可转换公司债券 募集说明书 （修订稿） 二〇二五年七月 江西耐普矿机股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书 声 明 本公司及全体董事、高级管理人员承诺募集说明书及其他信息披露资料不存在任 何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性及完整性承担相应的法 律责任。 公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人保证募集说明书中财务会计 资料真实、完整。 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对申请文件 及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、 投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假 不实陈述。 根据《证券法》的规定，证券依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人 自行负责。投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担证券依 法发行后因发行人经营与收益变化或者证券价格变动引致 ...

之 发行保荐书 保荐人（主承销商） （成都市青羊区东城根上街 95 号） 二〇二五年七月 江西耐普矿机股份有限公司 发行保荐书 国金证券股份有限公司 关于 江西耐普矿机股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 声明 国金证券股份有限公司（以下简称"国金证券""本保荐机构"）接受江西耐 普矿机股份有限公司（以下简称"耐普矿机""公司"或"发行人"）的委托，担 任其向不特定对象发行可转换公司债券的保荐机构。 本保荐机构及保荐代表人根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公 司法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《上市公司 证券发行注册管理办法》（以下简称"《注册管理办法》"）、《证券发行上市保荐 业务管理办法》（以下简称"《保荐业务管理办法》"）等有关法律、行政法规和中 国证券监督管理委员会（以下简称"中国证监会"）及深圳证券交易所的有关规 定，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制订的业务规则、行业执业规范和道德 准则出具本发行保荐书，并保证所出具文件的真实性、准确性和完整性。 如无特殊说明，本发行保荐书中的简称与《江西耐普矿机股份有限公司向不 特定对象发行可转换公司债券募集说明书》 ...

国金证券股份有限公司 关于 江西耐普矿机股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 之 上市保荐书 保荐人（主承销商） （成都市青羊区东城根上街 95 号） 二〇二五年七月 江西耐普矿机股份有限公司 上市保荐书 声 明 国金证券股份有限公司（以下简称"国金证券"、"本保荐机构"）及保荐代表 人已根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人民共和 国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《上市公司证券发行注册管理办法》（以下 简称"《注册管理办法》"）、《证券发行上市保荐业务管理办法》（以下简称"《保 荐业务管理办法》"）等有关法律、法规和中国证券监督管理委员会（以下简称"中 国证监会"）的有关规定以及深圳证券交易所（以下简称"深交所"）的有关业务 规则，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制定的业务规则和行业自律规范出具 本上市保荐书，并保证上市保荐书的真实、准确、完整。 如无特别说明，本上市保荐书中所涉简称与《江西耐普矿机股份有限公司向 不特定对象发行可转换公司债券募集说明书》一致。 3-3-1 | 声 | 明 | 1 | | --- | --- | --- | | 目 | 录 | 2 | ...

Market Overview - The Shanghai Composite Index closed at 3581.86 points, above the annual line, with a change of 0.62% [1] - The total trading volume of A-shares reached 19286.45 billion yuan [1] Stocks Breaking Annual Line - A total of 78 A-shares have surpassed the annual line today, with notable stocks including: - China Coal Energy with a deviation rate of 8.05% - China Western Power with a deviation rate of 6.98% - Jinkong Coal Industry also at a deviation rate of 6.98% [1] Stocks with Significant Deviation Rates - The following stocks have shown significant deviation rates: - China Coal Energy: Today's increase of 9.42%, turnover rate of 1.08%, latest price at 12.55 yuan [1] - China Western Power: Today's increase of 7.17%, turnover rate of 9.00%, latest price at 7.47 yuan [1] - Jinkong Coal Industry: Today's increase of 9.98%, turnover rate of 4.75%, latest price at 14.32 yuan [1] Additional Stocks with Minor Deviation Rates - Stocks with minor deviation rates include: - Qixiang Tengda: Today's increase of 7.03%, turnover rate of 6.40%, latest price at 55.55 yuan [1] - Emperor Laser: Today's increase of 10.06%, turnover rate of 4.94%, latest price at 7.88 yuan [1] - Shanghai Pharmaceuticals: Today's increase of 4.55%, turnover rate of 1.14%, latest price at 129.38 yuan [1]